PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение BDCX с CEFD
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение BDCX с CEFD

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

BDCX (ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN) and CEFD (ETRACS Monthly Pay 1.5x Leveraged Closed-End Fund Index ETN) are both exchange-traded funds - BDCX is a Leveraged Equities fund tracking the MVIS US Business Development Companies (150%), while CEFD is a fund fund tracking the S-Network Composite Closed-End Fund Index (150%). Both are passively managed. Over the past 5 years, BDCX returned 1.39%/yr vs 3.13%/yr for CEFD. A 0.58 correlation means they provide meaningful diversification when combined. Both charge a 0.95% expense ratio.

Доходность

Сравнение доходности BDCX и CEFD

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN (BDCX) и ETRACS Monthly Pay 1.5x Leveraged Closed-End Fund Index ETN (CEFD). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, BDCX показывает доходность -12.50%, что значительно ниже, чем у CEFD с доходностью 6.26%.

BDCX

1 день
-4.22%
1 месяц
-11.22%
С начала года
-12.50%
6 месяцев
-14.12%
1 год
-17.95%
3 года*
3.33%
5 лет*
1.39%
10 лет*
—

CEFD

1 день
-0.98%
1 месяц
2.61%
С начала года
6.26%
6 месяцев
6.56%
1 год
18.31%
3 года*
15.60%
5 лет*
3.13%
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам BDCX и CEFD

2026 (YTD)202520242023202220212020
BDCX
ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN		-12.50%-10.42%15.32%35.33%-17.67%52.70%24.50%
CEFD
ETRACS Monthly Pay 1.5x Leveraged Closed-End Fund Index ETN		6.26%14.15%20.06%8.36%-28.93%22.09%21.81%

Correlation

The correlation between BDCX and CEFD is 0.44, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.44

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.49

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.58

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 4 июн. 2020 г.

0.58

The correlation between BDCX and CEFD shifts across timeframes, from 0.44 (1 year) to 0.58 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN

ETRACS Monthly Pay 1.5x Leveraged Closed-End Fund Index ETN

Часто сравнивают с BDCX:
BDCX с USMLBDCX с AMNDBDCX с JEPIBDCX с MVRLBDCX с MLPRBDCX с AMNABDCX с VOO
Часто сравнивают с CEFD:
CEFD с YYYCEFD с MLPRCEFD с TSLXCEFD с PCEFCEFD с CEFSCEFD с AIPICEFD с SGOV

Доходность на риск

BDCX vs. CEFD — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
BDCX
Ранг доходности на риск BDCX: 44
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа BDCX: 33
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино BDCX: 33
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега BDCX: 44
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара BDCX: 44
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина BDCX: 44
Ранг коэф-та Мартина
CEFD
Ранг доходности на риск CEFD: 3939
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа CEFD: 4040
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино CEFD: 3939
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега CEFD: 4545
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара CEFD: 3030
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина CEFD: 4242
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение BDCX c CEFD - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN (BDCX) и ETRACS Monthly Pay 1.5x Leveraged Closed-End Fund Index ETN (CEFD). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

BDCXCEFDDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
-0.66
1.43

-2.09

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
-0.84
2.03

-2.87

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

0.91

1.29

-0.38

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

-0.59

1.47

-2.06

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

-1.05

6.84

-7.89

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

BDCX vs. CEFD - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа BDCX на текущий момент составляет -0.66, что ниже коэффициента Шарпа CEFD равного 1.43. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа BDCX и CEFD, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

BDCXCEFDРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.66

1.43

-2.09

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.05

0.18

-0.12

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.43

0.52

-0.09

Просадки

Сравнение просадок BDCX и CEFD

Максимальная просадка BDCX за все время составила -34.96%, что меньше максимальной просадки CEFD в -36.95%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок BDCX и CEFD.

Загрузка графика...

Показатели просадок

BDCXCEFDРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-34.96%

-36.95%

+1.99%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-30.46%

-12.51%

-17.95%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-33.39%

-21.76%

-11.63%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-34.96%

-36.95%

+1.99%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-28.88%

-1.14%

-27.74%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-10.07%

-11.72%

+1.65%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

17.14%

2.68%

+14.46%

Волатильность

Сравнение волатильности BDCX и CEFD

ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN (BDCX) имеет более высокую волатильность в 7.50% по сравнению с ETRACS Monthly Pay 1.5x Leveraged Closed-End Fund Index ETN (CEFD) с волатильностью 4.05%. Это указывает на то, что BDCX испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с CEFD. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

BDCXCEFDРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

7.50%

4.05%

+3.45%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

22.42%

11.27%

+11.15%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

27.19%

12.86%

+14.33%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

26.51%

17.93%

+8.58%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

26.90%

17.31%

+9.59%

Сравнение комиссий BDCX и CEFD

И BDCX, и CEFD имеют комиссию равную 0.95%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов BDCX и CEFD

Дивидендная доходность BDCX за последние двенадцать месяцев составляет около 20.45%, что больше доходности CEFD в 14.58%

ПозицияTTM202520242023202220212020
BDCX
ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN		20.45%19.17%15.28%14.71%17.47%11.52%6.32%
CEFD
ETRACS Monthly Pay 1.5x Leveraged Closed-End Fund Index ETN		14.58%14.88%13.90%14.76%16.56%10.31%5.37%

Часто задаваемые вопросы

BDCX and CEFD have a correlation of 0.44, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

BDCX has higher volatility (7.50%) compared to CEFD (4.05%). In terms of maximum drawdown, BDCX dropped -34.96% vs CEFD's -36.95%.

On 5-year performance, CEFD leads with 3.13% vs 1.39% for BDCX. Both ETFs have the same 0.95% expense ratio. On volatility, CEFD has been the lower-risk option at 4.05%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 5-year period, CEFD has performed better with a 3.13% return vs 1.39%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

BDCX and CEFD have the same expense ratio: 0.95% per year.

BDCX has the higher dividend yield at 20.45%, compared with 14.58% for CEFD.

BDCX tracks MVIS US Business Development Companies (150%), while CEFD tracks S-Network Composite Closed-End Fund Index (150%).

CEFD currently has the higher Sharpe Ratio (1.43 vs -0.66), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для BDCX и CEFD

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор