Сравнение BTAL с VTEB
BTAL (AGFiQ US Market Neutral Anti-Beta Fund) and VTEB (Vanguard Tax-Exempt Bond ETF) are both exchange-traded funds - BTAL is a Long-Short fund tracking the Dow Jones U.S. Thematic Market Neutral Anti-Beta Total Return Index, while VTEB is a Municipal Bonds fund tracking the S&P National AMT-Free Municipal Bond Index. Both are passively managed. Over the past 10 years, BTAL returned -5.05%/yr vs 2.03%/yr for VTEB. At a 0.02 correlation, their price movements are largely independent. BTAL charges 2.11%/yr vs 0.03%/yr for VTEB.
Доходность
Сравнение доходности BTAL и VTEB
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, BTAL показывает доходность -20.15%, что значительно ниже, чем у VTEB с доходностью 1.44%. За последние 10 лет акции BTAL уступали акциям VTEB по среднегодовой доходности: -5.05% против 2.03% соответственно.
BTAL
- 1 день
- -0.09%
- 1 месяц
- -4.17%
- С начала года
- -20.15%
- 6 месяцев
- -19.27%
- 1 год
- -37.44%
- 3 года*
- -12.17%
- 5 лет*
- -4.94%
- 10 лет*
- -5.05%
VTEB
- 1 день
- -0.08%
- 1 месяц
- 0.78%
- С начала года
- 1.44%
- 6 месяцев
- 1.95%
- 1 год
- 6.57%
- 3 года*
- 3.44%
- 5 лет*
- 0.80%
- 10 лет*
- 2.03%
Сравнение доходности по годам BTAL и VTEB
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
BTAL AGFiQ US Market Neutral Anti-Beta Fund | -20.15% | -20.17% | 12.83% | -15.11% | 20.48% | -6.81% | -13.86% | 1.07% | 15.13% | -2.13% |
VTEB Vanguard Tax-Exempt Bond ETF | 1.44% | 3.72% | 1.31% | 6.15% | -7.99% | 1.14% | 5.19% | 7.35% | 1.04% | 4.87% |
Correlation
The correlation between BTAL and VTEB is -0.19, meaning they tend to move in opposite directions. This is especially valuable for risk management - when one declines, the other has historically tended to hold steady or rise.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | -0.19 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | -0.22 |
Корреляция (5 лет) Рассчитано за последние 5 лет | -0.18 |
Корреляция (10 лет) Рассчитано за последние 10 лет | -0.00 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 25 авг. 2015 г. | 0.02 |
The correlation between BTAL and VTEB shifts across timeframes, from -0.22 (3 years) to 0.02 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
BTAL vs. VTEB — Ранг доходности на риск
BTAL
VTEB
Сравнение BTAL c VTEB - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для AGFiQ US Market Neutral Anti-Beta Fund (BTAL) и Vanguard Tax-Exempt Bond ETF (VTEB). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| BTAL | VTEB | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | -4.01 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | -6.06 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 0.73 | 1.51 | -0.78 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | -0.98 | 2.35 | -3.33 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | -1.64 | 8.30 | -9.94 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок BTAL и VTEB
Максимальная просадка BTAL за все время составила -50.28%, что больше максимальной просадки VTEB в -17.00%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок BTAL и VTEB.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| BTAL | VTEB | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -50.28% | -17.00% | -33.28% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -37.50% | -2.71% | -34.79% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -45.16% | -5.53% | -39.63% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -45.16% | -12.64% | -32.52% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -50.28% | -17.00% | -33.28% |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -50.23% | -0.54% | -49.69% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -22.01% | -2.32% | -19.69% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 22.38% | 0.77% | +21.61% |
Волатильность
Сравнение волатильности BTAL и VTEB
AGFiQ US Market Neutral Anti-Beta Fund (BTAL) имеет более высокую волатильность в 8.74% по сравнению с Vanguard Tax-Exempt Bond ETF (VTEB) с волатильностью 0.93%. Это указывает на то, что BTAL испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с VTEB. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| BTAL | VTEB | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 8.74% | 0.93% | +7.81% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 16.58% | 2.04% | +14.54% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 22.49% | 2.70% | +19.79% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 18.96% | 3.90% | +15.06% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 17.33% | 5.26% | +12.07% |
Сравнение комиссий BTAL и VTEB
BTAL берет комиссию в 2.11%, что несколько больше комиссии VTEB в 0.03%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов BTAL и VTEB
Дивидендная доходность BTAL за последние двенадцать месяцев составляет около 3.11%, что меньше доходности VTEB в 3.36%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
BTAL AGFiQ US Market Neutral Anti-Beta Fund | 3.11% | 2.49% | 3.49% | 6.14% | 1.01% | 0.00% | 0.00% | 0.88% | 0.39% | 0.00% | 0.00% | 0.00% |
VTEB Vanguard Tax-Exempt Bond ETF | 3.36% | 3.29% | 3.14% | 2.79% | 2.09% | 1.64% | 1.99% | 2.30% | 2.25% | 1.96% | 1.66% | 0.58% |
Часто задаваемые вопросы
BTAL and VTEB have a correlation of -0.19, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
BTAL has higher volatility (8.74%) compared to VTEB (0.93%). In terms of maximum drawdown, BTAL dropped -50.28% vs VTEB's -17.00%.
On 10-year performance, VTEB leads with 2.03% vs -5.05% for BTAL. On fees, VTEB is cheaper at 0.03% per year. On volatility, VTEB has been the lower-risk option at 0.93%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 10-year period, VTEB has performed better with a 2.03% return vs -5.05%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
VTEB is cheaper with a 0.03% expense ratio, compared with 2.11% for BTAL.
VTEB has the higher dividend yield at 3.36%, compared with 3.11% for BTAL.
BTAL is categorized as Long-Short, while VTEB is Municipal Bonds. BTAL tracks Dow Jones U.S. Thematic Market Neutral Anti-Beta Total Return Index, while VTEB tracks S&P National AMT-Free Municipal Bond Index. They also come from different issuers: AGF and Vanguard. Their fees differ too: 2.11% for BTAL and 0.03% for VTEB.
VTEB currently has the higher Sharpe Ratio (2.38 vs -1.64), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для BTAL и VTEB
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор