PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение PAMFX с BEARX
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение PAMFX с BEARX

Последнее обновление 6 июн. 2026 г.

PAMFX (Federated Hermes Pennsylvania Municipal Inc Fd) and BEARX (Federated Hermes Prudent Bear Fd) are both mutual funds - PAMFX is a Municipal Bonds fund managed by Federated, while BEARX is a Inverse Equities fund managed by Federated. Over the past 10 years, PAMFX returned 1.83%/yr vs -14.63%/yr for BEARX. At a 0.08 correlation, their price movements are largely independent. PAMFX charges 0.76%/yr vs 1.78%/yr for BEARX.

Доходность

Сравнение доходности PAMFX и BEARX

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Federated Hermes Pennsylvania Municipal Inc Fd (PAMFX) и Federated Hermes Prudent Bear Fd (BEARX). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, PAMFX показывает доходность 1.81%, что значительно выше, чем у BEARX с доходностью -9.50%. За последние 10 лет акции PAMFX превзошли акции BEARX по среднегодовой доходности: 1.83% против -14.63% соответственно.

PAMFX

1 день
0.10%
1 месяц
0.58%
С начала года
1.81%
6 месяцев
2.09%
1 год
6.93%
3 года*
3.35%
5 лет*
0.54%
10 лет*
1.83%

BEARX

1 день
-0.58%
1 месяц
-3.38%
С начала года
-9.50%
6 месяцев
-9.59%
1 год
-18.99%
3 года*
-16.86%
5 лет*
-12.35%
10 лет*
-14.63%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам PAMFX и BEARX

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
PAMFX
Federated Hermes Pennsylvania Municipal Inc Fd		1.81%2.84%1.89%5.50%-9.06%1.92%4.17%7.21%0.54%4.66%
BEARX
Federated Hermes Prudent Bear Fd		-9.50%-12.42%-20.34%-18.67%17.78%-23.78%-22.95%-19.95%-5.96%-15.76%

Correlation

The correlation between PAMFX and BEARX is -0.29, meaning they tend to move in opposite directions. This is especially valuable for risk management - when one declines, the other has historically tended to hold steady or rise.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.29

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

-0.19

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

-0.14

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

-0.03

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 29 дек. 1995 г.

0.08

The correlation between PAMFX and BEARX shifts across timeframes, from -0.29 (1 year) to 0.08 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Federated Hermes Pennsylvania Municipal Inc Fd

Federated Hermes Prudent Bear Fd

Часто сравнивают с PAMFX:
PAMFX с APUSXPAMFX с FGSAXPAMFX с DFABXPAMFX с BATVXPAMFX с DFCMXPAMFX с DFSMXPAMFX с DNYMX
Часто сравнивают с BEARX:
BEARX с GRZZXBEARX с AMATBEARX с HDGEBEARX с IVFIXBEARX с FIIFXBEARX с FMBPXBEARX с RYCLX

Доходность на риск

PAMFX vs. BEARX — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
PAMFX
Ранг доходности на риск PAMFX: 9191
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа PAMFX: 9494
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино PAMFX: 9696
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега PAMFX: 9595
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара PAMFX: 8787
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина PAMFX: 8484
Ранг коэф-та Мартина
BEARX
Ранг доходности на риск BEARX: 00
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа BEARX: 00
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино BEARX: 00
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега BEARX: 00
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара BEARX: 00
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина BEARX: 00
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение PAMFX c BEARX - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Federated Hermes Pennsylvania Municipal Inc Fd (PAMFX) и Federated Hermes Prudent Bear Fd (BEARX). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

PAMFXBEARXDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
3.14
-1.68

+4.83

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
5.31
-2.39

+7.70

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.81

0.71

+1.10

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

4.15

-0.98

+5.12

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

15.08

-1.83

+16.90

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

PAMFX vs. BEARX - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа PAMFX на текущий момент составляет 3.14, что выше коэффициента Шарпа BEARX равного -1.68. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа PAMFX и BEARX, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

PAMFXBEARXРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

3.14

-1.68

+4.83

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.14

-0.73

+0.87

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.50

-0.88

+1.38

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

1.28

-0.02

+1.29

Просадки

Сравнение просадок PAMFX и BEARX

Максимальная просадка PAMFX за все время составила -15.50%, что меньше максимальной просадки BEARX в -95.75%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок PAMFX и BEARX.

Загрузка графика...

Показатели просадок

PAMFXBEARXРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-15.50%

-95.75%

+80.25%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-2.11%

-19.52%

+17.41%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-6.13%

-44.46%

+38.33%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-13.32%

-52.48%

+39.16%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-13.32%

-80.48%

+67.16%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

0.00%

-95.75%

+95.75%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-1.90%

-61.05%

+59.15%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

1.61%

10.42%

-8.81%

Волатильность

Сравнение волатильности PAMFX и BEARX

Текущая волатильность для Federated Hermes Pennsylvania Municipal Inc Fd (PAMFX) составляет 0.87%, в то время как у Federated Hermes Prudent Bear Fd (BEARX) волатильность равна 2.83%. Это указывает на то, что PAMFX испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с BEARX. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

PAMFXBEARXРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

0.87%

2.83%

-1.96%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

1.75%

8.78%

-7.03%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.79%

11.35%

-8.56%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

4.02%

16.97%

-12.95%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

3.78%

16.67%

-12.89%

Сравнение комиссий PAMFX и BEARX

PAMFX берет комиссию в 0.76%, что меньше комиссии BEARX в 1.78%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов PAMFX и BEARX

Дивидендная доходность PAMFX за последние двенадцать месяцев составляет около 3.10%, что меньше доходности BEARX в 7.42%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
BEARX
Federated Hermes Prudent Bear Fd		7.42%6.71%0.00%13.32%0.00%0.00%0.00%0.62%0.00%0.00%0.00%0.00%
PAMFX
Federated Hermes Pennsylvania Municipal Inc Fd		3.10%3.06%2.99%2.79%2.51%2.45%2.33%3.81%3.15%2.98%3.07%3.12%

Часто задаваемые вопросы

PAMFX and BEARX have a correlation of -0.29, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

BEARX has higher volatility (2.83%) compared to PAMFX (0.87%). In terms of maximum drawdown, PAMFX dropped -15.50% vs BEARX's -95.75%.

PAMFX currently has the higher Sharpe Ratio (3.14 vs -1.68), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для PAMFX и BEARX

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор