PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение VFEM.DE с H4Z3.DE
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение VFEM.DE с H4Z3.DE

Последнее обновление 5 июн. 2026 г.

VFEM.DE (Vanguard FTSE Emerging Markets UCITS ETF Distributing) and H4Z3.DE (HSBC MSCI Emerging Markets UCITS ETF USD (Acc)) are both Emerging Markets Equities funds - VFEM.DE tracks the MSCI EM NR USD while H4Z3.DE tracks the MSCI Emerging Markets. Both are passively managed. Over the past 3 years, VFEM.DE returned 15.05%/yr vs 20.42%/yr for H4Z3.DE. With a 0.96 correlation, they move nearly in lockstep. VFEM.DE charges 0.22%/yr vs 0.15%/yr for H4Z3.DE.

Доходность

Сравнение доходности VFEM.DE и H4Z3.DE

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в €10,000 в Vanguard FTSE Emerging Markets UCITS ETF Distributing (VFEM.DE) и HSBC MSCI Emerging Markets UCITS ETF USD (Acc) (H4Z3.DE). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, VFEM.DE показывает доходность 12.66%, что значительно ниже, чем у H4Z3.DE с доходностью 27.75%.

VFEM.DE

1 день
-0.53%
1 месяц
0.42%
С начала года
12.66%
6 месяцев
12.25%
1 год
26.20%
3 года*
15.05%
5 лет*
6.01%
10 лет*
—

H4Z3.DE

1 день
-1.67%
1 месяц
3.67%
С начала года
27.75%
6 месяцев
28.22%
1 год
49.05%
3 года*
20.42%
5 лет*
—
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам VFEM.DE и H4Z3.DE

2026 (YTD)2025202420232022
VFEM.DE
Vanguard FTSE Emerging Markets UCITS ETF Distributing		12.66%11.40%19.82%3.29%-6.02%
H4Z3.DE
HSBC MSCI Emerging Markets UCITS ETF USD (Acc)		27.75%18.60%13.73%4.66%-6.26%

Correlation

The correlation between VFEM.DE and H4Z3.DE is 0.94, indicating a strong positive relationship between their price movements. Combining them offers limited diversification - they tend to fall together during downturns.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.94

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.96

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 13 июл. 2022 г.

0.96

The correlation between VFEM.DE and H4Z3.DE has been stable across timeframes, ranging from 0.94 to 0.96 - a consistent structural relationship.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Vanguard FTSE Emerging Markets UCITS ETF Distributing

HSBC MSCI Emerging Markets UCITS ETF USD (Acc)

Часто сравнивают с VFEM.DE:
VFEM.DE с VWOVFEM.DE с VEVE.LVFEM.DE с IEEM.LVFEM.DE с TSWE.ASVFEM.DE с VUAG.LVFEM.DE с VWRP.LVFEM.DE с IWQU.L
Часто сравнивают с H4Z3.DE:
H4Z3.DE с LYM8.DEH4Z3.DE с XESC.DEH4Z3.DE с H412.DEH4Z3.DE с VOOH4Z3.DE с XMME.DEH4Z3.DE с H4Z6.DEH4Z3.DE с EMXC.DE

Доходность на риск

VFEM.DE vs. H4Z3.DE — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
VFEM.DE
Ранг доходности на риск VFEM.DE: 5757
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа VFEM.DE: 5353
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино VFEM.DE: 5454
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега VFEM.DE: 5252
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара VFEM.DE: 6464
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина VFEM.DE: 5959
Ранг коэф-та Мартина
H4Z3.DE
Ранг доходности на риск H4Z3.DE: 8686
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа H4Z3.DE: 8787
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино H4Z3.DE: 8686
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега H4Z3.DE: 8686
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара H4Z3.DE: 8686
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина H4Z3.DE: 8585
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение VFEM.DE c H4Z3.DE - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Vanguard FTSE Emerging Markets UCITS ETF Distributing (VFEM.DE) и HSBC MSCI Emerging Markets UCITS ETF USD (Acc) (H4Z3.DE). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

VFEM.DEH4Z3.DEDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
1.80
2.85

-1.05

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
2.57
3.82

-1.25

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.32

1.52

-0.20

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

3.11

4.77

-1.66

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

10.36

17.12

-6.76

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

VFEM.DE vs. H4Z3.DE - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа VFEM.DE на текущий момент составляет 1.80, что ниже коэффициента Шарпа H4Z3.DE равного 2.85. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа VFEM.DE и H4Z3.DE, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

VFEM.DEH4Z3.DEРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

1.80

2.85

-1.05

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.37

—

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.36

0.91

-0.54

Просадки

Сравнение просадок VFEM.DE и H4Z3.DE

Максимальная просадка VFEM.DE за все время составила -31.59%, что больше максимальной просадки H4Z3.DE в -18.86%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок VFEM.DE и H4Z3.DE.

Загрузка графика...

Показатели просадок

VFEM.DEH4Z3.DEРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-31.59%

-18.86%

-12.73%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-8.49%

-10.47%

+1.98%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-18.56%

-18.86%

+0.30%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-20.11%

—

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-1.73%

-2.73%

+1.00%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-8.24%

-4.95%

-3.29%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

2.55%

2.92%

-0.37%

Волатильность

Сравнение волатильности VFEM.DE и H4Z3.DE

Текущая волатильность для Vanguard FTSE Emerging Markets UCITS ETF Distributing (VFEM.DE) составляет 5.44%, в то время как у HSBC MSCI Emerging Markets UCITS ETF USD (Acc) (H4Z3.DE) волатильность равна 7.35%. Это указывает на то, что VFEM.DE испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с H4Z3.DE. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

VFEM.DEH4Z3.DEРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

5.44%

7.35%

-1.91%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

11.70%

14.91%

-3.21%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

14.69%

17.54%

-2.85%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

15.93%

15.77%

+0.16%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

18.20%

15.77%

+2.43%

Сравнение комиссий VFEM.DE и H4Z3.DE

VFEM.DE берет комиссию в 0.22%, что несколько больше комиссии H4Z3.DE в 0.15%. Оба фонда имеют низкую комиссию по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов VFEM.DE и H4Z3.DE

Дивидендная доходность VFEM.DE за последние двенадцать месяцев составляет около 2.04%, тогда как H4Z3.DE не выплачивал дивиденды акционерам.

ПозицияTTM202520242023202220212020201920182017
H4Z3.DE
HSBC MSCI Emerging Markets UCITS ETF USD (Acc)		0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%
VFEM.DE
Vanguard FTSE Emerging Markets UCITS ETF Distributing		2.04%2.39%2.28%2.66%3.38%2.26%1.93%2.32%2.79%0.20%

Часто задаваемые вопросы

With a correlation of 0.94, VFEM.DE and H4Z3.DE move almost identically. Holding both adds very little diversification - you're essentially doubling your position in the same market segment. Choosing one is usually more capital-efficient.

On fees, H4Z3.DE is cheaper at 0.15% per year. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

H4Z3.DE is cheaper with a 0.15% expense ratio, compared with 0.22% for VFEM.DE.

VFEM.DE tracks MSCI EM NR USD, while H4Z3.DE tracks MSCI Emerging Markets. They also come from different issuers: Vanguard and HSBC. Their fees differ too: 0.22% for VFEM.DE and 0.15% for H4Z3.DE.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для VFEM.DE и H4Z3.DE

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор