Сравнение BSMW с VTEB
BSMW (Invesco BulletShares 2032 Municipal Bond ETF) and VTEB (Vanguard Tax-Exempt Bond ETF) are both Municipal Bonds funds - BSMW tracks the Invesco BulletShares USD Municipal Bond 2032 Index while VTEB tracks the S&P National AMT-Free Municipal Bond Index. Both are passively managed. Over the past 3 years, BSMW returned 2.88%/yr vs 3.30%/yr for VTEB. Their 0.68 correlation means they have sometimes moved together and sometimes differently. BSMW charges 0.18%/yr vs 0.03%/yr for VTEB.
Доходность
Сравнение доходности BSMW и VTEB
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, BSMW показывает доходность 0.62%, что значительно ниже, чем у VTEB с доходностью 0.78%.
BSMW
- 1 день
- 0.24%
- 1 месяц
- -1.16%
- 6 месяцев
- -0.63%
- С начала года
- 0.62%
- 1 год
- 4.66%
- 3 года*
- 2.88%
- 5 лет*
- —
- 10 лет*
- —
- Всё время*
- 3.08%
VTEB
- 1 день
- 0.06%
- 1 месяц
- -1.40%
- 6 месяцев
- 0.00%
- С начала года
- 0.78%
- 1 год
- 5.14%
- 3 года*
- 3.30%
- 5 лет*
- 0.63%
- 10 лет*
- 1.93%
- Всё время*
- 2.32%
Liquidity Comparison
| Позиция | Avg. Volume Value (2W) | Avg. Volume Value (1M) | Avg. Volume Value (3M) |
|---|---|---|---|
| $841.82K | $828.75K | $738.16K | |
| $412.59M | $365.82M | $362.23M |
Сравнение доходности по годам BSMW и VTEB
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | |
|---|---|---|---|---|
BSMW Invesco BulletShares 2032 Municipal Bond ETF | 0.62% | 3.42% | -0.35% | 7.00% |
VTEB Vanguard Tax-Exempt Bond ETF | 0.78% | 3.72% | 1.31% | 5.79% |
Correlation
The correlation between BSMW and VTEB is 0.57, which is moderate. They have sometimes moved together and sometimes differently, sharing some price drivers without tracking each other closely.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Показывает недавнее поведение, но меняется сильнее всего. | 0.57 |
Корреляция (3 года) Сочетает недавнее поведение с более длинной историей. | 0.66 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 1 мар. 2023 г. | 0.68 |
The correlation between BSMW and VTEB shifts across timeframes, from 0.57 (1 year) to 0.68 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
BSMW vs. VTEB — Ранг доходности на риск
BSMW
VTEB
Сравнение BSMW c VTEB - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Invesco BulletShares 2032 Municipal Bond ETF (BSMW) и Vanguard Tax-Exempt Bond ETF (VTEB). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| BSMW | VTEB | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | -0.13 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | -0.22 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.35 | 1.39 | -0.03 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 1.60 | 1.90 | -0.30 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 4.47 | 6.17 | -1.71 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок BSMW и VTEB
Максимальная просадка BSMW за все время составила -7.57%, что меньше максимальной просадки VTEB в -17.00%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок BSMW и VTEB.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| BSMW | VTEB | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -7.57% | -17.00% | +9.43% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -2.92% | -2.71% | -0.21% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -6.44% | -4.76% | -1.68% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | — | -12.43% | — |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | — | -17.00% | — |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -1.64% | -1.40% | -0.24% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -1.70% | -2.30% | +0.60% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 1.05% | 0.83% | +0.22% |
Волатильность
Сравнение волатильности BSMW и VTEB
Invesco BulletShares 2032 Municipal Bond ETF (BSMW) и Vanguard Tax-Exempt Bond ETF (VTEB) имеют волатильность 0.96% и 0.94% соответственно, что указывает на схожий уровень колебаний их цен. Это говорит о том, что риск волатильности, связанный с обеими акциями, практически одинаков. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| BSMW | VTEB | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 0.96% | 0.94% | +0.02% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 2.10% | 2.24% | -0.14% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 2.66% | 2.74% | -0.08% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 4.91% | 3.92% | +0.99% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 4.91% | 5.25% | -0.34% |
Сравнение комиссий BSMW и VTEB
BSMW берет комиссию в 0.18%, что несколько больше комиссии VTEB в 0.03%. Оба фонда имеют низкую комиссию по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов BSMW и VTEB
Дивидендная доходность BSMW за последние двенадцать месяцев составляет около 3.25%, что меньше доходности VTEB в 3.42%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
BSMW Invesco BulletShares 2032 Municipal Bond ETF | 3.25% | 3.24% | 3.48% | 2.36% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% |
VTEB Vanguard Tax-Exempt Bond ETF | 3.42% | 3.29% | 3.14% | 2.79% | 2.09% | 1.64% | 1.99% | 2.30% | 2.25% | 1.96% | 1.66% | 0.58% |
Часто задаваемые вопросы
BSMW and VTEB have a correlation of 0.57, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
BSMW has higher volatility (0.96%) compared to VTEB (0.94%). In terms of maximum drawdown, BSMW dropped -7.57% vs VTEB's -17.00%.
On 3-year performance, VTEB leads with 3.30% vs 2.88% for BSMW. On fees, VTEB is cheaper at 0.03% per year. Their volatility is very similar. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 3-year period, VTEB has performed better with a 3.30% return vs 2.88%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
VTEB is cheaper with a 0.03% expense ratio, compared with 0.18% for BSMW.
VTEB has the higher dividend yield at 3.42%, compared with 3.25% for BSMW.
BSMW tracks Invesco BulletShares USD Municipal Bond 2032 Index, while VTEB tracks S&P National AMT-Free Municipal Bond Index. They also come from different issuers: Invesco and Vanguard. Their fees differ too: 0.18% for BSMW and 0.03% for VTEB.
VTEB currently has the higher Sharpe Ratio (1.89 vs 1.76), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для BSMW и VTEB
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор