Сравнение TAFI с PZT
TAFI (AB Tax-Aware Short Duration ETF) and PZT (Invesco New York AMT-Free Municipal Bond ETF) are both Municipal Bonds funds. TAFI is actively managed, while PZT is passively managed. Over the past 3 years, TAFI returned 3.69%/yr vs 3.41%/yr for PZT. A 0.54 correlation means they provide meaningful diversification when combined. TAFI charges 0.27%/yr vs 0.28%/yr for PZT.
Доходность
Сравнение доходности TAFI и PZT
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, TAFI показывает доходность 1.15%, что значительно ниже, чем у PZT с доходностью 3.19%.
TAFI
- 1 день
- 0.04%
- 1 месяц
- 0.37%
- С начала года
- 1.15%
- 6 месяцев
- 1.46%
- 1 год
- 3.93%
- 3 года*
- 3.69%
- 5 лет*
- —
- 10 лет*
- —
PZT
- 1 день
- 0.31%
- 1 месяц
- 1.45%
- С начала года
- 3.19%
- 6 месяцев
- 3.54%
- 1 год
- 9.78%
- 3 года*
- 3.41%
- 5 лет*
- 0.03%
- 10 лет*
- 1.94%
Сравнение доходности по годам TAFI и PZT
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | |
|---|---|---|---|---|---|
TAFI AB Tax-Aware Short Duration ETF | 1.15% | 4.35% | 2.48% | 4.10% | 0.54% |
PZT Invesco New York AMT-Free Municipal Bond ETF | 3.19% | 1.76% | 1.17% | 7.57% | 1.56% |
Correlation
The correlation between TAFI and PZT is 0.42, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | 0.42 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | 0.49 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 15 сент. 2022 г. | 0.54 |
The correlation between TAFI and PZT shifts across timeframes, from 0.42 (1 year) to 0.54 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
TAFI vs. PZT — Ранг доходности на риск
TAFI
PZT
Сравнение TAFI c PZT - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для AB Tax-Aware Short Duration ETF (TAFI) и Invesco New York AMT-Free Municipal Bond ETF (PZT). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
| TAFI | PZT | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | +0.64 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | +1.44 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.57 | 1.41 | +0.16 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 3.26 | 3.10 | +0.16 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 11.74 | 10.57 | +1.17 |
Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month. | |||
Загрузка графика...
Коэффициенты Шарпа по периодам
| TAFI | PZT | Разница | |
|---|---|---|---|
Коэф-т Шарпа (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 2.71 | 2.07 | +0.64 |
Коэф-т Шарпа (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет | — | 0.00 | — |
Коэф-т Шарпа (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет | — | 0.28 | — |
Коэф-т Шарпа (за всё время)Рассчитано по всей доступной истории цен | 1.72 | 0.38 | +1.34 |
Просадки
Сравнение просадок TAFI и PZT
Максимальная просадка TAFI за все время составила -2.00%, что меньше максимальной просадки PZT в -22.73%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок TAFI и PZT.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| TAFI | PZT | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -2.00% | -22.73% | +20.73% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -1.21% | -3.17% | +1.96% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -1.87% | -9.00% | +7.13% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | — | -19.13% | — |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | — | -19.13% | — |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -0.17% | -1.11% | +0.94% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -0.37% | -3.91% | +3.54% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 0.34% | 0.93% | -0.59% |
Волатильность
Сравнение волатильности TAFI и PZT
Текущая волатильность для AB Tax-Aware Short Duration ETF (TAFI) составляет 0.45%, в то время как у Invesco New York AMT-Free Municipal Bond ETF (PZT) волатильность равна 2.10%. Это указывает на то, что TAFI испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с PZT. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| TAFI | PZT | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 0.45% | 2.10% | -1.65% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 0.94% | 3.45% | -2.51% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 1.46% | 4.74% | -3.28% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 1.98% | 6.63% | -4.65% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 1.98% | 6.96% | -4.98% |
Сравнение комиссий TAFI и PZT
TAFI берет комиссию в 0.27%, что меньше комиссии PZT в 0.28%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов TAFI и PZT
Дивидендная доходность TAFI за последние двенадцать месяцев составляет около 3.14%, что меньше доходности PZT в 3.57%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
PZT Invesco New York AMT-Free Municipal Bond ETF | 3.57% | 3.43% | 3.04% | 2.82% | 2.66% | 2.77% | 2.55% | 2.73% | 3.01% | 2.94% | 3.36% | 3.40% |
TAFI AB Tax-Aware Short Duration ETF | 3.14% | 3.21% | 3.34% | 3.27% | 0.79% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% |
Часто задаваемые вопросы
TAFI and PZT have a correlation of 0.42, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
PZT has higher volatility (2.10%) compared to TAFI (0.45%). In terms of maximum drawdown, TAFI dropped -2.00% vs PZT's -22.73%.
On 3-year performance, TAFI leads with 3.69% vs 3.41% for PZT. On fees, TAFI is cheaper at 0.27% per year. On volatility, TAFI has been the lower-risk option at 0.45%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 3-year period, TAFI has performed better with a 3.69% return vs 3.41%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
TAFI is cheaper with a 0.27% expense ratio, compared with 0.28% for PZT.
PZT has the higher dividend yield at 3.57%, compared with 3.14% for TAFI.
They also come from different issuers: AllianceBernstein and Invesco. Their fees differ too: 0.27% for TAFI and 0.28% for PZT.
TAFI currently has the higher Sharpe Ratio (2.71 vs 2.07), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для TAFI и PZT
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор