PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение VALAX с TMMAX
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение VALAX с TMMAX

Последнее обновление 24 июн. 2026 г.

VALAX (Al Frank Fund) and TMMAX (SEI Institutional Managed Trust Tax-Managed Managed Volatility Fund) are both Large Cap Value Equities funds. Over the past 10 years, VALAX returned 15.04%/yr vs 9.84%/yr for TMMAX. Their correlation of 0.84 suggests significant overlap in exposure. VALAX charges 1.24%/yr vs 1.00%/yr for TMMAX.

Доходность

Сравнение доходности VALAX и TMMAX

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Al Frank Fund (VALAX) и SEI Institutional Managed Trust Tax-Managed Managed Volatility Fund (TMMAX). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, VALAX показывает доходность 25.18%, что значительно выше, чем у TMMAX с доходностью 1.88%. За последние 10 лет акции VALAX превзошли акции TMMAX по среднегодовой доходности: 15.04% против 9.84% соответственно.

VALAX

1 день
0.85%
1 месяц
4.45%
С начала года
25.18%
6 месяцев
23.99%
1 год
50.76%
3 года*
25.05%
5 лет*
12.78%
10 лет*
15.04%

TMMAX

1 день
-0.26%
1 месяц
-3.35%
С начала года
1.88%
6 месяцев
1.20%
1 год
7.24%
3 года*
11.54%
5 лет*
9.25%
10 лет*
9.84%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам VALAX и TMMAX

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
VALAX
Al Frank Fund		25.18%23.57%13.35%14.05%-13.50%24.97%10.22%33.98%-7.87%18.09%
TMMAX
SEI Institutional Managed Trust Tax-Managed Managed Volatility Fund		1.88%11.03%17.07%7.32%-3.11%24.10%1.32%24.00%-2.84%15.19%

Correlation

The correlation between VALAX and TMMAX is 0.55, which is moderate. They share some common price drivers but move independently often enough to provide real diversification benefit when combined.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.55

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.65

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.73

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.76

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 21 дек. 2007 г.

0.84

Over the past year, the correlation between VALAX and TMMAX has dropped to 0.55 - well below their long-term average of 0.84, suggesting their price drivers have been diverging.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Al Frank Fund

SEI Institutional Managed Trust Tax-Managed Managed Volatility Fund

Часто сравнивают с VALAX:
VALAX с QRVLXVALAX с LOMAXVALAX с AVLVXVALAX с OANMXVALAX с AUXFXVALAX с FDETXVALAX с VEIPX
Часто сравнивают с TMMAX:
TMMAX с SPYTMMAX с RIDAXTMMAX с HDCTXTMMAX с HFLGXTMMAX с TWEIXTMMAX с ACIIXTMMAX с FLCOX

Доходность на риск

VALAX vs. TMMAX — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
VALAX
Ранг доходности на риск VALAX: 9696
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа VALAX: 9898
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино VALAX: 9595
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега VALAX: 9191
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара VALAX: 9797
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина VALAX: 9797
Ранг коэф-та Мартина
TMMAX
Ранг доходности на риск TMMAX: 1616
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа TMMAX: 1414
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино TMMAX: 1414
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега TMMAX: 1313
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара TMMAX: 1818
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина TMMAX: 2121
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение VALAX c TMMAX - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Al Frank Fund (VALAX) и SEI Institutional Managed Trust Tax-Managed Managed Volatility Fund (TMMAX). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

VALAXTMMAXDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
3.63
0.99

+2.65

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
4.77
1.45

+3.32

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.64

1.17

+0.47

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

6.08

1.43

+4.66

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

23.87

4.88

+18.99

VALAX vs. TMMAX - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа VALAX на текущий момент составляет 3.63, что выше коэффициента Шарпа TMMAX равного 0.99. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа VALAX и TMMAX, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок VALAX и TMMAX

Максимальная просадка VALAX за все время составила -61.26%, что больше максимальной просадки TMMAX в -41.50%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок VALAX и TMMAX.

Загрузка графика...

Показатели просадок

VALAXTMMAXРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-61.26%

-41.50%

-19.76%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-8.56%

-5.78%

-2.78%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-25.81%

-23.00%

-2.81%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-25.81%

-23.00%

-2.81%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-38.22%

-33.41%

-4.81%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

0.00%

-9.14%

+9.14%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-10.72%

-5.57%

-5.15%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

2.18%

1.69%

+0.49%

Волатильность

Сравнение волатильности VALAX и TMMAX

Al Frank Fund (VALAX) имеет более высокую волатильность в 5.42% по сравнению с SEI Institutional Managed Trust Tax-Managed Managed Volatility Fund (TMMAX) с волатильностью 2.57%. Это указывает на то, что VALAX испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с TMMAX. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

VALAXTMMAXРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

5.42%

2.57%

+2.85%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

11.48%

6.11%

+5.37%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

14.37%

8.36%

+6.01%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

17.86%

19.07%

-1.21%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

19.39%

17.82%

+1.57%

Сравнение комиссий VALAX и TMMAX

VALAX берет комиссию в 1.24%, что несколько больше комиссии TMMAX в 1.00%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов VALAX и TMMAX

Дивидендная доходность VALAX за последние двенадцать месяцев составляет около 6.91%, что меньше доходности TMMAX в 24.83%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
TMMAX
SEI Institutional Managed Trust Tax-Managed Managed Volatility Fund		24.83%25.19%23.39%15.23%6.54%4.73%2.15%3.67%4.91%4.10%4.17%5.57%
VALAX
Al Frank Fund		6.91%8.65%10.32%5.95%8.62%6.83%7.17%13.51%10.73%10.66%5.32%9.53%

Часто задаваемые вопросы

VALAX and TMMAX have a correlation of 0.55, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

VALAX has higher volatility (5.42%) compared to TMMAX (2.57%). In terms of maximum drawdown, VALAX dropped -61.26% vs TMMAX's -41.50%.

VALAX currently has the higher Sharpe Ratio (3.63 vs 0.99), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для VALAX и TMMAX

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор