PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение BSMU с VTES
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение BSMU с VTES

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

BSMU (Invesco BulletShares 2030 Municipal Bond ETF) and VTES (Vanguard Short-Term Tax-Exempt Bond ETF Shares) are both Municipal Bonds funds - BSMU tracks the Invesco Bulletshares Municipal Bond 2030 Index while VTES tracks the S&P 0-7 Yr National AMT-Free Municipal Bond Index - Benchmark TR Gross. Both are passively managed. Over the past 3 years, BSMU returned 3.02%/yr vs 3.23%/yr for VTES. A 0.70 correlation means they provide meaningful diversification when combined. BSMU charges 0.18%/yr vs 0.07%/yr for VTES.

Доходность

Сравнение доходности BSMU и VTES

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Invesco BulletShares 2030 Municipal Bond ETF (BSMU) и Vanguard Short-Term Tax-Exempt Bond ETF Shares (VTES). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, BSMU показывает доходность 0.56%, что значительно ниже, чем у VTES с доходностью 0.66%.

BSMU

1 день
-0.15%
1 месяц
0.37%
С начала года
0.56%
6 месяцев
0.90%
1 год
5.50%
3 года*
3.02%
5 лет*
-0.68%
10 лет*
—

VTES

1 день
0.01%
1 месяц
0.29%
С начала года
0.66%
6 месяцев
1.02%
1 год
3.63%
3 года*
3.23%
5 лет*
—
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам BSMU и VTES

2026 (YTD)202520242023
BSMU
Invesco BulletShares 2030 Municipal Bond ETF		0.56%4.35%-0.29%5.38%
VTES
Vanguard Short-Term Tax-Exempt Bond ETF Shares		0.66%4.19%1.85%3.32%

Correlation

The correlation between BSMU and VTES is 0.60, which is moderate. They share some common price drivers but move independently often enough to provide real diversification benefit when combined.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.60

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.67

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 10 мар. 2023 г.

0.70

The correlation between BSMU and VTES has been stable across timeframes, ranging from 0.60 to 0.70 - a consistent structural relationship.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Invesco BulletShares 2030 Municipal Bond ETF

Vanguard Short-Term Tax-Exempt Bond ETF Shares

Часто сравнивают с BSMU:
BSMU с QISBSMU с BSMQBSMU с RDYYBSMU с XLEIBSMU с MLPIBSMU с SPHDBSMU с CALI
Часто сравнивают с VTES:
VTES с VTEBVTES с SUBVTES с VSDMVTES с VGSHVTES с JMSTVTES с MUBVTES с VUSB

Доходность на риск

BSMU vs. VTES — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
BSMU
Ранг доходности на риск BSMU: 7272
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа BSMU: 8080
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино BSMU: 8888
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега BSMU: 8989
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара BSMU: 5555
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина BSMU: 5050
Ранг коэф-та Мартина
VTES
Ранг доходности на риск VTES: 7373
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа VTES: 8787
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино VTES: 9090
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега VTES: 9494
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара VTES: 4949
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина VTES: 4444
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение BSMU c VTES - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Invesco BulletShares 2030 Municipal Bond ETF (BSMU) и Vanguard Short-Term Tax-Exempt Bond ETF Shares (VTES). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

BSMUVTESDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.59
2.94

-0.36

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
3.96
4.26

-0.30

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.57

1.70

-0.13

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.68

2.48

+0.19

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

8.28

7.36

+0.91

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

BSMU vs. VTES - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа BSMU на текущий момент составляет 2.59, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа VTES равному 2.94. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа BSMU и VTES, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

BSMUVTESРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.59

2.94

-0.36

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

-0.14

—

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.06

1.81

-1.75

Просадки

Сравнение просадок BSMU и VTES

Максимальная просадка BSMU за все время составила -19.48%, что больше максимальной просадки VTES в -2.42%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок BSMU и VTES.

Загрузка графика...

Показатели просадок

BSMUVTESРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-19.48%

-2.42%

-17.06%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-2.06%

-1.47%

-0.59%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-5.92%

-1.80%

-4.12%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-19.48%

—

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-4.83%

-0.62%

-4.21%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-8.20%

-0.50%

-7.70%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

0.67%

0.49%

+0.18%

Волатильность

Сравнение волатильности BSMU и VTES

Invesco BulletShares 2030 Municipal Bond ETF (BSMU) имеет более высокую волатильность в 0.79% по сравнению с Vanguard Short-Term Tax-Exempt Bond ETF Shares (VTES) с волатильностью 0.35%. Это указывает на то, что BSMU испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с VTES. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

BSMUVTESРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

0.79%

0.35%

+0.44%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

1.48%

0.97%

+0.51%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.13%

1.24%

+0.89%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

4.83%

1.72%

+3.11%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

4.85%

1.72%

+3.13%

Сравнение комиссий BSMU и VTES

BSMU берет комиссию в 0.18%, что несколько больше комиссии VTES в 0.07%. Оба фонда имеют низкую комиссию по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов BSMU и VTES

Дивидендная доходность BSMU за последние двенадцать месяцев составляет около 2.80%, что больше доходности VTES в 2.75%

ПозицияTTM202520242023202220212020
BSMU
Invesco BulletShares 2030 Municipal Bond ETF		2.80%2.82%2.92%2.66%2.16%1.60%0.28%
VTES
Vanguard Short-Term Tax-Exempt Bond ETF Shares		2.75%2.77%2.99%2.03%0.00%0.00%0.00%

Часто задаваемые вопросы

BSMU and VTES have a correlation of 0.60, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

BSMU has higher volatility (0.79%) compared to VTES (0.35%). In terms of maximum drawdown, BSMU dropped -19.48% vs VTES's -2.42%.

On 3-year performance, VTES leads with 3.23% vs 3.02% for BSMU. On fees, VTES is cheaper at 0.07% per year. On volatility, VTES has been the lower-risk option at 0.35%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 3-year period, VTES has performed better with a 3.23% return vs 3.02%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

VTES is cheaper with a 0.07% expense ratio, compared with 0.18% for BSMU.

BSMU has the higher dividend yield at 2.80%, compared with 2.75% for VTES.

BSMU tracks Invesco Bulletshares Municipal Bond 2030 Index, while VTES tracks S&P 0-7 Yr National AMT-Free Municipal Bond Index - Benchmark TR Gross. They also come from different issuers: Invesco and Vanguard. Their fees differ too: 0.18% for BSMU and 0.07% for VTES.

VTES currently has the higher Sharpe Ratio (2.94 vs 2.59), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для BSMU и VTES

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор