PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение BTC с GBTC
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение BTC с GBTC

Последнее обновление 5 июн. 2026 г.

BTC (Grayscale Bitcoin Mini Trust ETF) and GBTC (Grayscale Bitcoin Trust ETF) are both Cryptocurrency funds from Grayscale. BTC is actively managed, while GBTC is passively managed. Over the past year, BTC returned -39.58% vs -40.35% for GBTC. With a 1.00 correlation, they move nearly in lockstep. BTC charges 0.15%/yr vs 1.50%/yr for GBTC.

Доходность

Сравнение доходности BTC и GBTC

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Grayscale Bitcoin Mini Trust ETF (BTC) и Grayscale Bitcoin Trust ETF (GBTC). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

Доходность обеих инвестиций с начала года близка: BTC показывает доходность -27.45%, а GBTC немного ниже – -27.82%.

BTC

1 день
-2.80%
1 месяц
-22.20%
С начала года
-27.45%
6 месяцев
-31.41%
1 год
-39.58%
3 года*
—
5 лет*
—
10 лет*
—

GBTC

1 день
-2.74%
1 месяц
-22.25%
С начала года
-27.82%
6 месяцев
-31.83%
1 год
-40.35%
3 года*
53.36%
5 лет*
9.81%
10 лет*
49.21%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам BTC и GBTC

2026 (YTD)20252024
BTC
Grayscale Bitcoin Mini Trust ETF		-27.45%-7.50%44.64%
GBTC
Grayscale Bitcoin Trust ETF		-27.82%-7.65%42.15%

Correlation

The correlation between BTC and GBTC is 1.00 - these two move nearly in lockstep. At this level, holding both provides almost no diversification benefit. If you already own one, adding the other does little to reduce portfolio risk.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

1.00

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 1 авг. 2024 г.

1.00

The correlation between BTC and GBTC has been stable across timeframes, ranging from 1.00 to 1.00 - a consistent structural relationship.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Grayscale Bitcoin Mini Trust ETF

Grayscale Bitcoin Trust ETF

Часто сравнивают с BTC:
BTC с XRPBTC с ETHBTC с XBCIBTC с NVDABTC с MSTRBTC с ARKBBTC с HOOD
Часто сравнивают с GBTC:
GBTC с IBITGBTC с BTC-USDGBTC с MSTRGBTC с BITOGBTC с TSLAGBTC с FBTCGBTC с SPY

Доходность на риск

BTC vs. GBTC — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
BTC
Ранг доходности на риск BTC: 22
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа BTC: 22
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино BTC: 22
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега BTC: 22
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара BTC: 22
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина BTC: 22
Ранг коэф-та Мартина
GBTC
Ранг доходности на риск GBTC: 22
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа GBTC: 22
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино GBTC: 22
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега GBTC: 22
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара GBTC: 22
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина GBTC: 22
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение BTC c GBTC - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Grayscale Bitcoin Mini Trust ETF (BTC) и Grayscale Bitcoin Trust ETF (GBTC). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

BTCGBTCDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
-0.91
-0.93

+0.02

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
-1.27
-1.31

+0.04

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

0.86

0.85

0.00

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

-0.80

-0.81

+0.01

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

-1.39

-1.40

+0.01

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

BTC vs. GBTC - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа BTC на текущий момент составляет -0.91, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа GBTC равному -0.93. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа BTC и GBTC, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

BTCGBTCРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.91

-0.93

+0.02

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

—

0.16

—

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

—

0.60

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

-0.03

0.65

-0.69

Просадки

Сравнение просадок BTC и GBTC

Максимальная просадка BTC за все время составила -49.43%, что меньше максимальной просадки GBTC в -89.91%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок BTC и GBTC.

Загрузка графика...

Показатели просадок

BTCGBTCРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-49.43%

-89.91%

+40.48%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-49.43%

-49.87%

+0.44%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

—

-49.87%

—

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

—

-85.42%

—

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

—

-89.91%

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-49.43%

-49.87%

+0.44%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-16.68%

-43.43%

+26.75%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

28.55%

28.81%

-0.26%

Волатильность

Сравнение волатильности BTC и GBTC

Grayscale Bitcoin Mini Trust ETF (BTC) и Grayscale Bitcoin Trust ETF (GBTC) имеют волатильность 9.06% и 9.07% соответственно, что указывает на схожий уровень колебаний их цен. Это говорит о том, что риск волатильности, связанный с обеими акциями, практически одинаков. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

BTCGBTCРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

9.06%

9.07%

-0.01%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

33.91%

33.86%

+0.05%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

43.72%

43.69%

+0.03%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

48.29%

62.44%

-14.15%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

48.29%

82.20%

-33.91%

Сравнение комиссий BTC и GBTC

BTC берет комиссию в 0.15%, что меньше комиссии GBTC в 1.50%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов BTC и GBTC

Ни BTC, ни GBTC не выплачивали дивиденды акционерам.

ПозицияTTM202520242023202220212020201920182017
BTC
Grayscale Bitcoin Mini Trust ETF		0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%
GBTC
Grayscale Bitcoin Trust ETF		0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%5.61%

Часто задаваемые вопросы

With a correlation of 1.00, BTC and GBTC move almost identically. Holding both adds very little diversification - you're essentially doubling your position in the same market segment. Choosing one is usually more capital-efficient.

GBTC has higher volatility (9.07%) compared to BTC (9.06%). In terms of maximum drawdown, BTC dropped -49.43% vs GBTC's -89.91%.

On 1-year performance, BTC leads with -39.58% vs -40.35% for GBTC. On fees, BTC is cheaper at 0.15% per year. Their volatility is very similar. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 1-year period, BTC has performed better with a -39.58% return vs -40.35%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

BTC is cheaper with a 0.15% expense ratio, compared with 1.50% for GBTC.

BTC and GBTC have nearly identical dividend yields, around 0.00%.

Their fees differ too: 0.15% for BTC and 1.50% for GBTC.

BTC currently has the higher Sharpe Ratio (-0.91 vs -0.93), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для BTC и GBTC

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор