Портфель из четырех фондов
Портфель из четырех фондов (англ. Bogleheads Four-fund Portfolio) - это расширенная версия портфеля из трех фондов с добавлением международных облигаций. Он использует четыре основных класса активов: общий фонд фондового рынка США, общий фонд международного фондового рынка, общий фонд рынка облигаций и общий международный рынок облигаций. Портфель может быть воспроизведен с использованием четырех недорогих ETF.
Распределение активов
| Позиция | Категория/Сектор | Целевая доля |
|---|---|---|
BND Vanguard Total Bond Market ETF | Total Bond Market | 15% |
BNDX Vanguard Total International Bond ETF | Total Bond Market | 5% |
VEA Vanguard FTSE Developed Markets ETF | Foreign Large Cap Equities | 30% |
VTI Vanguard Total Stock Market ETF | Large Cap Growth Equities | 50% |
Доходность
График доходности
График показывает рост $10,000 инвестированных в Портфель из четырех фондов и сравнивает его с ростом индекса S&P 500 или другим бенчмарком. Цены представлены с поправкой на сплиты и дивиденды. Портфель перебалансируется каждые 3 месяца
Самые ранние данные для этого графика доступны с 4 июн. 2013 г., начальной даты BNDX
Доходность по периодам
Портфель из четырех фондов на 25 янв. 2025 г. показал доходность в 3.75% с начала года и доходность в 9.79% в годовом выражении за последние 10 лет.
| С начала года | 1 месяц | 6 месяцев | 1 год | 5 лет | 10 лет | |
|---|---|---|---|---|---|---|
^GSPC S&P 500 | 3.73% | 1.05% | 11.76% | 24.74% | 13.51% | 11.82% |
| Портфель из четырех фондов | 3.75% | 2.56% | 9.15% | 20.35% | 10.87% | 9.81% |
| Активы портфеля: | ||||||
VTI Vanguard Total Stock Market ETF | 3.96% | 2.46% | 12.43% | 26.11% | 14.43% | 13.14% |
BND Vanguard Total Bond Market ETF | 0.18% | 0.40% | 0.60% | 2.75% | -0.63% | 1.14% |
VEA Vanguard FTSE Developed Markets ETF | 4.60% | 3.97% | 1.29% | 8.96% | 5.97% | 5.73% |
BNDX Vanguard Total International Bond ETF | -0.35% | -0.06% | 2.35% | 4.56% | -0.26% | 1.71% |
Доходность по месяцам
Ниже представлена таблица с месячной доходностью Портфель из четырех фондов, с цветовой градацией от худшего до лучшего месяца, для легкого выявления сезонных факторов. Значения учитывают дивиденды.
| янв. | февр. | март | апр. | май | июнь | июль | авг. | сент. | окт. | нояб. | дек. | Total | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2024 | 0.51% | 4.14% | 3.13% | -3.95% | 4.43% | 1.88% | 2.16% | 2.21% | 1.77% | -1.76% | 4.98% | -3.00% | 17.27% |
| 2023 | 6.96% | -2.64% | 2.69% | 1.36% | -0.65% | 5.50% | 3.17% | -2.22% | -4.34% | -2.65% | 8.76% | 5.18% | 22.08% |
| 2022 | -5.15% | -2.38% | 2.05% | -8.06% | 0.24% | -7.72% | 7.68% | -4.09% | -8.76% | 6.65% | 6.48% | -4.57% | -17.94% |
| 2021 | -0.48% | 2.38% | 2.89% | 4.06% | 1.12% | 1.50% | 1.40% | 2.17% | -3.85% | 5.16% | -1.96% | 3.44% | 18.94% |
| 2020 | -0.49% | -6.58% | -12.32% | 9.92% | 4.67% | 2.31% | 4.37% | 5.50% | -2.64% | -2.07% | 10.78% | 4.28% | 16.34% |
| 2019 | 7.08% | 2.72% | 1.28% | 3.08% | -4.98% | 5.90% | 0.43% | -1.35% | 1.75% | 2.07% | 2.62% | 2.57% | 25.15% |
| 2018 | 4.17% | -3.70% | -1.14% | 0.51% | 1.26% | 0.00% | 2.57% | 1.68% | 0.23% | -6.77% | 1.43% | -6.73% | -6.94% |
| 2017 | 1.98% | 2.51% | 0.81% | 1.31% | 1.60% | 0.70% | 1.90% | 0.23% | 2.00% | 1.75% | 1.98% | 1.19% | 19.48% |
| 2016 | -4.42% | -0.65% | 5.92% | 1.02% | 0.91% | -0.03% | 3.41% | 0.18% | 0.55% | -2.04% | 1.71% | 1.82% | 8.32% |
| 2015 | -0.91% | 4.61% | -0.88% | 1.32% | 0.60% | -1.94% | 1.51% | -5.43% | -2.57% | 6.14% | 0.08% | -1.78% | 0.22% |
| 2014 | -2.96% | 4.37% | 0.15% | 0.64% | 1.80% | 1.71% | -1.77% | 2.46% | -2.41% | 1.48% | 1.49% | -1.02% | 5.83% |
Комиссия
Комиссия Портфель из четырех фондов составляет 0.04%, что ниже среднего уровня по рынку. Ниже вы найдете коэффициенты расходов позиций портфеля для легкого сравнения их относительной стоимости.
Риск-скорректированная доходность
Ранг риск-скорректированной доходности
Текущий рейтинг Портфель из четырех фондов составляет 52, что указывает на средний уровень результатов по сравнению с другими портфелей на нашем сайте. Ниже представлена разбивка по ключевым показателям эффективности.
Показатели риск-скорректированной доходности
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для позиций. Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
| Коэффициент Шарпа | Коэффициент Сортино | Коэффициент Омега | Коэффициент Кальмара | Коэффициент Мартина | |
|---|---|---|---|---|---|
VTI Vanguard Total Stock Market ETF | 2.04 | 2.72 | 1.37 | 3.11 | 12.44 |
BND Vanguard Total Bond Market ETF | 0.53 | 0.77 | 1.09 | 0.21 | 1.32 |
VEA Vanguard FTSE Developed Markets ETF | 0.81 | 1.18 | 1.15 | 1.06 | 2.59 |
BNDX Vanguard Total International Bond ETF | 1.23 | 1.81 | 1.21 | 0.52 | 5.92 |
Дивиденды
Дивидендный доход
Дивидендная доходность Портфель из четырех фондов за предыдущие двенадцать месяцев составила 2.33%.
| TTM | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Портфель | 2.33% | 2.40% | 2.35% | 2.17% | 2.04% | 1.71% | 2.38% | 2.60% | 2.18% | 2.35% | 2.33% | 2.48% |
| Активы портфеля: | ||||||||||||
VTI Vanguard Total Stock Market ETF | 1.22% | 1.27% | 1.44% | 1.67% | 1.21% | 1.42% | 1.78% | 2.04% | 1.71% | 1.92% | 1.98% | 1.76% |
BND Vanguard Total Bond Market ETF | 3.66% | 3.67% | 3.09% | 2.60% | 1.97% | 2.22% | 2.72% | 2.81% | 2.54% | 2.51% | 2.57% | 2.79% |
VEA Vanguard FTSE Developed Markets ETF | 3.21% | 3.36% | 3.16% | 2.91% | 3.16% | 2.04% | 3.04% | 3.35% | 2.77% | 3.05% | 2.92% | 3.68% |
BNDX Vanguard Total International Bond ETF | 4.19% | 4.18% | 4.42% | 1.52% | 3.74% | 1.11% | 3.40% | 3.01% | 2.23% | 1.89% | 1.63% | 1.54% |
Просадки
График просадок
На графике просадок отображаются убытки портфеля с любого максимума на всем периоде.
Максимальные просадки
Портфель из четырех фондов показал максимальную просадку в 30.27%, зарегистрированную 23 мар. 2020 г.. Полное восстановление заняло 99 торговых сессий.
Текущая просадка Портфель из четырех фондов составляет 0.18%.
В таблице ниже показаны максимальные просадки. Максимальная просадка - показатель риска. Он показывает снижение стоимости портфеля от максимума после серии убыточных торгов.
Глубина | Начало | Падение | Дно | Восстановление | Окончание | Всего |
|---|---|---|---|---|---|---|
| -30.27% | 20 февр. 2020 г. | 23 | 23 мар. 2020 г. | 99 | 12 авг. 2020 г. | 122 |
| -24.96% | 9 нояб. 2021 г. | 233 | 12 окт. 2022 г. | 320 | 23 янв. 2024 г. | 553 |
| -16.34% | 21 сент. 2018 г. | 65 | 24 дек. 2018 г. | 81 | 23 апр. 2019 г. | 146 |
| -14.16% | 22 мая 2015 г. | 183 | 11 февр. 2016 г. | 117 | 29 июл. 2016 г. | 300 |
| -8.49% | 29 янв. 2018 г. | 9 | 8 февр. 2018 г. | 140 | 29 авг. 2018 г. | 149 |
Волатильность
График волатильности
Текущая волатильность Портфель из четырех фондов составляет 3.45%, что отражает среднее процентное изменение стоимости инвестиций вверх или вниз за последний месяц. Ниже представлен график, показывающий скользящую волатильность за один месяц.
Диверсификация
Таблица корреляции активов
| BNDX | BND | VEA | VTI | |
|---|---|---|---|---|
| BNDX | 1.00 | 0.73 | 0.01 | -0.01 |
| BND | 0.73 | 1.00 | 0.01 | -0.03 |
| VEA | 0.01 | 0.01 | 1.00 | 0.82 |
| VTI | -0.01 | -0.03 | 0.82 | 1.00 |