Сравнение PCBAX с KMLM
PCBAX (BlackRock Tactical Opportunities Fund) and KMLM (KFA Mount Lucas Index Strategy ETF) are both funds - PCBAX is a Macro Trading fund managed by BlackRock, while KMLM is a Systematic Trend fund tracking the KFA MLM Index. Over the past 5 years, PCBAX returned 7.33%/yr vs 5.56%/yr for KMLM. At a 0.13 correlation, their price movements are largely independent. PCBAX charges 1.08%/yr vs 0.90%/yr for KMLM.
Доходность
Сравнение доходности PCBAX и KMLM
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, PCBAX показывает доходность 9.73%, что значительно ниже, чем у KMLM с доходностью 11.60%.
PCBAX
- 1 день
- -0.18%
- 1 месяц
- 0.41%
- 6 месяцев
- 10.30%
- С начала года
- 9.73%
- 1 год
- 10.87%
- 3 года*
- 8.97%
- 5 лет*
- 7.33%
- 10 лет*
- 5.75%
KMLM
- 1 день
- 0.45%
- 1 месяц
- 4.38%
- 6 месяцев
- 8.95%
- С начала года
- 11.60%
- 1 год
- 14.25%
- 3 года*
- -0.51%
- 5 лет*
- 5.56%
- 10 лет*
- —
Сравнение доходности по годам PCBAX и KMLM
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
PCBAX BlackRock Tactical Opportunities Fund | 9.73% | 6.16% | 11.77% | 2.37% | 5.77% | 0.29% | -0.14% |
KMLM KFA Mount Lucas Index Strategy ETF | 11.60% | -2.98% | -1.69% | -5.66% | 30.61% | 7.04% | 5.74% |
Correlation
The correlation between PCBAX and KMLM is 0.20, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | 0.20 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | 0.13 |
Корреляция (5 лет) Рассчитано за последние 5 лет | 0.11 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 2 дек. 2020 г. | 0.13 |
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
PCBAX vs. KMLM — Ранг доходности на риск
PCBAX
KMLM
Сравнение PCBAX c KMLM - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для BlackRock Tactical Opportunities Fund (PCBAX) и KFA Mount Lucas Index Strategy ETF (KMLM). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| PCBAX | KMLM | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | +0.75 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | +1.26 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.38 | 1.23 | +0.16 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 3.76 | 1.49 | +2.27 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 8.95 | 4.68 | +4.27 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок PCBAX и KMLM
Максимальная просадка PCBAX за все время составила -39.55%, что больше максимальной просадки KMLM в -27.47%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок PCBAX и KMLM.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| PCBAX | KMLM | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -39.55% | -27.47% | -12.08% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -3.04% | -9.61% | +6.57% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -6.75% | -22.28% | +15.53% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -6.75% | -27.47% | +20.72% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -9.00% | — | — |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -0.41% | -12.98% | +12.57% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -4.36% | -12.79% | +8.43% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 1.27% | 3.05% | -1.78% |
Волатильность
Сравнение волатильности PCBAX и KMLM
Текущая волатильность для BlackRock Tactical Opportunities Fund (PCBAX) составляет 1.16%, в то время как у KFA Mount Lucas Index Strategy ETF (KMLM) волатильность равна 3.71%. Это указывает на то, что PCBAX испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с KMLM. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| PCBAX | KMLM | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 1.16% | 3.71% | -2.55% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 4.63% | 10.11% | -5.48% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 5.72% | 11.50% | -5.78% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 6.46% | 14.57% | -8.11% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 6.10% | 14.68% | -8.58% |
Сравнение комиссий PCBAX и KMLM
PCBAX берет комиссию в 1.08%, что несколько больше комиссии KMLM в 0.90%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов PCBAX и KMLM
PCBAX не выплачивал дивиденды акционерам, тогда как дивидендная доходность KMLM за последние двенадцать месяцев составляет около 4.50%.
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
KMLM KFA Mount Lucas Index Strategy ETF | 4.50% | 5.02% | 0.82% | 0.00% | 13.22% | 6.94% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% |
PCBAX BlackRock Tactical Opportunities Fund | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 11.67% | 3.36% | 0.00% | 2.44% | 3.08% | 9.91% | 0.80% | 1.41% | 4.86% |
Часто задаваемые вопросы
PCBAX and KMLM have a correlation of 0.20, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
KMLM has higher volatility (3.71%) compared to PCBAX (1.16%). In terms of maximum drawdown, PCBAX dropped -39.55% vs KMLM's -27.47%.
PCBAX currently has the higher Sharpe Ratio (2.00 vs 1.25), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для PCBAX и KMLM
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор