Сравнение NZF с NMZ
NZF (Nuveen Municipal Credit Income Fund) and NMZ (Nuveen Municipal High Income Opportunity Fund) are both mutual funds - NZF is a Municipal Bonds fund tracking the S&P National Municipal Bond Index, while NMZ is a High Yield Muni fund actively managed by Nuveen. NZF is passively managed, while NMZ is actively managed. Over the past 10 years, NZF returned 3.69%/yr vs 2.67%/yr for NMZ. At a 0.47 correlation, their price movements are largely independent. NZF charges 1.89%/yr vs 1.50%/yr for NMZ.
Доходность
Сравнение доходности NZF и NMZ
Загрузка графика...
Доходность по периодам
Доходность обеих инвестиций с начала года близка: NZF показывает доходность 3.60%, а NMZ немного выше – 3.70%. За последние 10 лет акции NZF превзошли акции NMZ по среднегодовой доходности: 3.69% против 2.67% соответственно.
NZF
- 1 день
- 1.20%
- 1 месяц
- 1.20%
- С начала года
- 3.60%
- 6 месяцев
- 2.62%
- 1 год
- 14.98%
- 3 года*
- 10.59%
- 5 лет*
- 0.09%
- 10 лет*
- 3.69%
NMZ
- 1 день
- 0.39%
- 1 месяц
- 1.03%
- С начала года
- 3.70%
- 6 месяцев
- 0.41%
- 1 год
- 7.19%
- 3 года*
- 5.60%
- 5 лет*
- -1.46%
- 10 лет*
- 2.67%
Сравнение доходности по годам NZF и NMZ
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
NZF Nuveen Municipal Credit Income Fund | 3.60% | 11.78% | 10.09% | 2.49% | -25.53% | 11.19% | 3.58% | 28.33% | -6.79% | 14.48% |
NMZ Nuveen Municipal High Income Opportunity Fund | 3.70% | 1.56% | 16.52% | 0.69% | -27.36% | 10.41% | 7.33% | 28.36% | -9.47% | 12.87% |
Correlation
The correlation between NZF and NMZ is 0.62, which is moderate. They share some common price drivers but move independently often enough to provide real diversification benefit when combined.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | 0.62 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | 0.68 |
Корреляция (5 лет) Рассчитано за последние 5 лет | 0.66 |
Корреляция (10 лет) Рассчитано за последние 10 лет | 0.59 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 21 нояб. 2003 г. | 0.47 |
The correlation between NZF and NMZ shifts across timeframes, from 0.47 (all time) to 0.68 (3 years), reflecting how their relationship changes across market environments.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
NZF vs. NMZ — Ранг доходности на риск
NZF
NMZ
Сравнение NZF c NMZ - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Nuveen Municipal Credit Income Fund (NZF) и Nuveen Municipal High Income Opportunity Fund (NMZ). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
| NZF | NMZ | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | +0.68 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | +1.07 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.28 | 1.15 | +0.13 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 1.86 | 1.22 | +0.64 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 7.63 | 3.06 | +4.57 |
Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month. | |||
Загрузка графика...
Коэффициенты Шарпа по периодам
| NZF | NMZ | Разница | |
|---|---|---|---|
Коэф-т Шарпа (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 1.45 | 0.77 | +0.68 |
Коэф-т Шарпа (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет | 0.01 | -0.11 | +0.12 |
Коэф-т Шарпа (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет | 0.28 | 0.18 | +0.10 |
Коэф-т Шарпа (за всё время)Рассчитано по всей доступной истории цен | 0.38 | 0.27 | +0.11 |
Просадки
Сравнение просадок NZF и NMZ
Максимальная просадка NZF за все время составила -48.55%, что меньше максимальной просадки NMZ в -58.53%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок NZF и NMZ.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| NZF | NMZ | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -48.55% | -58.53% | +9.98% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -8.11% | -5.94% | -2.17% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -15.59% | -21.56% | +5.97% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -37.42% | -40.03% | +2.61% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -37.42% | -40.03% | +2.61% |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -3.57% | -11.94% | +8.37% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -7.77% | -9.47% | +1.70% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 1.97% | 2.35% | -0.38% |
Волатильность
Сравнение волатильности NZF и NMZ
Nuveen Municipal Credit Income Fund (NZF) имеет более высокую волатильность в 3.48% по сравнению с Nuveen Municipal High Income Opportunity Fund (NMZ) с волатильностью 2.47%. Это указывает на то, что NZF испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с NMZ. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| NZF | NMZ | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 3.48% | 2.47% | +1.01% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 8.21% | 7.29% | +0.92% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 10.39% | 9.38% | +1.01% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 12.38% | 12.93% | -0.55% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 13.10% | 14.76% | -1.66% |
Сравнение комиссий NZF и NMZ
NZF берет комиссию в 1.89%, что несколько больше комиссии NMZ в 1.50%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов NZF и NMZ
Дивидендная доходность NZF за последние двенадцать месяцев составляет около 7.55%, что меньше доходности NMZ в 7.68%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
NMZ Nuveen Municipal High Income Opportunity Fund | 7.68% | 7.71% | 6.35% | 5.44% | 7.04% | 5.10% | 5.09% | 4.99% | 6.15% | 5.94% | 6.94% | 6.67% |
NZF Nuveen Municipal Credit Income Fund | 7.55% | 7.58% | 6.84% | 4.51% | 5.80% | 4.63% | 4.74% | 4.82% | 6.05% | 5.86% | 6.26% | 5.50% |
Часто задаваемые вопросы
NZF and NMZ have a correlation of 0.62, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
NZF has higher volatility (3.48%) compared to NMZ (2.47%). In terms of maximum drawdown, NZF dropped -48.55% vs NMZ's -58.53%.
NZF currently has the higher Sharpe Ratio (1.45 vs 0.77), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для NZF и NMZ
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор