Сравнение BDCX с PBDC
BDCX (ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN) and PBDC (Putnam BDC Income ETF) are both exchange-traded funds - BDCX is a Leveraged Equities fund tracking the MVIS US Business Development Companies (150%), while PBDC is a Financials Equities fund actively managed by Franklin Templeton. BDCX is passively managed, while PBDC is actively managed. Over the past 3 years, BDCX returned 3.05%/yr vs 6.68%/yr for PBDC. Their correlation of 0.92 suggests significant overlap in exposure. BDCX charges 0.95%/yr vs 13.49%/yr for PBDC.
Доходность
Сравнение доходности BDCX и PBDC
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, BDCX показывает доходность -5.28%, что значительно выше, чем у PBDC с доходностью -6.14%.
BDCX
- 1 день
- 2.24%
- 1 месяц
- 5.93%
- 6 месяцев
- -9.53%
- С начала года
- -5.28%
- 1 год
- -18.55%
- 3 года*
- 3.05%
- 5 лет*
- 3.43%
- 10 лет*
- —
PBDC
- 1 день
- 1.34%
- 1 месяц
- 3.04%
- 6 месяцев
- -8.59%
- С начала года
- -6.14%
- 1 год
- -12.67%
- 3 года*
- 6.68%
- 5 лет*
- —
- 10 лет*
- —
Сравнение доходности по годам BDCX и PBDC
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | |
|---|---|---|---|---|---|
BDCX ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN | -5.28% | -10.42% | 15.32% | 35.33% | 15.71% |
PBDC Putnam BDC Income ETF | -6.14% | -1.77% | 19.43% | 30.52% | 10.38% |
Correlation
The correlation between BDCX and PBDC is 0.92, indicating a strong positive relationship between their price movements. Combining them offers limited diversification - they tend to fall together during downturns.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | 0.92 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | 0.90 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 30 сент. 2022 г. | 0.92 |
The correlation between BDCX and PBDC has been stable across timeframes, ranging from 0.90 to 0.92 - a consistent structural relationship.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
BDCX vs. PBDC — Ранг доходности на риск
BDCX
PBDC
Сравнение BDCX c PBDC - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN (BDCX) и Putnam BDC Income ETF (PBDC). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| BDCX | PBDC | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | +0.02 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | +0.02 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 0.91 | 0.90 | +0.01 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | -0.61 | -0.63 | +0.02 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | -0.98 | -1.03 | +0.06 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок BDCX и PBDC
Максимальная просадка BDCX за все время составила -34.96%, что больше максимальной просадки PBDC в -20.47%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок BDCX и PBDC.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| BDCX | PBDC | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -34.96% | -20.47% | -14.49% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -30.46% | -20.15% | -10.31% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -33.39% | -20.47% | -12.92% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -34.96% | — | — |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -23.02% | -13.90% | -9.12% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -10.39% | -5.03% | -5.36% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 19.00% | 12.28% | +6.72% |
Волатильность
Сравнение волатильности BDCX и PBDC
ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN (BDCX) имеет более высокую волатильность в 7.25% по сравнению с Putnam BDC Income ETF (PBDC) с волатильностью 4.53%. Это указывает на то, что BDCX испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с PBDC. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| BDCX | PBDC | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 7.25% | 4.53% | +2.72% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 22.77% | 15.26% | +7.51% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 28.20% | 18.85% | +9.35% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 26.67% | 17.02% | +9.65% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 26.88% | 17.02% | +9.86% |
Сравнение комиссий BDCX и PBDC
BDCX берет комиссию в 0.95%, что меньше комиссии PBDC в 13.49%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов BDCX и PBDC
Дивидендная доходность BDCX за последние двенадцать месяцев составляет около 20.40%, что больше доходности PBDC в 11.20%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
BDCX ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN | 20.40% | 19.17% | 15.28% | 14.71% | 17.47% | 11.52% | 6.32% |
PBDC Putnam BDC Income ETF | 11.20% | 10.53% | 9.29% | 9.86% | 3.40% | 0.00% | 0.00% |
Часто задаваемые вопросы
With a correlation of 0.92, BDCX and PBDC move almost identically. Holding both adds very little diversification - you're essentially doubling your position in the same market segment. Choosing one is usually more capital-efficient.
BDCX has higher volatility (7.25%) compared to PBDC (4.53%). In terms of maximum drawdown, BDCX dropped -34.96% vs PBDC's -20.47%.
On 3-year performance, PBDC leads with 6.68% vs 3.05% for BDCX. On fees, BDCX is cheaper at 0.95% per year. On volatility, PBDC has been the lower-risk option at 4.53%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 3-year period, PBDC has performed better with a 6.68% return vs 3.05%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
BDCX is cheaper with a 0.95% expense ratio, compared with 13.49% for PBDC.
BDCX has the higher dividend yield at 20.40%, compared with 11.20% for PBDC.
BDCX is categorized as Leveraged Equities, while PBDC is Financials Equities. They also come from different issuers: UBS and Franklin Templeton. Their fees differ too: 0.95% for BDCX and 13.49% for PBDC.
BDCX currently has the higher Sharpe Ratio (-0.66 vs -0.68), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для BDCX и PBDC
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор