PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение CMF с RTAI
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение CMF с RTAI

Последнее обновление 24 июн. 2026 г.

CMF (iShares California Muni Bond ETF) and RTAI (Rareview Tax Advantaged Income ETF) are both Municipal Bonds funds. CMF is passively managed, while RTAI is actively managed. Over the past 5 years, CMF returned 0.72%/yr vs -0.71%/yr for RTAI. A 0.60 correlation means they provide meaningful diversification when combined. CMF charges 0.25%/yr vs 3.78%/yr for RTAI.

Доходность

Сравнение доходности CMF и RTAI

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в iShares California Muni Bond ETF (CMF) и Rareview Tax Advantaged Income ETF (RTAI). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, CMF показывает доходность 1.21%, что значительно ниже, чем у RTAI с доходностью 3.90%.

CMF

1 день
-0.07%
1 месяц
1.32%
С начала года
1.21%
6 месяцев
1.33%
1 год
6.50%
3 года*
3.12%
5 лет*
0.72%
10 лет*
1.65%

RTAI

1 день
0.35%
1 месяц
3.23%
С начала года
3.90%
6 месяцев
4.64%
1 год
11.68%
3 года*
7.08%
5 лет*
-0.71%
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам CMF и RTAI

2026 (YTD)202520242023202220212020
CMF
iShares California Muni Bond ETF		1.21%3.36%1.65%5.71%-8.27%0.78%1.91%
RTAI
Rareview Tax Advantaged Income ETF		3.90%5.54%7.17%4.33%-22.55%10.62%5.08%

Correlation

The correlation between CMF and RTAI is 0.56, which is moderate. They share some common price drivers but move independently often enough to provide real diversification benefit when combined.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.56

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.61

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.61

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 21 окт. 2020 г.

0.60

The correlation between CMF and RTAI has been stable across timeframes, ranging from 0.56 to 0.61 - a consistent structural relationship.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

iShares California Muni Bond ETF

Rareview Tax Advantaged Income ETF

Часто сравнивают с CMF:
CMF с VCADXCMF с PWZCMF с VCAIXCMF с MUBCMF с VCITXCMF с FCTFXCMF с BCHYX
Часто сравнивают с RTAI:
RTAI с KHYBRTAI с QVMSRTAI с BABRTAI с VTEBRTAI с OVMRTAI с RSEERTAI с RMNY

Доходность на риск

CMF vs. RTAI — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
CMF
Ранг доходности на риск CMF: 6868
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа CMF: 7878
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино CMF: 8181
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега CMF: 8989
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара CMF: 4747
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина CMF: 4646
Ранг коэф-та Мартина
RTAI
Ранг доходности на риск RTAI: 5656
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа RTAI: 5656
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино RTAI: 6868
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега RTAI: 6464
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара RTAI: 4141
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина RTAI: 4949
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение CMF c RTAI - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для iShares California Muni Bond ETF (CMF) и Rareview Tax Advantaged Income ETF (RTAI). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

CMFRTAIDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.36
1.75

+0.61

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
3.38
2.82

+0.56

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.53

1.35

+0.18

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.24

1.90

+0.34

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

7.36

7.69

-0.32

CMF vs. RTAI - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа CMF на текущий момент составляет 2.36, что выше коэффициента Шарпа RTAI равного 1.75. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа CMF и RTAI, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок CMF и RTAI

Максимальная просадка CMF за все время составила -16.45%, что меньше максимальной просадки RTAI в -34.32%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок CMF и RTAI.

Загрузка графика...

Показатели просадок

CMFRTAIРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-16.45%

-34.32%

+17.87%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-2.91%

-6.18%

+3.27%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-5.22%

-15.71%

+10.49%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-12.45%

-34.32%

+21.87%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-14.57%

—

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-0.68%

-6.33%

+5.65%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-4.76%

-13.76%

+9.00%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

0.88%

1.52%

-0.64%

Волатильность

Сравнение волатильности CMF и RTAI

Текущая волатильность для iShares California Muni Bond ETF (CMF) составляет 0.72%, в то время как у Rareview Tax Advantaged Income ETF (RTAI) волатильность равна 2.02%. Это указывает на то, что CMF испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с RTAI. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

CMFRTAIРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

0.72%

2.02%

-1.30%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

2.17%

5.47%

-3.30%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.77%

6.72%

-3.95%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

4.19%

9.36%

-5.17%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

5.08%

9.03%

-3.95%

Сравнение комиссий CMF и RTAI

CMF берет комиссию в 0.25%, что меньше комиссии RTAI в 3.78%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов CMF и RTAI

Дивидендная доходность CMF за последние двенадцать месяцев составляет около 2.95%, что меньше доходности RTAI в 4.98%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
CMF
iShares California Muni Bond ETF		2.95%2.94%2.78%2.29%1.91%1.58%1.80%2.03%2.17%2.09%2.21%2.55%
RTAI
Rareview Tax Advantaged Income ETF		4.98%5.66%5.02%3.07%3.71%4.73%0.48%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%

Часто задаваемые вопросы

CMF and RTAI have a correlation of 0.56, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

RTAI has higher volatility (2.02%) compared to CMF (0.72%). In terms of maximum drawdown, CMF dropped -16.45% vs RTAI's -34.32%.

On 5-year performance, CMF leads with 0.72% vs -0.71% for RTAI. On fees, CMF is cheaper at 0.25% per year. On volatility, CMF has been the lower-risk option at 0.72%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 5-year period, CMF has performed better with a 0.72% return vs -0.71%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

CMF is cheaper with a 0.25% expense ratio, compared with 3.78% for RTAI.

RTAI has the higher dividend yield at 4.98%, compared with 2.95% for CMF.

They also come from different issuers: iShares and Rareview Funds. Their fees differ too: 0.25% for CMF and 3.78% for RTAI.

CMF currently has the higher Sharpe Ratio (2.36 vs 1.75), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для CMF и RTAI

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор