Сравнение USMTX с DMREX
USMTX (JPMorgan Ultra-Short Municipal Fund) and DMREX (DFA Municipal Real Return Portfolio) are both Municipal Bonds funds. Over the past 5 years, USMTX returned 1.93%/yr vs 2.25%/yr for DMREX. Their 0.20 correlation means their historical movements had little consistent relationship. Both charge a 0.24% expense ratio.
Доходность
Сравнение доходности USMTX и DMREX
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, USMTX показывает доходность 0.91%, что значительно ниже, чем у DMREX с доходностью 1.88%.
USMTX
- 1 день
- 0.10%
- 1 месяц
- 0.12%
- 6 месяцев
- 0.51%
- С начала года
- 0.91%
- 1 год
- 1.89%
- 3 года*
- 2.98%
- 5 лет*
- 1.93%
- 10 лет*
- —
- Всё время*
- 1.57%
DMREX
- 1 день
- -0.09%
- 1 месяц
- -0.17%
- 6 месяцев
- 1.37%
- С начала года
- 1.88%
- 1 год
- 2.25%
- 3 года*
- 3.15%
- 5 лет*
- 2.25%
- 10 лет*
- 2.77%
- Всё время*
- 2.63%
Liquidity Comparison
| Позиция | Avg. Volume Value (2W) | Avg. Volume Value (1M) | Avg. Volume Value (3M) |
|---|---|---|---|
| $0.00 | $0.00 | $0.00 | |
| $0.00 | $0.00 | $0.00 |
Сравнение доходности по годам USMTX и DMREX
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
USMTX JPMorgan Ultra-Short Municipal Fund | 0.91% | 2.96% | 3.30% | 3.46% | -0.71% | -0.05% | 1.07% | 2.01% | 1.32% | 0.88% |
DMREX DFA Municipal Real Return Portfolio | 1.88% | 2.77% | 3.10% | 2.56% | -1.42% | 6.75% | 4.11% | 6.64% | -0.51% | 2.57% |
Correlation
The correlation between USMTX and DMREX is -0.03, meaning there was essentially no consistent relationship between their historical price movements. Each responded to its own set of market drivers.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Показывает недавнее поведение, но меняется сильнее всего. | -0.03 |
Корреляция (3 года) Сочетает недавнее поведение с более длинной историей. | 0.18 |
Корреляция (5 лет) Показывает, сохранялась ли связь на более длинном периоде. | 0.21 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 3 янв. 2017 г. | 0.20 |
The correlation between USMTX and DMREX shifts across timeframes, from -0.03 (1 year) to 0.21 (5 years), reflecting how their relationship changes across market environments.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
USMTX vs. DMREX — Ранг доходности на риск
USMTX
DMREX
Сравнение USMTX c DMREX - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для JPMorgan Ultra-Short Municipal Fund (USMTX) и DFA Municipal Real Return Portfolio (DMREX). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| USMTX | DMREX | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | +0.62 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | +1.32 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 2.76 | 1.63 | +1.13 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 6.35 | 4.63 | +1.72 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 24.05 | 9.81 | +14.24 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок USMTX и DMREX
Максимальная просадка USMTX за все время составила -1.98%, что меньше максимальной просадки DMREX в -13.22%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок USMTX и DMREX.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| USMTX | DMREX | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -1.98% | -13.22% | +11.24% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -0.30% | -0.51% | +0.21% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -0.50% | -2.48% | +1.98% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -1.83% | -5.33% | +3.50% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | — | -13.22% | — |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -0.08% | -0.44% | +0.36% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -0.18% | -0.87% | +0.69% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 0.08% | 0.24% | -0.16% |
Волатильность
Сравнение волатильности USMTX и DMREX
Текущая волатильность для JPMorgan Ultra-Short Municipal Fund (USMTX) составляет 0.23%, в то время как у DFA Municipal Real Return Portfolio (DMREX) волатильность равна 0.33%. Это указывает на то, что USMTX испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с DMREX. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| USMTX | DMREX | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 0.23% | 0.33% | -0.10% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 0.52% | 0.82% | -0.30% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 0.65% | 1.01% | -0.36% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 0.73% | 2.43% | -1.70% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 0.75% | 3.13% | -2.38% |
Сравнение комиссий USMTX и DMREX
И USMTX, и DMREX имеют комиссию равную 0.24%, что является низким показателем по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов USMTX и DMREX
Дивидендная доходность USMTX за последние двенадцать месяцев составляет около 2.28%, что меньше доходности DMREX в 3.26%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
DMREX DFA Municipal Real Return Portfolio | 3.26% | 2.95% | 3.55% | 1.96% | 1.16% | 0.98% | 1.44% | 2.26% | 1.54% | 1.32% | 1.15% | 1.09% |
USMTX JPMorgan Ultra-Short Municipal Fund | 2.28% | 2.62% | 3.05% | 2.58% | 0.89% | 0.25% | 0.76% | 1.49% | 1.31% | 0.78% | 0.00% | 0.00% |
Часто задаваемые вопросы
USMTX and DMREX have a correlation of -0.03, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
DMREX has higher volatility (0.33%) compared to USMTX (0.23%). In terms of maximum drawdown, USMTX dropped -1.98% vs DMREX's -13.22%.
USMTX currently has the higher Sharpe Ratio (2.97 vs 2.35), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для USMTX и DMREX
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор