Сравнение VTEC с ZMUN
VTEC (Vanguard California Tax-Exempt Bond ETF) and ZMUN (F/m Ultrashort Tax-Free Municipal ETF) are both Municipal Bonds funds - VTEC tracks the S&P California AMT-Free Municipal Bond Index while ZMUN tracks the Bloomberg Municipal Bond Currently Callable Index. Both are passively managed. At a 0.20 correlation, their price movements are largely independent. VTEC charges 0.08%/yr vs 0.30%/yr for ZMUN.
Доходность
Сравнение доходности VTEC и ZMUN
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, VTEC показывает доходность 1.27%, что значительно ниже, чем у ZMUN с доходностью 1.78%.
VTEC
- 1 день
- -0.04%
- 1 месяц
- 1.43%
- С начала года
- 1.27%
- 6 месяцев
- 1.40%
- 1 год
- 6.31%
- 3 года*
- —
- 5 лет*
- —
- 10 лет*
- —
ZMUN
- 1 день
- 0.01%
- 1 месяц
- 0.31%
- С начала года
- 1.78%
- 6 месяцев
- 1.87%
- 1 год
- —
- 3 года*
- —
- 5 лет*
- —
- 10 лет*
- —
Сравнение доходности по годам VTEC и ZMUN
| 2026 (YTD) | 2025 | |
|---|---|---|
VTEC Vanguard California Tax-Exempt Bond ETF | 1.27% | 1.66% |
ZMUN F/m Ultrashort Tax-Free Municipal ETF | 1.78% | 0.67% |
Correlation
The correlation between VTEC and ZMUN is 0.20, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 30 сент. 2025 г. | 0.20 |
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
VTEC vs. ZMUN — Ранг доходности на риск
VTEC
ZMUN
Показатели доходности на риск пока недоступны — для расчёта необходимо минимум 12 месяцев торговых данных.
Сравнение VTEC c ZMUN - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Vanguard California Tax-Exempt Bond ETF (VTEC) и F/m Ultrashort Tax-Free Municipal ETF (ZMUN). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| VTEC | ZMUN | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | — | — | |
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | — | — | |
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.50 | — | — |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 2.22 | — | — |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 7.25 | — | — |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок VTEC и ZMUN
Максимальная просадка VTEC за все время составила -4.50%, что больше максимальной просадки ZMUN в -0.10%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок VTEC и ZMUN.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| VTEC | ZMUN | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -4.50% | -0.10% | -4.40% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -2.85% | — | — |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -0.54% | -0.02% | -0.52% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -1.11% | -0.01% | -1.10% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 0.87% | — | — |
Волатильность
Сравнение волатильности VTEC и ZMUN
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| VTEC | ZMUN | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 0.62% | — | — |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 1.90% | — | — |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 2.77% | 0.54% | +2.23% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 3.72% | 0.54% | +3.18% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 3.72% | 0.54% | +3.18% |
Сравнение комиссий VTEC и ZMUN
VTEC берет комиссию в 0.08%, что меньше комиссии ZMUN в 0.30%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов VTEC и ZMUN
Дивидендная доходность VTEC за последние двенадцать месяцев составляет около 3.15%, что больше доходности ZMUN в 2.28%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 |
|---|---|---|---|
VTEC Vanguard California Tax-Exempt Bond ETF | 3.15% | 3.13% | 2.54% |
ZMUN F/m Ultrashort Tax-Free Municipal ETF | 2.28% | 0.70% | 0.00% |
Часто задаваемые вопросы
VTEC and ZMUN have a correlation of 0.20, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
On fees, VTEC is cheaper at 0.08% per year. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
VTEC is cheaper with a 0.08% expense ratio, compared with 0.30% for ZMUN.
VTEC has the higher dividend yield at 3.15%, compared with 2.28% for ZMUN.
VTEC tracks S&P California AMT-Free Municipal Bond Index, while ZMUN tracks Bloomberg Municipal Bond Currently Callable Index. They also come from different issuers: Vanguard and F/m Investments. Their fees differ too: 0.08% for VTEC and 0.30% for ZMUN.
Подберите оптимальное распределение для VTEC и ZMUN
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор