Сравнение FMNDX с VMLTX
FMNDX (Fidelity Conservative Income Municipal Bond Fund Institutional Class) and VMLTX (Vanguard Limited-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares) are both Municipal Bonds funds. Over the past 10 years, FMNDX returned 1.61%/yr vs 2.13%/yr for VMLTX. At a 0.46 correlation, their price movements are largely independent. FMNDX charges 0.25%/yr vs 0.17%/yr for VMLTX.
Доходность
Сравнение доходности FMNDX и VMLTX
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, оба инвестиционных инструмента показали схожую доходность, с FMNDX на уровне 1.01% и VMLTX на уровне 1.01%. За последние 10 лет акции FMNDX уступали акциям VMLTX по среднегодовой доходности: 1.61% против 2.13% соответственно.
FMNDX
- 1 день
- 0.00%
- 1 месяц
- 0.22%
- С начала года
- 1.01%
- 6 месяцев
- 1.38%
- 1 год
- 2.96%
- 3 года*
- 3.19%
- 5 лет*
- 2.11%
- 10 лет*
- 1.61%
VMLTX
- 1 день
- 0.00%
- 1 месяц
- 0.35%
- С начала года
- 1.01%
- 6 месяцев
- 1.37%
- 1 год
- 4.26%
- 3 года*
- 4.24%
- 5 лет*
- 2.12%
- 10 лет*
- 2.13%
Сравнение доходности по годам FMNDX и VMLTX
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
FMNDX Fidelity Conservative Income Municipal Bond Fund Institutional Class | 1.01% | 3.31% | 3.04% | 3.37% | -0.09% | 0.03% | 0.86% | 2.00% | 1.58% | 1.10% |
VMLTX Vanguard Limited-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares | 1.01% | 5.39% | 3.14% | 4.19% | -2.98% | 0.83% | 3.30% | 4.11% | 1.56% | 2.02% |
Correlation
The correlation between FMNDX and VMLTX is 0.50, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | 0.50 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | 0.54 |
Корреляция (5 лет) Рассчитано за последние 5 лет | 0.52 |
Корреляция (10 лет) Рассчитано за последние 10 лет | 0.48 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 24 окт. 2013 г. | 0.46 |
The correlation between FMNDX and VMLTX has been stable across timeframes, ranging from 0.46 to 0.54 - a consistent structural relationship.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
FMNDX vs. VMLTX — Ранг доходности на риск
FMNDX
VMLTX
Сравнение FMNDX c VMLTX - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Fidelity Conservative Income Municipal Bond Fund Institutional Class (FMNDX) и Vanguard Limited-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares (VMLTX). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
| FMNDX | VMLTX | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | +0.24 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | +3.14 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 3.45 | 1.96 | +1.49 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 9.99 | 2.86 | +7.14 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 41.56 | 9.48 | +32.08 |
Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month. | |||
Загрузка графика...
Коэффициенты Шарпа по периодам
| FMNDX | VMLTX | Разница | |
|---|---|---|---|
Коэф-т Шарпа (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 3.17 | 2.93 | +0.24 |
Коэф-т Шарпа (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет | 1.99 | 1.14 | +0.85 |
Коэф-т Шарпа (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет | 1.78 | 1.10 | +0.68 |
Коэф-т Шарпа (за всё время)Рассчитано по всей доступной истории цен | 1.70 | 1.93 | -0.23 |
Просадки
Сравнение просадок FMNDX и VMLTX
Максимальная просадка FMNDX за все время составила -1.69%, что меньше максимальной просадки VMLTX в -6.41%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок FMNDX и VMLTX.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| FMNDX | VMLTX | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -1.69% | -6.41% | +4.72% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -0.30% | -1.53% | +1.23% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -1.09% | -2.02% | +0.93% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -1.09% | -5.69% | +4.60% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -1.69% | -6.41% | +4.72% |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | 0.00% | -0.40% | +0.40% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -0.10% | -0.48% | +0.38% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 0.07% | 0.46% | -0.39% |
Волатильность
Сравнение волатильности FMNDX и VMLTX
Текущая волатильность для Fidelity Conservative Income Municipal Bond Fund Institutional Class (FMNDX) составляет 0.27%, в то время как у Vanguard Limited-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares (VMLTX) волатильность равна 0.46%. Это указывает на то, что FMNDX испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с VMLTX. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| FMNDX | VMLTX | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 0.27% | 0.46% | -0.19% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 0.63% | 1.13% | -0.50% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 0.94% | 1.49% | -0.55% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 1.06% | 1.86% | -0.80% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 0.91% | 1.93% | -1.02% |
Сравнение комиссий FMNDX и VMLTX
FMNDX берет комиссию в 0.25%, что несколько больше комиссии VMLTX в 0.17%. Оба фонда имеют низкую комиссию по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов FMNDX и VMLTX
Дивидендная доходность FMNDX за последние двенадцать месяцев составляет около 2.82%, что меньше доходности VMLTX в 3.07%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
FMNDX Fidelity Conservative Income Municipal Bond Fund Institutional Class | 2.82% | 2.95% | 2.99% | 2.60% | 0.61% | 0.23% | 0.85% | 1.58% | 1.46% | 1.00% | 0.75% | 0.38% |
VMLTX Vanguard Limited-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares | 3.07% | 3.75% | 3.27% | 2.30% | 1.56% | 1.64% | 1.62% | 2.01% | 1.81% | 1.55% | 1.52% | 1.50% |
Часто задаваемые вопросы
FMNDX and VMLTX have a correlation of 0.50, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
VMLTX has higher volatility (0.46%) compared to FMNDX (0.27%). In terms of maximum drawdown, FMNDX dropped -1.69% vs VMLTX's -6.41%.
FMNDX currently has the higher Sharpe Ratio (3.17 vs 2.93), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для FMNDX и VMLTX
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор