Сравнение CA с ZTAX
CA (Xtrackers California Municipal Bond ETF) and ZTAX (X-Square Municipal Income Tax Free ETF) are both Municipal Bonds funds. CA is passively managed, while ZTAX is actively managed. Over the past year, CA returned 6.26% vs 5.15% for ZTAX. At a 0.01 correlation, their price movements are largely independent. CA charges 0.07%/yr vs 1.14%/yr for ZTAX.
Доходность
Сравнение доходности CA и ZTAX
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, CA показывает доходность 1.20%, что значительно выше, чем у ZTAX с доходностью 0.20%.
CA
- 1 день
- 0.00%
- 1 месяц
- 0.28%
- С начала года
- 1.20%
- 6 месяцев
- 1.48%
- 1 год
- 6.26%
- 3 года*
- —
- 5 лет*
- —
- 10 лет*
- —
ZTAX
- 1 день
- 0.00%
- 1 месяц
- -1.71%
- С начала года
- 0.20%
- 6 месяцев
- 5.42%
- 1 год
- 5.15%
- 3 года*
- 4.56%
- 5 лет*
- —
- 10 лет*
- —
Сравнение доходности по годам CA и ZTAX
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | |
|---|---|---|---|---|
CA Xtrackers California Municipal Bond ETF | 1.20% | 3.05% | 1.51% | 0.79% |
ZTAX X-Square Municipal Income Tax Free ETF | 0.20% | -1.02% | 7.98% | 1.64% |
Correlation
The correlation between CA and ZTAX is -0.05, meaning there is essentially no relationship between their price movements. Each responds to its own set of market drivers, making them strong candidates for combining in a diversified portfolio.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | -0.05 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 15 дек. 2023 г. | 0.01 |
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
CA vs. ZTAX — Ранг доходности на риск
CA
ZTAX
Сравнение CA c ZTAX - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Xtrackers California Municipal Bond ETF (CA) и X-Square Municipal Income Tax Free ETF (ZTAX). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
| CA | ZTAX | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | +2.21 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | +3.13 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.55 | 1.08 | +0.47 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 2.45 | 0.49 | +1.95 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 9.22 | 1.22 | +8.00 |
Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month. | |||
Загрузка графика...
Коэффициенты Шарпа по периодам
| CA | ZTAX | Разница | |
|---|---|---|---|
Коэф-т Шарпа (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 2.41 | 0.20 | +2.21 |
Коэф-т Шарпа (за всё время)Рассчитано по всей доступной истории цен | 0.67 | 0.20 | +0.48 |
Просадки
Сравнение просадок CA и ZTAX
Максимальная просадка CA за все время составила -5.24%, что меньше максимальной просадки ZTAX в -15.33%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок CA и ZTAX.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| CA | ZTAX | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -5.24% | -15.33% | +10.09% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -2.57% | -10.47% | +7.90% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | — | -15.33% | — |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -0.75% | -6.58% | +5.83% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -1.27% | -6.81% | +5.54% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 0.68% | 4.23% | -3.55% |
Волатильность
Сравнение волатильности CA и ZTAX
Текущая волатильность для Xtrackers California Municipal Bond ETF (CA) составляет 0.30%, в то время как у X-Square Municipal Income Tax Free ETF (ZTAX) волатильность равна 4.07%. Это указывает на то, что CA испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с ZTAX. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| CA | ZTAX | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 0.30% | 4.07% | -3.77% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 1.82% | 21.51% | -19.69% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 2.64% | 26.32% | -23.68% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 3.98% | 26.83% | -22.85% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 3.98% | 26.83% | -22.85% |
Сравнение комиссий CA и ZTAX
CA берет комиссию в 0.07%, что меньше комиссии ZTAX в 1.14%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов CA и ZTAX
Дивидендная доходность CA за последние двенадцать месяцев составляет около 2.96%, что меньше доходности ZTAX в 4.56%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 |
|---|---|---|---|---|
CA Xtrackers California Municipal Bond ETF | 2.96% | 3.14% | 3.03% | 0.00% |
ZTAX X-Square Municipal Income Tax Free ETF | 4.56% | 4.58% | 4.55% | 2.14% |
Часто задаваемые вопросы
CA and ZTAX have a correlation of -0.05, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
ZTAX has higher volatility (4.07%) compared to CA (0.30%). In terms of maximum drawdown, CA dropped -5.24% vs ZTAX's -15.33%.
On 1-year performance, CA leads with 6.26% vs 5.15% for ZTAX. On fees, CA is cheaper at 0.07% per year. On volatility, CA has been the lower-risk option at 0.30%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 1-year period, CA has performed better with a 6.26% return vs 5.15%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
CA is cheaper with a 0.07% expense ratio, compared with 1.14% for ZTAX.
ZTAX has the higher dividend yield at 4.56%, compared with 2.96% for CA.
They also come from different issuers: Xtrackers and X-Square. Their fees differ too: 0.07% for CA and 1.14% for ZTAX.
CA currently has the higher Sharpe Ratio (2.41 vs 0.20), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для CA и ZTAX
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор