PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение CEF с AAAU
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение CEF с AAAU

Последнее обновление 16 июн. 2026 г.

CEF (Sprott Physical Gold and Silver Trust) and AAAU (Goldman Sachs Physical Gold ETF) are both Gold funds. CEF is actively managed, while AAAU is passively managed. Over the past 5 years, CEF returned 18.17%/yr vs 18.56%/yr for AAAU. Their correlation of 0.90 suggests significant overlap in exposure. CEF charges 0.48%/yr vs 0.18%/yr for AAAU.

Доходность

Сравнение доходности CEF и AAAU

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Sprott Physical Gold and Silver Trust (CEF) и Goldman Sachs Physical Gold ETF (AAAU). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, CEF показывает доходность -1.70%, что значительно ниже, чем у AAAU с доходностью 0.14%.

CEF

1 день
3.38%
1 месяц
-5.97%
С начала года
-1.70%
6 месяцев
2.41%
1 год
45.65%
3 года*
34.12%
5 лет*
18.17%
10 лет*
12.70%

AAAU

1 день
2.60%
1 месяц
-4.95%
С начала года
0.14%
6 месяцев
0.28%
1 год
25.66%
3 года*
30.02%
5 лет*
18.56%
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам CEF и AAAU

2026 (YTD)20252024202320222021202020192018
CEF
Sprott Physical Gold and Silver Trust		-1.70%92.76%24.07%6.80%1.07%-8.32%31.99%16.91%5.56%
AAAU
Goldman Sachs Physical Gold ETF		0.14%64.06%26.91%12.96%-0.50%-4.01%25.02%18.17%8.28%

Correlation

The correlation between CEF and AAAU is 0.90, indicating a strong positive relationship between their price movements. Combining them offers limited diversification - they tend to fall together during downturns.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.90

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.92

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.91

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 15 авг. 2018 г.

0.90

The correlation between CEF and AAAU has been stable across timeframes, ranging from 0.90 to 0.92 - a consistent structural relationship.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Sprott Physical Gold and Silver Trust

Goldman Sachs Physical Gold ETF

Часто сравнивают с CEF:
CEF с GLTRCEF с SMHCEF с PSLVCEF с TYGCEF с PICKCEF с STKCEF с SILJ
Часто сравнивают с AAAU:
AAAU с GLDAAAU с IAUAAAU с GLDMAAAU с SGOLAAAU с GOLDAAAU с PHYSAAAU с BAR

Доходность на риск

CEF vs. AAAU — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
CEF
Ранг доходности на риск CEF: 2222
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа CEF: 2222
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино CEF: 1818
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега CEF: 2828
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара CEF: 2222
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина CEF: 1717
Ранг коэф-та Мартина
AAAU
Ранг доходности на риск AAAU: 2727
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа AAAU: 2929
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино AAAU: 2626
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега AAAU: 3131
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара AAAU: 2424
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина AAAU: 2525
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение CEF c AAAU - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Sprott Physical Gold and Silver Trust (CEF) и Goldman Sachs Physical Gold ETF (AAAU). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

CEFAAAUDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
1.18
0.95

+0.23

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
1.54
1.32

+0.22

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.24

1.20

+0.04

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

1.53

1.06

+0.47

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

4.00

3.02

+0.98

CEF vs. AAAU - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа CEF на текущий момент составляет 1.18, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа AAAU равному 0.95. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа CEF и AAAU, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок CEF и AAAU

Максимальная просадка CEF за все время составила -62.29%, что больше максимальной просадки AAAU в -24.38%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок CEF и AAAU.

Загрузка графика...

Показатели просадок

CEFAAAUРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-62.29%

-24.38%

-37.91%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-30.01%

-24.38%

-5.63%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-30.01%

-24.38%

-5.63%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-30.01%

-24.38%

-5.63%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-30.01%

—

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-23.97%

-19.92%

-4.05%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-27.33%

-6.24%

-21.09%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

11.45%

8.54%

+2.91%

Волатильность

Сравнение волатильности CEF и AAAU

Sprott Physical Gold and Silver Trust (CEF) имеет более высокую волатильность в 12.01% по сравнению с Goldman Sachs Physical Gold ETF (AAAU) с волатильностью 8.35%. Это указывает на то, что CEF испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с AAAU. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

CEFAAAUРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

12.01%

8.35%

+3.66%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

36.23%

23.99%

+12.24%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

39.00%

27.22%

+11.78%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

24.59%

18.10%

+6.49%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

21.99%

17.15%

+4.84%

Сравнение комиссий CEF и AAAU

CEF берет комиссию в 0.48%, что несколько больше комиссии AAAU в 0.18%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов CEF и AAAU

Ни CEF, ни AAAU не выплачивали дивиденды акционерам.

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
AAAU
Goldman Sachs Physical Gold ETF		0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%
CEF
Sprott Physical Gold and Silver Trust		0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.08%0.07%0.09%0.10%

Часто задаваемые вопросы

With a correlation of 0.90, CEF and AAAU move almost identically. Holding both adds very little diversification - you're essentially doubling your position in the same market segment. Choosing one is usually more capital-efficient.

CEF has higher volatility (12.01%) compared to AAAU (8.35%). In terms of maximum drawdown, CEF dropped -62.29% vs AAAU's -24.38%.

CEF currently has the higher Sharpe Ratio (1.18 vs 0.95), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для CEF и AAAU

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор