PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение PXH с EMM
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение PXH с EMM

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

PXH (Invesco FTSE RAFI Emerging Markets ETF) and EMM (Global X Emerging Markets ex-China ETF) are both exchange-traded funds - PXH is a Emerging Markets Equities fund tracking the FTSE RAFI Emerging Markets Index, while EMM is a Emerging Markets Diversified fund actively managed by Global X. PXH is passively managed, while EMM is actively managed. Over the past 3 years, PXH returned 22.02%/yr vs 22.67%/yr for EMM. A 0.77 correlation means they provide meaningful diversification when combined. PXH charges 0.50%/yr vs 0.75%/yr for EMM.

Доходность

Сравнение доходности PXH и EMM

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Invesco FTSE RAFI Emerging Markets ETF (PXH) и Global X Emerging Markets ex-China ETF (EMM). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, PXH показывает доходность 14.63%, что значительно ниже, чем у EMM с доходностью 32.97%.

PXH

1 день
-1.63%
1 месяц
3.38%
С начала года
14.63%
6 месяцев
15.56%
1 год
36.41%
3 года*
22.02%
5 лет*
9.00%
10 лет*
10.81%

EMM

1 день
-1.15%
1 месяц
10.12%
С начала года
32.97%
6 месяцев
38.50%
1 год
63.51%
3 года*
22.67%
5 лет*
—
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам PXH и EMM

2026 (YTD)202520242023
PXH
Invesco FTSE RAFI Emerging Markets ETF		14.63%31.44%12.09%6.42%
EMM
Global X Emerging Markets ex-China ETF		32.97%30.21%2.34%3.40%

Correlation

The correlation between PXH and EMM is 0.78, which is moderate. They share some common price drivers but move independently often enough to provide real diversification benefit when combined.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.78

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.77

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 16 мая 2023 г.

0.77

The correlation between PXH and EMM has been stable across timeframes, ranging from 0.77 to 0.78 - a consistent structural relationship.

Сравнение распределения секторов PXH и EMM

Секторы
PXH
EMM

Финансовые услуги

25.8%
25.0%

Технологии

19.9%
45.5%

Энергетика

13.0%
4.8%

Сырьевые материалы

12.1%
3.9%

Потребительский циклический сектор

10.7%
2.7%

Коммуникационные услуги

6.2%
2.7%

Промышленность

4.6%
5.9%

Потребительский защитный сектор

2.8%
5.1%

Коммунальные услуги

2.4%
1.2%

Недвижимость

1.7%
1.8%

Здравоохранение

0.9%
1.5%

Финансовые услуги

PXH
25.8%
EMM
25.0%

Технологии

PXH
19.9%
EMM
45.5%

Энергетика

PXH
13.0%
EMM
4.8%

Сырьевые материалы

PXH
12.1%
EMM
3.9%

Потребительский циклический сектор

PXH
10.7%
EMM
2.7%

Коммуникационные услуги

PXH
6.2%
EMM
2.7%

Промышленность

PXH
4.6%
EMM
5.9%

Потребительский защитный сектор

PXH
2.8%
EMM
5.1%

Коммунальные услуги

PXH
2.4%
EMM
1.2%

Недвижимость

PXH
1.7%
EMM
1.8%

Здравоохранение

PXH
0.9%
EMM
1.5%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Invesco FTSE RAFI Emerging Markets ETF

Global X Emerging Markets ex-China ETF

Часто сравнивают с PXH:
PXH с FNDEPXH с IEMGPXH с PXFPXH с DEMPXH с EEMPXH с VOOPXH с EEMO
Часто сравнивают с EMM:
EMM с EMXCEMM с EIMI.LEMM с ISEU.LEMM с ASEAEMM с AVEMEMM с VWCE.DEEMM с VWO

Доходность на риск

PXH vs. EMM — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
PXH
Ранг доходности на риск PXH: 7171
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа PXH: 7272
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино PXH: 6969
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега PXH: 7272
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара PXH: 7171
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина PXH: 7171
Ранг коэф-та Мартина
EMM
Ранг доходности на риск EMM: 8585
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа EMM: 8787
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино EMM: 8484
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега EMM: 8585
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара EMM: 8282
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина EMM: 8686
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение PXH c EMM - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Invesco FTSE RAFI Emerging Markets ETF (PXH) и Global X Emerging Markets ex-China ETF (EMM). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

PXHEMMDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.39
2.94

-0.55

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
3.20
3.79

-0.58

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.43

1.52

-0.09

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

3.57

4.33

-0.75

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

13.29

18.13

-4.84

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

PXH vs. EMM - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа PXH на текущий момент составляет 2.39, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа EMM равному 2.94. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа PXH и EMM, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

PXHEMMРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.39

2.94

-0.55

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.51

—

—

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.54

—

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.14

1.17

-1.03

Просадки

Сравнение просадок PXH и EMM

Максимальная просадка PXH за все время составила -63.63%, что больше максимальной просадки EMM в -21.99%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок PXH и EMM.

Загрузка графика...

Показатели просадок

PXHEMMРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-63.63%

-21.99%

-41.64%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-10.24%

-14.75%

+4.51%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-17.72%

-21.99%

+4.27%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-29.59%

—

—

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-40.42%

—

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-1.63%

-1.15%

-0.48%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-16.86%

-4.68%

-12.18%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

2.75%

3.51%

-0.76%

Волатильность

Сравнение волатильности PXH и EMM

Текущая волатильность для Invesco FTSE RAFI Emerging Markets ETF (PXH) составляет 5.43%, в то время как у Global X Emerging Markets ex-China ETF (EMM) волатильность равна 9.79%. Это указывает на то, что PXH испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с EMM. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

PXHEMMРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

5.43%

9.79%

-4.36%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

12.30%

19.28%

-6.98%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

15.31%

21.69%

-6.38%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

17.78%

18.83%

-1.05%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

20.07%

18.83%

+1.24%

Сравнение комиссий PXH и EMM

PXH берет комиссию в 0.50%, что меньше комиссии EMM в 0.75%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов PXH и EMM

Дивидендная доходность PXH за последние двенадцать месяцев составляет около 3.43%, что больше доходности EMM в 0.67%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
EMM
Global X Emerging Markets ex-China ETF		0.67%0.90%0.80%0.66%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%
PXH
Invesco FTSE RAFI Emerging Markets ETF		3.43%4.02%4.43%4.84%5.33%4.69%2.79%3.28%3.30%2.74%1.97%3.44%

Часто задаваемые вопросы

PXH and EMM have a correlation of 0.78, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

EMM has higher volatility (9.79%) compared to PXH (5.43%). In terms of maximum drawdown, PXH dropped -63.63% vs EMM's -21.99%.

On 3-year performance, EMM leads with 22.67% vs 22.02% for PXH. On fees, PXH is cheaper at 0.50% per year. On volatility, PXH has been the lower-risk option at 5.43%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 3-year period, EMM has performed better with a 22.67% return vs 22.02%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

PXH is cheaper with a 0.50% expense ratio, compared with 0.75% for EMM.

PXH has the higher dividend yield at 3.43%, compared with 0.67% for EMM.

PXH is categorized as Emerging Markets Equities, while EMM is Emerging Markets Diversified. They also come from different issuers: Invesco and Global X. Their fees differ too: 0.50% for PXH and 0.75% for EMM.

EMM currently has the higher Sharpe Ratio (2.94 vs 2.39), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для PXH и EMM

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор