PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение VCAIX с NMTRX
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение VCAIX с NMTRX

Последнее обновление 5 июн. 2026 г.

VCAIX (Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares) and NMTRX (Nuveen Municipal Total Return Managed Accounts) are both Municipal Bonds funds. Over the past 10 years, VCAIX returned 2.27%/yr vs 2.36%/yr for NMTRX. Their correlation of 0.82 suggests significant overlap in exposure. VCAIX charges 0.17%/yr vs 0.05%/yr for NMTRX.

Доходность

Сравнение доходности VCAIX и NMTRX

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares (VCAIX) и Nuveen Municipal Total Return Managed Accounts (NMTRX). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, VCAIX показывает доходность 1.13%, что значительно ниже, чем у NMTRX с доходностью 2.47%. Обе инвестиции показали близкие результаты за последние 10 лет, причем акции VCAIX имеют среднегодовую доходность 2.27%, а акции NMTRX немного впереди с 2.36%.

VCAIX

1 день
0.00%
1 месяц
0.52%
С начала года
1.13%
6 месяцев
1.48%
1 год
6.58%
3 года*
4.41%
5 лет*
1.61%
10 лет*
2.27%

NMTRX

1 день
0.00%
1 месяц
0.90%
С начала года
2.47%
6 месяцев
2.88%
1 год
8.18%
3 года*
4.20%
5 лет*
0.50%
10 лет*
2.36%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам VCAIX и NMTRX

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
VCAIX
Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares		1.13%5.83%2.15%5.82%-6.69%0.40%4.53%6.95%1.19%4.83%
NMTRX
Nuveen Municipal Total Return Managed Accounts		2.47%3.90%1.99%6.21%-11.98%2.69%5.25%9.26%1.06%7.41%

Correlation

The correlation between VCAIX and NMTRX is 0.85, indicating a strong positive relationship between their price movements. Combining them offers limited diversification - they tend to fall together during downturns.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.85

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.88

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.90

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.88

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 1 июн. 2007 г.

0.82

The correlation between VCAIX and NMTRX has been stable across timeframes, ranging from 0.82 to 0.90 - a consistent structural relationship.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares

Nuveen Municipal Total Return Managed Accounts

Часто сравнивают с VCAIX:
VCAIX с VCADXVCAIX с CMFVCAIX с VCITXVCAIX с VCLAXVCAIX с VTEBVCAIX с BCHYXVCAIX с SWCAX
Часто сравнивают с NMTRX:
NMTRX с NMINMTRX с TFCYXNMTRX с BATVXNMTRX с ATOIXNMTRX с BMNNMTRX с DFABXNMTRX с FHMIX

Доходность на риск

VCAIX vs. NMTRX — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
VCAIX
Ранг доходности на риск VCAIX: 6969
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа VCAIX: 9090
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино VCAIX: 9292
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега VCAIX: 9595
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара VCAIX: 3737
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина VCAIX: 3333
Ранг коэф-та Мартина
NMTRX
Ранг доходности на риск NMTRX: 8181
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа NMTRX: 8787
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино NMTRX: 9393
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега NMTRX: 9393
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара NMTRX: 7272
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина NMTRX: 6060
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение VCAIX c NMTRX - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares (VCAIX) и Nuveen Municipal Total Return Managed Accounts (NMTRX). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

VCAIXNMTRXDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
3.01
2.84

+0.17

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
4.64
4.70

-0.06

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.79

1.71

+0.08

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.28

3.23

-0.95

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

7.44

11.87

-4.43

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

VCAIX vs. NMTRX - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа VCAIX на текущий момент составляет 3.01, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа NMTRX равному 2.84. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа VCAIX и NMTRX, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

VCAIXNMTRXРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

3.01

2.84

+0.17

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.50

0.12

+0.37

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.67

0.54

+0.13

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

1.31

1.00

+0.31

Просадки

Сравнение просадок VCAIX и NMTRX

Максимальная просадка VCAIX за все время составила -11.22%, что меньше максимальной просадки NMTRX в -16.36%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок VCAIX и NMTRX.

Загрузка графика...

Показатели просадок

VCAIXNMTRXРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-11.22%

-16.36%

+5.14%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-2.98%

-2.65%

-0.33%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-4.25%

-5.77%

+1.52%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-11.22%

-16.36%

+5.14%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-11.22%

-16.36%

+5.14%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-1.01%

0.00%

-1.01%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-1.36%

-2.91%

+1.55%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

0.91%

0.72%

+0.19%

Волатильность

Сравнение волатильности VCAIX и NMTRX

Текущая волатильность для Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares (VCAIX) составляет 0.86%, в то время как у Nuveen Municipal Total Return Managed Accounts (NMTRX) волатильность равна 1.25%. Это указывает на то, что VCAIX испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с NMTRX. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

VCAIXNMTRXРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

0.86%

1.25%

-0.39%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

1.78%

2.25%

-0.47%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.26%

3.01%

-0.75%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

3.24%

4.03%

-0.79%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

3.42%

4.40%

-0.98%

Сравнение комиссий VCAIX и NMTRX

VCAIX берет комиссию в 0.17%, что несколько больше комиссии NMTRX в 0.05%. Оба фонда имеют низкую комиссию по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов VCAIX и NMTRX

Дивидендная доходность VCAIX за последние двенадцать месяцев составляет около 3.09%, что меньше доходности NMTRX в 4.58%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
NMTRX
Nuveen Municipal Total Return Managed Accounts		4.58%4.46%3.55%3.67%3.28%2.73%2.92%3.20%3.47%3.28%3.71%3.91%
VCAIX
Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares		3.09%3.75%3.27%2.49%2.28%1.71%2.19%2.64%2.63%2.56%2.65%2.78%

Часто задаваемые вопросы

VCAIX and NMTRX have a correlation of 0.85, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

NMTRX has higher volatility (1.25%) compared to VCAIX (0.86%). In terms of maximum drawdown, VCAIX dropped -11.22% vs NMTRX's -16.36%.

VCAIX currently has the higher Sharpe Ratio (3.01 vs 2.84), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для VCAIX и NMTRX

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор