PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение PMBS с CMBS
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение PMBS с CMBS

Последнее обновление 5 июн. 2026 г.

PMBS (PIMCO Mortgage-Backed Securities Active Exchange-Traded Fund) and CMBS (iShares CMBS ETF) are both Mortgage Backed Securities funds. PMBS is actively managed, while CMBS is passively managed. Over the past year, PMBS returned 7.05% vs 4.29% for CMBS. At a 0.41 correlation, their price movements are largely independent. PMBS charges 0.71%/yr vs 0.25%/yr for CMBS.

Доходность

Сравнение доходности PMBS и CMBS

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в PIMCO Mortgage-Backed Securities Active Exchange-Traded Fund (PMBS) и iShares CMBS ETF (CMBS). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, PMBS показывает доходность 1.03%, что значительно выше, чем у CMBS с доходностью 0.49%.

PMBS

1 день
0.13%
1 месяц
0.14%
С начала года
1.03%
6 месяцев
1.52%
1 год
7.05%
3 года*
—
5 лет*
—
10 лет*
—

CMBS

1 день
0.35%
1 месяц
0.28%
С начала года
0.49%
6 месяцев
0.61%
1 год
4.29%
3 года*
5.31%
5 лет*
0.86%
10 лет*
2.09%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам PMBS и CMBS

2026 (YTD)20252024
PMBS
PIMCO Mortgage-Backed Securities Active Exchange-Traded Fund		1.03%8.92%-2.75%
CMBS
iShares CMBS ETF		0.49%7.67%-1.98%

Correlation

The correlation between PMBS and CMBS is 0.36, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.36

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 24 сент. 2024 г.

0.41

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

PIMCO Mortgage-Backed Securities Active Exchange-Traded Fund

iShares CMBS ETF

Часто сравнивают с PMBS:
PMBS с VMBSPMBS с JMTGPMBS с SECUPMBS с GNMAPMBS с LMBSPMBS с JMBSPMBS с LGOV
Часто сравнивают с CMBS:
CMBS с SPLBCMBS с SPABCMBS с GBFCMBS с WCPNXCMBS с BNDCMBS с SCHZCMBS с TLT

Доходность на риск

PMBS vs. CMBS — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
PMBS
Ранг доходности на риск PMBS: 5050
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа PMBS: 5050
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино PMBS: 5252
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега PMBS: 5050
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара PMBS: 4949
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина PMBS: 4949
Ранг коэф-та Мартина
CMBS
Ранг доходности на риск CMBS: 3434
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа CMBS: 3333
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино CMBS: 3434
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега CMBS: 3131
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара CMBS: 3636
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина CMBS: 3333
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение PMBS c CMBS - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для PIMCO Mortgage-Backed Securities Active Exchange-Traded Fund (PMBS) и iShares CMBS ETF (CMBS). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

PMBSCMBSDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
1.69
1.16

+0.53

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
2.49
1.78

+0.71

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.31

1.20

+0.10

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.39

1.77

+0.62

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

8.09

4.90

+3.18

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

PMBS vs. CMBS - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа PMBS на текущий момент составляет 1.69, что выше коэффициента Шарпа CMBS равного 1.16. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа PMBS и CMBS, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

PMBSCMBSРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

1.69

1.16

+0.53

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

—

0.16

—

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

—

0.36

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.84

0.44

+0.41

Просадки

Сравнение просадок PMBS и CMBS

Максимальная просадка PMBS за все время составила -4.35%, что меньше максимальной просадки CMBS в -15.87%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок PMBS и CMBS.

Загрузка графика...

Показатели просадок

PMBSCMBSРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-4.35%

-15.87%

+11.52%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-2.97%

-2.44%

-0.53%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

—

-3.29%

—

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

—

-15.87%

—

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

—

-15.87%

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-1.42%

-1.42%

0.00%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-1.15%

-2.95%

+1.80%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

0.87%

0.88%

-0.01%

Волатильность

Сравнение волатильности PMBS и CMBS

PIMCO Mortgage-Backed Securities Active Exchange-Traded Fund (PMBS) имеет более высокую волатильность в 1.53% по сравнению с iShares CMBS ETF (CMBS) с волатильностью 1.17%. Это указывает на то, что PMBS испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с CMBS. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

PMBSCMBSРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

1.53%

1.17%

+0.36%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

3.09%

2.84%

+0.25%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

4.22%

3.72%

+0.50%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

4.87%

5.31%

-0.44%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

4.87%

5.77%

-0.90%

Сравнение комиссий PMBS и CMBS

PMBS берет комиссию в 0.71%, что несколько больше комиссии CMBS в 0.25%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов PMBS и CMBS

Дивидендная доходность PMBS за последние двенадцать месяцев составляет около 4.98%, что больше доходности CMBS в 3.57%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
CMBS
iShares CMBS ETF		3.57%3.45%3.31%2.97%2.65%2.46%2.83%2.74%2.70%2.50%2.29%2.31%
PMBS
PIMCO Mortgage-Backed Securities Active Exchange-Traded Fund		4.98%4.73%1.59%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%

Часто задаваемые вопросы

PMBS and CMBS have a correlation of 0.36, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

PMBS has higher volatility (1.53%) compared to CMBS (1.17%). In terms of maximum drawdown, PMBS dropped -4.35% vs CMBS's -15.87%.

On 1-year performance, PMBS leads with 7.05% vs 4.29% for CMBS. On fees, CMBS is cheaper at 0.25% per year. On volatility, CMBS has been the lower-risk option at 1.17%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 1-year period, PMBS has performed better with a 7.05% return vs 4.29%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

CMBS is cheaper with a 0.25% expense ratio, compared with 0.71% for PMBS.

PMBS has the higher dividend yield at 4.98%, compared with 3.57% for CMBS.

They also come from different issuers: PIMCO and iShares. Their fees differ too: 0.71% for PMBS and 0.25% for CMBS.

PMBS currently has the higher Sharpe Ratio (1.69 vs 1.16), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для PMBS и CMBS

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор