Aronson Family Taxable Portfolio

Распределение активов

Позиция	Категория/Сектор	Целевая доля
TIP iShares TIPS Bond ETF	Inflation-Protected Bonds	15%
VPL Vanguard FTSE Pacific ETF	Asia Pacific Equities	15%
VV Vanguard Large-Cap ETF	Large Cap Blend Equities	15%
TLT iShares 20+ Year Treasury Bond ETF	Government Bonds, Long-Term Bond	10%
IJR iShares Core S&P Small-Cap ETF	Small Cap Blend Equities	10%
EEM iShares MSCI Emerging Markets ETF	Emerging Markets Diversified	10%
HYG iShares iBoxx $ High Yield Corporate Bond ETF	High Yield Bonds	5%
IJT iShares S&P SmallCap 600 Growth ETF	Small Cap Growth Equities	5%
VTI Vanguard Total Stock Market ETF	Large Cap Blend Equities	5%
VGK Vanguard FTSE Europe ETF	Europe Equities	5%
IJS iShares S&P SmallCap 600 Value ETF	Small Cap Value Equities	5%

Тип бенчмарка

Бенчмарк

S&P 500 Index

Ребалансировка

Portfolio Optimizer

portfolio-optimization-cta-heading

portfolio-optimization-cta-description

Open Portfolio Optimizer

Доходность

График доходности

График показывает рост $10,000 инвестированных в Aronson Family Taxable Portfolio и сравнивает его с ростом индекса S&P 500 или другим бенчмарком. Цены представлены с поправкой на сплиты и дивиденды. Портфель перебалансируется Каждые 3 месяца

Загрузка графика...

Доходность по периодам

Aronson Family Taxable Portfolio на 9 июн. 2026 г. показал доходность в 10.74% с начала года и доходность в 9.03% в годовом выражении за последние 10 лет.

Позиция	1 день	1 месяц	С начала года	6 месяцев	1 год	3 года*	5 лет*	10 лет*
Бенчмарк S&P 500 Index	0.30%	0.09%	8.18%	8.17%	23.42%	19.88%	11.91%	13.45%
Портфель Aronson Family Taxable Portfolio	0.65%	-0.83%	10.74%	11.28%	23.87%	13.91%	5.89%	9.03%
Активы портфеля:
EEM iShares MSCI Emerging Markets ETF	1.80%	-3.22%	20.18%	22.10%	43.51%	20.79%	5.98%	9.37%
HYG iShares iBoxx $ High Yield Corporate Bond ETF	0.14%	-0.24%	1.14%	1.72%	6.36%	8.34%	3.69%	4.88%
IJR iShares Core S&P Small-Cap ETF	0.65%	0.17%	15.49%	15.12%	30.47%	13.78%	5.37%	10.61%
IJS iShares S&P SmallCap 600 Value ETF	0.74%	1.04%	15.51%	15.93%	36.44%	13.49%	5.34%	10.04%
IJT iShares S&P SmallCap 600 Growth ETF	0.58%	-0.66%	15.33%	14.23%	24.87%	13.75%	5.18%	10.68%
TIP iShares TIPS Bond ETF	-0.11%	-0.90%	0.95%	0.97%	4.81%	3.70%	0.88%	2.45%
TLT iShares 20+ Year Treasury Bond ETF	-0.52%	-1.31%	-1.08%	-1.51%	3.67%	-2.05%	-6.70%	-1.85%
VGK Vanguard FTSE Europe ETF	0.45%	-0.68%	5.17%	8.47%	16.29%	16.24%	8.08%	9.63%
VPL Vanguard FTSE Pacific ETF	1.91%	-2.01%	23.45%	25.45%	44.55%	20.45%	9.35%	10.28%
VTI Vanguard Total Stock Market ETF	0.30%	0.44%	9.05%	8.94%	24.96%	21.05%	12.25%	14.84%

*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Доходность по месяцам

На основе ежедневных данных с 11 апр. 2007 г. средняя дневная доходность (также называемая ожидаемой доходностью) составляет +0.03%, а средняя месячная доходность — +0.65%. При таком уровне доходности ваши инвестиции удвоятся примерно за 8.9 лет.

Исторически 64% месяцев были с положительной доходностью, а 36% — с отрицательной. Лучший месяц был нояб. 2020 г. с доходностью +10.0%, в то время как худший месяц был окт. 2008 г. с доходностью -16.1%. Самая длинная серия побед составила 15 подряд месяцев, а самая длинная серия поражений — 6 месяцев.

В ежедневном выражении Aronson Family Taxable Portfolio закрывался с повышением в 54% случаев. Лучший день был 13 окт. 2008 г. с доходностью +9.0%, в то время как худший день был 15 окт. 2008 г. с доходностью -7.1%.

	янв.	февр.	март	апр.	май	июнь	июль	авг.	сент.	окт.	нояб.	дек.	Total
2026	3.92%	3.27%	-5.51%	7.41%	3.59%	-1.85%							10.74%
2025	2.35%	-0.11%	-2.27%	-0.28%	3.34%	3.88%	0.45%	3.34%	2.60%	1.53%	0.39%	0.38%	16.54%
2024	-1.29%	2.42%	2.45%	-3.76%	3.51%	0.71%	3.91%	1.03%	1.89%	-2.96%	3.78%	-4.06%	7.40%
2023	7.11%	-3.21%	1.51%	-0.01%	-1.42%	4.29%	2.90%	-3.11%	-4.29%	-3.25%	7.49%	6.36%	14.19%
2022	-4.40%	-1.09%	-0.49%	-6.86%	0.39%	-6.55%	6.09%	-3.85%	-8.99%	4.42%	7.16%	-3.74%	-17.79%
2021	0.96%	1.82%	1.40%	2.34%	1.28%	1.16%	0.05%	1.30%	-2.64%	2.81%	-1.68%	2.52%	11.75%

Метрики бенчмарка

Aronson Family Taxable Portfolio has an annualized alpha of 0.91%, beta of 0.68, and R2 of 0.88 versus S&P 500 Index. Calculated based on daily prices since April 11, 2007.

This portfolio participated in 76.52% of S&P 500 Index downside but only 71.51% of its upside - more exposed to losses than it benefited from rallies.
Beta of 0.68 indicates this portfolio moves significantly less than S&P 500 Index - a genuinely defensive profile with reduced participation in both market rallies and downturns.

Альфа: 0.91%

Бета: 0.68

R²: 0.88

Участие в росте: 71.51%

Участие в снижении: 76.52%

Комиссия

Комиссия Aronson Family Taxable Portfolio составляет 0.19%, что ниже среднего уровня по рынку. Ниже вы найдете коэффициенты расходов позиций портфеля для легкого сравнения их относительной стоимости.

Топ 10 позиций

EEM

iShares MSCI Emerging Markets ETF

HYG

iShares iBoxx $ High Yield Corporate Bond ETF

IJS

iShares S&P SmallCap 600 Value ETF

IJT

iShares S&P SmallCap 600 Growth ETF

TIP

iShares TIPS Bond ETF

TLT

iShares 20+ Year Treasury Bond ETF

VPL

Vanguard FTSE Pacific ETF

VGK

Vanguard FTSE Europe ETF

IJR

iShares Core S&P Small-Cap ETF

Vanguard Large-Cap ETF

Доходность на риск

Ранг доходности на риск

Aronson Family Taxable Portfolio имеет ранг 51 по соотношению доходности и риска — наравне с аналогичными портфелей. Типичный баланс риска и доходности. Не выдающийся результат, но и не тревожный сигнал — разумный выбор, если другие факторы соответствуют вашим целям.

Overall Rank

Ранг коэф-та Шарпа

Ранг коэф-та Сортино

Ранг коэф-та Омега

Ранг коэф-та Кальмара

Ранг коэф-та Мартина

Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Показатели доходности на риск

Ниже приведены показатели риск-скорректированной доходности для Aronson Family Taxable Portfolio и их сравнение с S&P 500 Index.

	Портфель	Бенчмарк	Difference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности	2.09	1.94	+0.15
Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска	2.88	2.63	+0.25
Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков	1.38	1.35	+0.03
Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки	3.05	2.59	+0.46
Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки	12.47	11.84	+0.63
Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

Сколько доходности приносит каждая позиция относительно принятого риска? Чем выше значение — тем лучше вознаграждение за риск.

Позиция	Ранг доходности на риск	Коэффициент Шарпа	Коэффициент Сортино	Коэффициент Омега	Коэффициент Кальмара	Коэффициент Мартина
EEM iShares MSCI Emerging Markets ETF	70	2.07	2.66	1.39	3.23	12.20
HYG iShares iBoxx $ High Yield Corporate Bond ETF	60	1.67	2.49	1.32	2.73	12.02
IJR iShares Core S&P Small-Cap ETF	63	1.74	2.53	1.30	3.52	11.72
IJS iShares S&P SmallCap 600 Value ETF	71	2.00	2.85	1.34	3.94	12.88
IJT iShares S&P SmallCap 600 Growth ETF	51	1.42	2.11	1.25	2.75	9.52
TIP iShares TIPS Bond ETF	48	1.43	2.21	1.26	2.45	7.37
TLT iShares 20+ Year Treasury Bond ETF	15	0.38	0.62	1.07	0.49	1.19
VGK Vanguard FTSE Europe ETF	32	1.05	1.55	1.19	1.35	5.01
VPL Vanguard FTSE Pacific ETF	73	2.17	2.80	1.40	3.36	13.06
VTI Vanguard Total Stock Market ETF	68	2.02	2.73	1.36	2.81	12.85

Коэффициент Шарпа

Коэффициент Шарпа помогает понять, насколько хорошо инвестиция приносит доход с учетом принятого риска. Более высокое значение указывает на лучшую доходность с поправкой на риск, то есть больше прибыли на каждую единицу риска.

Aronson Family Taxable Portfolio имеет следующие коэффициенты Шарпа на 9 июн. 2026 г. (данные пересчитываются ежедневно):

За 1 год: 2.09
За 5 лет: 0.47
За 10 лет: 0.71
За всё время: 0.51

Эти значения показывают, насколько эффективно инвестиция обеспечивала доходность относительно своей волатильности за разные периоды. Все значения в годовом выражении и рассчитаны на основе данных о ежедневной доходности с учётом дивидендов.

По сравнению с широким рынком, где средние значения коэффициента Шарпа находятся в диапазоне от 1.59 до 2.46, текущий коэффициент Шарпа этого портфеля находится между 25-м и 75-м процентилями. Это означает, что его эффективность с учётом риска соответствует большинству портфелей, что говорит о сбалансированном подходе к риску и доходности — подходящем для широкого круга инвесторов.

Ниже представлен график исторического коэффициента Шарпа в сравнении с выбранным бенчмарком. Этот график показывает, как менялась доходность инвестиции с поправкой на риск с течением времени.

Загрузка графика...

Дивиденды

Дивидендный доход

Дивидендная доходность Aronson Family Taxable Portfolio за предыдущие двенадцать месяцев составила 2.50%.

Позиция	TTM	2025	2024	2023	2022	2021	2020	2019	2018	2017	2016	2015
Портфель	2.50%	2.70%	2.60%	2.46%	3.00%	2.32%	1.58%	2.24%	2.53%	2.10%	2.13%	2.06%
Активы портфеля:
EEM iShares MSCI Emerging Markets ETF	1.85%	2.22%	2.43%	2.63%	2.50%	1.99%	1.45%	2.76%	2.24%	1.89%	1.89%	2.49%
HYG iShares iBoxx $ High Yield Corporate Bond ETF	5.93%	5.71%	6.01%	5.74%	5.30%	4.02%	4.88%	4.99%	5.54%	5.12%	5.27%	5.90%
IJR iShares Core S&P Small-Cap ETF	1.15%	1.44%	2.05%	1.31%	1.41%	1.53%	1.11%	1.44%	1.58%	1.20%	1.22%	1.48%
IJS iShares S&P SmallCap 600 Value ETF	1.29%	1.62%	1.78%	1.42%	1.46%	1.52%	1.00%	1.66%	1.75%	1.41%	1.22%	1.59%
IJT iShares S&P SmallCap 600 Growth ETF	0.77%	0.91%	1.06%	1.02%	1.08%	0.63%	0.68%	0.92%	0.92%	0.86%	1.03%	1.14%
TIP iShares TIPS Bond ETF	3.78%	3.46%	2.52%	2.73%	6.96%	4.28%	1.17%	1.75%	2.71%	2.07%	1.48%	0.34%
TLT iShares 20+ Year Treasury Bond ETF	4.63%	4.43%	4.30%	3.38%	2.67%	1.50%	1.50%	2.27%	2.63%	2.43%	2.60%	2.61%
VGK Vanguard FTSE Europe ETF	2.83%	2.86%	3.61%	3.15%	3.25%	3.05%	2.11%	3.27%	3.95%	2.70%	3.52%	3.25%
VPL Vanguard FTSE Pacific ETF	2.88%	4.01%	3.15%	3.12%	2.75%	3.19%	1.81%	2.84%	3.06%	2.57%	2.65%	2.43%
VTI Vanguard Total Stock Market ETF	1.03%	1.12%	1.27%	1.44%	1.66%	1.21%	1.42%	1.78%	2.04%	1.71%	1.92%	1.98%

Просадки

График просадок

На графике просадок отображаются убытки портфеля с любого максимума на всем периоде.

Загрузка графика...

Максимальные просадки

Aronson Family Taxable Portfolio показал максимальную просадку в 42.95%, зарегистрированную 9 мар. 2009 г.. Полное восстановление заняло 420 торговых сессий.

Текущая просадка Aronson Family Taxable Portfolio составляет 2.72%.

В таблице ниже показаны максимальные просадки. Максимальная просадка - показатель риска. Он показывает снижение стоимости портфеля от максимума после серии убыточных торгов.

Related event	Просадка	Падение	Восстановление	В просадке
Финансовый кризис2007–2009	-42.95%март 2009 г.	1y 4mo	1y 8mo	3y 4dнояб. 2007 г. - нояб. 2010 г.
Обвал COVID2020	-25.12%март 2020 г.	2mo 1d	4mo 19d	6mo 20dянв. 2020 г. - авг. 2020 г.
Медвежий рынок2022	-24.93%окт. 2022 г.	11mo 8d	1y 9mo	2y 8moнояб. 2021 г. - июль 2024 г.
Коррекция 2016 года2016	-14.48%февр. 2016 г.	9mo 20d	5mo 17d	1y 3moапр. 2015 г. - июль 2016 г.
Распродажа на фоне повышения ставокКонец 2018	-14.09%дек. 2018 г.	10mo 29d	6mo 9d	1y 5moянв. 2018 г. - июль 2019 г.

Волатильность

График волатильности

Ниже представлен график, показывающий скользящую волатильность за один месяц.

Загрузка графика...

Диверсификация

AI Analysis

Thesis

The portfolio is a global equity barbell with two bond sleeves, which is a coherent bet on broad risk assets while reserving some room for duration and inflation shocks, such as they are.

The numbers

11 positions, 9.09 effective assets: the line item count is respectable, though several holdings sit in the same moving parts.
Diversification ratio is 1.22 at 1Y, 1.29 incept, with platform percentile from 34.6th to 57.3rd; that is modest diversification, not the kind that changes the weather.
Correlations run from -0.26 to 0.99, and the mean of 0.46 says the equity sleeves are mostly one market in several wrappers.

What works

TLT and TIP give the portfolio two different bond mechanisms, one about duration and one about inflation, so the defensive side is not just a single macro bet.
The regional equity sleeves, VPL, VGK, and EEM, do at least spread the geography of earnings and policy risk.
The effective asset count of 9.09 means the weights are fairly distributed rather than hiding inside one dominant position.

What does not

VV and VTI are almost the same thing at 0.99 correlation, and IJT, IJR, and IJS are a small-cap cluster with almost no internal disagreement.
TIP barely behaves like a diversifier here, with 0.06 correlation to the portfolio, which is a polite way of saying it sits nearby without doing much.
The portfolio’s equity risk is still mostly one factor: growth, value, U.S., and international all lean with the same tide.

Stress Scenario

A broad equity selloff led by earnings disappointment and tighter financial conditions would hit most equity sleeves together; the intended regional and style separation would matter less than the shared beta.
A bond selloff driven by rising real yields would also bruise the portfolio, because TLT is the main offset to the equity block.

Worth knowing

Portfolios with this correlation profile are usually complemented by exposures whose earnings drivers sit outside the equity cycle.
The 1Y DR below the longer-window figures suggests recent diversification has been a little less helpful than the historical average, which is a common feature of portfolios assembled from familiar market sleeves.

AI-generated analysis. Not investment advice. Verify key facts independently.

Was this useful?

Показатели диверсификации

Эффективное количество активов

Количество позиций в портфеле равно 11, при этом эффективное количество активов равно 9.09, отражая степень диверсификации исходя из весов активов в портфеле. Капитал хорошо распределён между большинством позиций, с лишь незначительной концентрацией в отдельных активах. Реальная диверсификация также зависит от корреляции между активами — обратите внимание на коэффициент диверсификации ниже.

Коэффициент диверсификации

	1 год	3 года	5 лет	10 лет	Всё время
Коэффициент диверсификации	1.21	1.24	1.27	1.28	1.29

Коэффициент диверсификации портфеля равен 1.29, что свидетельствует об умеренной диверсификации. Есть возможность улучшить её, добавив менее коррелированные активы.

Корреляция Aronson Family Taxable Portfolio с S&P 500 Index

Корреляция Aronson Family Taxable Portfolio с S&P 500 Index составляет 0.88 за последние 12 месяцев. В этом разделе сравнивается корреляция каждого актива с бенчмарком и портфелем.

	Корреляция
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев	0.88
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года	0.86
Корреляция (5 лет) Рассчитано за последние 5 лет	0.88
Корреляция (10 лет) Рассчитано за последние 10 лет	0.89
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 11 апр. 2007 г.	0.91

Корреляция с бенчмарком

Корреляция vs. S&P 500 Index. Самая высокая корреляция с бенчмарком у VV: 1.00, а самая низкая у TLT: -0.26.

-0.26

-0.11

0.65

0.75

0.77

0.80

0.81

0.84

0.85

0.99

1.00

Корреляция с портфелем

Корреляция vs. Aronson Family Taxable Portfolio. Самая высокая корреляция с портфелем у VTI: 0.93, а самая низкая у TLT: -0.10.

-0.10

0.06

0.70

0.84

0.85

0.86

0.87

0.89

0.89

0.91

VTI

0.93

Таблица корреляции активов

Таблица ниже отображает коэффициенты корреляции между отдельными компонентами портфеля, всем портфелем и выбранным бенчмарком.

	TIP	TLT	HYG	EEM	VPL	VGK	IJS	IJT	IJR	VV	VTI
TIP	1.00	0.74	0.09	-0.06	-0.03	-0.05	-0.12	-0.10	-0.11	-0.10	-0.10
TLT	0.74	1.00	-0.06	-0.22	-0.19	-0.23	-0.26	-0.25	-0.25	-0.26	-0.26
HYG	0.09	-0.06	1.00	0.58	0.59	0.62	0.58	0.60	0.60	0.66	0.67
EEM	-0.06	-0.22	0.58	1.00	0.81	0.78	0.65	0.66	0.66	0.75	0.75
VPL	-0.03	-0.19	0.59	0.81	1.00	0.80	0.67	0.70	0.69	0.77	0.77
VGK	-0.05	-0.23	0.62	0.78	0.80	1.00	0.69	0.71	0.71	0.79	0.80
IJS	-0.12	-0.26	0.58	0.65	0.67	0.69	1.00	0.95	0.98	0.81	0.84
IJT	-0.10	-0.25	0.60	0.66	0.70	0.71	0.95	1.00	0.98	0.85	0.88
IJR	-0.11	-0.25	0.60	0.66	0.69	0.71	0.98	0.98	1.00	0.84	0.87
VV	-0.10	-0.26	0.66	0.75	0.77	0.79	0.81	0.85	0.84	1.00	0.99
VTI	-0.10	-0.26	0.67	0.75	0.77	0.80	0.84	0.88	0.87	0.99	1.00

Результаты корреляции рассчитаны на основе ежедневных изменений цен, начиная с 11 апр. 2007 г.

Анализ диверсификации

Узнайте, чего не хватает портфелю Aronson Family Taxable Portfolio

Посмотрите, какие позиции пересекаются, где в Aronson Family Taxable Portfolio есть концентрации и какие активы с низкой корреляцией закроют пробелы.

Анализ диверсификации