PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение SPHY с BBHY
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение SPHY с BBHY

Последнее обновление 5 июн. 2026 г.

SPHY (SPDR Portfolio High Yield Bond ETF) and BBHY (JPMorgan BetaBuilders USD High Yield Corporate Bond ETF) are both High Yield Bonds funds tracking the ICE BofA US High Yield Index, from State Street and JPMorgan respectively. Both are passively managed. Over the past 5 years, SPHY returned 4.41%/yr vs 4.12%/yr for BBHY. A 0.76 correlation means they provide meaningful diversification when combined. SPHY charges 0.05%/yr vs 0.15%/yr for BBHY.

Доходность

Сравнение доходности SPHY и BBHY

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в SPDR Portfolio High Yield Bond ETF (SPHY) и JPMorgan BetaBuilders USD High Yield Corporate Bond ETF (BBHY). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, SPHY показывает доходность 1.63%, что значительно ниже, чем у BBHY с доходностью 1.73%.

SPHY

1 день
0.09%
1 месяц
0.42%
С начала года
1.63%
6 месяцев
2.02%
1 год
7.02%
3 года*
8.98%
5 лет*
4.41%
10 лет*
5.14%

BBHY

1 день
0.15%
1 месяц
0.49%
С начала года
1.73%
6 месяцев
2.18%
1 год
7.10%
3 года*
8.76%
5 лет*
4.12%
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам SPHY и BBHY

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
SPHY
SPDR Portfolio High Yield Bond ETF		1.63%8.59%8.54%12.81%-10.57%5.61%6.65%13.16%-3.35%7.35%
BBHY
JPMorgan BetaBuilders USD High Yield Corporate Bond ETF		1.73%8.51%7.81%11.98%-10.37%3.88%5.36%14.35%-2.50%6.57%

Correlation

The correlation between SPHY and BBHY is 0.97 - these two move nearly in lockstep. At this level, holding both provides almost no diversification benefit. If you already own one, adding the other does little to reduce portfolio risk.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.97

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.97

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.95

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 16 сент. 2016 г.

0.76

Over the past year, SPHY and BBHY have become more correlated (0.97) than their long-term average of 0.76, meaning their price movements have been converging.

Сравнение распределения секторов SPHY и BBHY

Секторы
SPHY
BBHY

Финансовые услуги

99.9%
4.1%

Энергетика

0.1%
5.2%

Сырьевые материалы

-

3.2%

Коммуникационные услуги

-

7.9%

Потребительский циклический сектор

-

10.0%

Потребительский защитный сектор

-

2.5%

Здравоохранение

-

5.4%

Промышленность

-

8.4%

Недвижимость

-

3.9%

Технологии

-

4.0%

Коммунальные услуги

-

2.0%

Финансовые услуги

SPHY
99.9%
BBHY
4.1%

Энергетика

SPHY
0.1%
BBHY
5.2%

Сырьевые материалы

SPHY

-

BBHY
3.2%

Коммуникационные услуги

SPHY

-

BBHY
7.9%

Потребительский циклический сектор

SPHY

-

BBHY
10.0%

Потребительский защитный сектор

SPHY

-

BBHY
2.5%

Здравоохранение

SPHY

-

BBHY
5.4%

Промышленность

SPHY

-

BBHY
8.4%

Недвижимость

SPHY

-

BBHY
3.9%

Технологии

SPHY

-

BBHY
4.0%

Коммунальные услуги

SPHY

-

BBHY
2.0%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

SPDR Portfolio High Yield Bond ETF

JPMorgan BetaBuilders USD High Yield Corporate Bond ETF

Часто сравнивают с SPHY:
SPHY с SCYBSPHY с HYGSPHY с USHYSPHY с SCHDSPHY с JNKSPHY с SHYGSPHY с VWEAX
Часто сравнивают с BBHY:
BBHY с USHYBBHY с HYGBBHY с HYDBBHY с SPYBBHY с JNKBBHY с XBBBHY с AAA

Доходность на риск

SPHY vs. BBHY — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
SPHY
Ранг доходности на риск SPHY: 6464
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа SPHY: 5858
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино SPHY: 6464
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега SPHY: 6464
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара SPHY: 6060
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина SPHY: 7272
Ранг коэф-та Мартина
BBHY
Ранг доходности на риск BBHY: 6565
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа BBHY: 6060
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино BBHY: 6666
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега BBHY: 6565
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара BBHY: 6262
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина BBHY: 7373
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение SPHY c BBHY - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для SPDR Portfolio High Yield Bond ETF (SPHY) и JPMorgan BetaBuilders USD High Yield Corporate Bond ETF (BBHY). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

SPHYBBHYDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
1.92
1.97

-0.05

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
2.92
2.99

-0.07

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.38

1.39

0.00

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.92

3.00

-0.08

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

13.27

13.50

-0.23

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

SPHY vs. BBHY - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа SPHY на текущий момент составляет 1.92, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа BBHY равному 1.97. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа SPHY и BBHY, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

SPHYBBHYРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

1.92

1.97

-0.05

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.62

0.57

+0.05

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.65

—

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.64

0.64

-0.01

Просадки

Сравнение просадок SPHY и BBHY

Максимальная просадка SPHY за все время составила -21.97%, что меньше максимальной просадки BBHY в -24.98%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок SPHY и BBHY.

Загрузка графика...

Показатели просадок

SPHYBBHYРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-21.97%

-24.98%

+3.01%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-2.41%

-2.37%

-0.04%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-4.85%

-5.00%

+0.15%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-15.29%

-15.32%

+0.03%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-21.97%

—

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-0.14%

-0.14%

0.00%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-2.29%

-2.37%

+0.08%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

0.53%

0.53%

0.00%

Волатильность

Сравнение волатильности SPHY и BBHY

SPDR Portfolio High Yield Bond ETF (SPHY) и JPMorgan BetaBuilders USD High Yield Corporate Bond ETF (BBHY) имеют волатильность 1.14% и 1.13% соответственно, что указывает на схожий уровень колебаний их цен. Это говорит о том, что риск волатильности, связанный с обеими акциями, практически одинаков. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

SPHYBBHYРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

1.14%

1.13%

+0.01%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

2.91%

2.85%

+0.06%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

3.68%

3.62%

+0.06%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

7.17%

7.26%

-0.09%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

7.89%

7.53%

+0.36%

Сравнение комиссий SPHY и BBHY

SPHY берет комиссию в 0.05%, что меньше комиссии BBHY в 0.15%. Оба фонда имеют низкую комиссию по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов SPHY и BBHY

Дивидендная доходность SPHY за последние двенадцать месяцев составляет около 7.26%, что больше доходности BBHY в 6.94%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
BBHY
JPMorgan BetaBuilders USD High Yield Corporate Bond ETF		6.94%7.24%7.18%6.49%5.92%4.06%4.73%4.99%5.02%4.81%1.42%0.00%
SPHY
SPDR Portfolio High Yield Bond ETF		7.26%7.38%7.80%7.30%6.47%5.13%5.63%5.73%4.09%4.41%4.27%4.29%

Часто задаваемые вопросы

With a correlation of 0.97, SPHY and BBHY move almost identically. Holding both adds very little diversification - you're essentially doubling your position in the same market segment. Choosing one is usually more capital-efficient.

SPHY has higher volatility (1.14%) compared to BBHY (1.13%). In terms of maximum drawdown, SPHY dropped -21.97% vs BBHY's -24.98%.

On 5-year performance, SPHY leads with 4.41% vs 4.12% for BBHY. On fees, SPHY is cheaper at 0.05% per year. Their volatility is very similar. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 5-year period, SPHY has performed better with a 4.41% return vs 4.12%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

SPHY is cheaper with a 0.05% expense ratio, compared with 0.15% for BBHY.

SPHY has the higher dividend yield at 7.26%, compared with 6.94% for BBHY.

Both ETFs track ICE BofA US High Yield Index. They also come from different issuers: State Street and JPMorgan. Their fees differ too: 0.05% for SPHY and 0.15% for BBHY.

BBHY currently has the higher Sharpe Ratio (1.97 vs 1.92), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для SPHY и BBHY

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор