PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение CA с MMCA
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение CA с MMCA

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

CA (Xtrackers California Municipal Bond ETF) and MMCA (IQ MacKay California Municipal Intermediate ETF) are both Municipal Bonds funds. CA is passively managed, while MMCA is actively managed. Over the past year, CA returned 6.67% vs 6.39% for MMCA. A 0.59 correlation means they provide meaningful diversification when combined. CA charges 0.07%/yr vs 0.36%/yr for MMCA.

Доходность

Сравнение доходности CA и MMCA

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Xtrackers California Municipal Bond ETF (CA) и IQ MacKay California Municipal Intermediate ETF (MMCA). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, CA показывает доходность 1.20%, что значительно выше, чем у MMCA с доходностью 0.66%.

CA

1 день
0.00%
1 месяц
0.38%
С начала года
1.20%
6 месяцев
1.44%
1 год
6.67%
3 года*
—
5 лет*
—
10 лет*
—

MMCA

1 день
-0.05%
1 месяц
0.29%
С начала года
0.66%
6 месяцев
1.02%
1 год
6.39%
3 года*
4.06%
5 лет*
—
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам CA и MMCA

2026 (YTD)202520242023
CA
Xtrackers California Municipal Bond ETF		1.20%3.05%1.51%0.79%
MMCA
IQ MacKay California Municipal Intermediate ETF		0.66%5.74%1.70%0.74%

Correlation

The correlation between CA and MMCA is 0.53, which is moderate. They share some common price drivers but move independently often enough to provide real diversification benefit when combined.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.53

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 15 дек. 2023 г.

0.59

The correlation between CA and MMCA has been stable across timeframes, ranging from 0.53 to 0.59 - a consistent structural relationship.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Xtrackers California Municipal Bond ETF

IQ MacKay California Municipal Intermediate ETF

Часто сравнивают с CA:
CA с CMFCA с VTEBCA с DFCACA с BSMSCA с HYRMCA с TAXECA с BSMR
Часто сравнивают с MMCA:
MMCA с DFCAMMCA с FCALMMCA с NHMRXMMCA с IQSMMMCA с PWZMMCA с ESGBMMCA с CMF

Доходность на риск

CA vs. MMCA — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
CA
Ранг доходности на риск CA: 7373
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа CA: 7878
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино CA: 8585
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега CA: 9090
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара CA: 5353
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина CA: 5656
Ранг коэф-та Мартина
MMCA
Ранг доходности на риск MMCA: 6666
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа MMCA: 7676
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино MMCA: 8282
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега MMCA: 8585
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара MMCA: 4444
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина MMCA: 4242
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение CA c MMCA - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Xtrackers California Municipal Bond ETF (CA) и IQ MacKay California Municipal Intermediate ETF (MMCA). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

CAMMCADifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.54
2.47

+0.07

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
3.84
3.69

+0.15

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.58

1.52

+0.06

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.61

2.13

+0.48

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

9.84

6.78

+3.06

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

CA vs. MMCA - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа CA на текущий момент составляет 2.54, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа MMCA равному 2.47. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа CA и MMCA, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

CAMMCAРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.54

2.47

+0.07

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.67

0.04

+0.64

Просадки

Сравнение просадок CA и MMCA

Максимальная просадка CA за все время составила -5.24%, что меньше максимальной просадки MMCA в -15.97%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок CA и MMCA.

Загрузка графика...

Показатели просадок

CAMMCAРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-5.24%

-15.97%

+10.73%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-2.57%

-3.01%

+0.44%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

—

-3.68%

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-0.75%

-1.53%

+0.78%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-1.27%

-7.05%

+5.78%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

0.68%

0.94%

-0.26%

Волатильность

Сравнение волатильности CA и MMCA

Текущая волатильность для Xtrackers California Municipal Bond ETF (CA) составляет 0.31%, в то время как у IQ MacKay California Municipal Intermediate ETF (MMCA) волатильность равна 0.90%. Это указывает на то, что CA испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с MMCA. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

CAMMCAРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

0.31%

0.90%

-0.59%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

1.83%

1.89%

-0.06%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.64%

2.60%

+0.04%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

3.99%

3.61%

+0.38%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

3.99%

3.61%

+0.38%

Сравнение комиссий CA и MMCA

CA берет комиссию в 0.07%, что меньше комиссии MMCA в 0.36%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов CA и MMCA

Дивидендная доходность CA за последние двенадцать месяцев составляет около 2.96%, что меньше доходности MMCA в 3.29%

ПозицияTTM20252024202320222021
CA
Xtrackers California Municipal Bond ETF		2.96%3.14%3.03%0.00%0.00%0.00%
MMCA
IQ MacKay California Municipal Intermediate ETF		3.29%3.39%3.66%3.57%2.90%0.05%

Часто задаваемые вопросы

CA and MMCA have a correlation of 0.53, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

MMCA has higher volatility (0.90%) compared to CA (0.31%). In terms of maximum drawdown, CA dropped -5.24% vs MMCA's -15.97%.

On 1-year performance, CA leads with 6.67% vs 6.39% for MMCA. On fees, CA is cheaper at 0.07% per year. On volatility, CA has been the lower-risk option at 0.31%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 1-year period, CA has performed better with a 6.67% return vs 6.39%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

CA is cheaper with a 0.07% expense ratio, compared with 0.36% for MMCA.

MMCA has the higher dividend yield at 3.29%, compared with 2.96% for CA.

They also come from different issuers: Xtrackers and IndexIQ. Their fees differ too: 0.07% for CA and 0.36% for MMCA.

CA currently has the higher Sharpe Ratio (2.54 vs 2.47), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для CA и MMCA

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор