Сравнение GBTC с BCDF
GBTC (Grayscale Bitcoin Trust ETF) and BCDF (Horizon Kinetics Blockchain Development ETF) are both Cryptocurrency funds. GBTC is passively managed, while BCDF is actively managed. Over the past 3 years, GBTC returned 53.36%/yr vs 15.27%/yr for BCDF. At a 0.47 correlation, their price movements are largely independent. GBTC charges 1.50%/yr vs 0.85%/yr for BCDF.
Доходность
Сравнение доходности GBTC и BCDF
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, GBTC показывает доходность -27.82%, что значительно ниже, чем у BCDF с доходностью 3.34%.
GBTC
- 1 день
- -2.74%
- 1 месяц
- -22.25%
- С начала года
- -27.82%
- 6 месяцев
- -31.83%
- 1 год
- -40.35%
- 3 года*
- 53.36%
- 5 лет*
- 9.81%
- 10 лет*
- 49.21%
BCDF
- 1 день
- 0.11%
- 1 месяц
- -4.77%
- С начала года
- 3.34%
- 6 месяцев
- 2.87%
- 1 год
- 6.42%
- 3 года*
- 15.27%
- 5 лет*
- —
- 10 лет*
- —
Сравнение доходности по годам GBTC и BCDF
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | |
|---|---|---|---|---|---|
GBTC Grayscale Bitcoin Trust ETF | -27.82% | -7.65% | 113.81% | 317.61% | -41.54% |
BCDF Horizon Kinetics Blockchain Development ETF | 3.34% | 11.63% | 14.87% | 24.99% | -22.71% |
Correlation
The correlation between GBTC and BCDF is 0.43, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | 0.43 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | 0.44 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 3 авг. 2022 г. | 0.47 |
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
GBTC vs. BCDF — Ранг доходности на риск
GBTC
BCDF
Сравнение GBTC c BCDF - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Grayscale Bitcoin Trust ETF (GBTC) и Horizon Kinetics Blockchain Development ETF (BCDF). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
| GBTC | BCDF | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | -1.36 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | -2.01 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 0.85 | 1.09 | -0.23 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | -0.81 | 0.84 | -1.66 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | -1.40 | 1.88 | -3.28 |
Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month. | |||
Загрузка графика...
Коэффициенты Шарпа по периодам
| GBTC | BCDF | Разница | |
|---|---|---|---|
Коэф-т Шарпа (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | -0.93 | 0.44 | -1.36 |
Коэф-т Шарпа (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет | 0.16 | — | — |
Коэф-т Шарпа (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет | 0.60 | — | — |
Коэф-т Шарпа (за всё время)Рассчитано по всей доступной истории цен | 0.65 | 0.39 | +0.26 |
Просадки
Сравнение просадок GBTC и BCDF
Максимальная просадка GBTC за все время составила -89.91%, что больше максимальной просадки BCDF в -27.70%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок GBTC и BCDF.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| GBTC | BCDF | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -89.91% | -27.70% | -62.21% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -49.87% | -7.63% | -42.24% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -49.87% | -13.46% | -36.41% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -85.42% | — | — |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -89.91% | — | — |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -49.87% | -7.53% | -42.34% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -43.43% | -9.83% | -33.60% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 28.81% | 3.42% | +25.39% |
Волатильность
Сравнение волатильности GBTC и BCDF
Grayscale Bitcoin Trust ETF (GBTC) имеет более высокую волатильность в 9.07% по сравнению с Horizon Kinetics Blockchain Development ETF (BCDF) с волатильностью 5.17%. Это указывает на то, что GBTC испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с BCDF. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| GBTC | BCDF | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 9.07% | 5.17% | +3.90% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 33.86% | 11.03% | +22.83% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 43.69% | 14.75% | +28.94% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 62.44% | 16.94% | +45.50% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 82.20% | 16.94% | +65.26% |
Сравнение комиссий GBTC и BCDF
GBTC берет комиссию в 1.50%, что несколько больше комиссии BCDF в 0.85%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов GBTC и BCDF
GBTC не выплачивал дивиденды акционерам, тогда как дивидендная доходность BCDF за последние двенадцать месяцев составляет около 2.44%.
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
BCDF Horizon Kinetics Blockchain Development ETF | 2.44% | 2.53% | 1.63% | 0.69% | 0.38% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% |
GBTC Grayscale Bitcoin Trust ETF | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 5.61% |
Часто задаваемые вопросы
GBTC and BCDF have a correlation of 0.43, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
GBTC has higher volatility (9.07%) compared to BCDF (5.17%). In terms of maximum drawdown, GBTC dropped -89.91% vs BCDF's -27.70%.
On 3-year performance, GBTC leads with 53.36% vs 15.27% for BCDF. On fees, BCDF is cheaper at 0.85% per year. On volatility, BCDF has been the lower-risk option at 5.17%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 3-year period, GBTC has performed better with a 53.36% return vs 15.27%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
BCDF is cheaper with a 0.85% expense ratio, compared with 1.50% for GBTC.
BCDF has the higher dividend yield at 2.44%, compared with 0.00% for GBTC.
They also come from different issuers: Grayscale and Horizon. Their fees differ too: 1.50% for GBTC and 0.85% for BCDF.
BCDF currently has the higher Sharpe Ratio (0.44 vs -0.93), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для GBTC и BCDF
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор