Портфель из трех фондов
Портфель из трех фондов (англ. Bogleheads Three-fund Portfolio) - это портфель, популяризируемый поклонниками Джека Богла (богглхедами). Он использует только базовые классы активов - обычно индексный фонд акций США, индексный фонд международных акций и индексный фонд облигаций.
Распределение активов
| Позиция | Категория/Сектор | Целевая доля |
|---|---|---|
BND Vanguard Total Bond Market ETF | Total Bond Market | 20% |
VEA Vanguard FTSE Developed Markets ETF | Foreign Large Cap Equities | 30% |
VTI Vanguard Total Stock Market ETF | Large Cap Growth Equities | 50% |
Доходность
График доходности
График показывает рост $10,000 инвестированных в Портфель из трех фондов и сравнивает его с ростом индекса S&P 500 или другим бенчмарком. Цены представлены с поправкой на сплиты и дивиденды. Портфель перебалансируется каждые 3 месяца
Самые ранние данные для этого графика доступны с 26 июл. 2007 г., начальной даты VEA
Доходность по периодам
Портфель из трех фондов на 25 апр. 2025 г. показал доходность в -3.61% с начала года и доходность в 8.68% в годовом выражении за последние 10 лет.
| С начала года | 1 месяц | 6 месяцев | 1 год | 5 лет | 10 лет | |
|---|---|---|---|---|---|---|
^GSPC S&P 500 | -6.75% | -5.05% | -5.60% | 8.15% | 14.14% | 10.05% |
| Портфель из трех фондов | -3.61% | -3.85% | -3.05% | 8.90% | 12.47% | 8.68% |
| Активы портфеля: | ||||||
VTI Vanguard Total Stock Market ETF | -6.86% | -5.12% | -5.25% | 8.76% | 15.45% | 11.34% |
BND Vanguard Total Bond Market ETF | 2.40% | 0.12% | 1.40% | 6.96% | -0.91% | 1.37% |
VEA Vanguard FTSE Developed Markets ETF | 9.90% | -0.17% | 5.27% | 10.78% | 11.92% | 5.33% |
Доходность по месяцам
Ниже представлена таблица с месячной доходностью Портфель из трех фондов, с цветовой градацией от худшего до лучшего месяца, для легкого выявления сезонных факторов. Значения учитывают дивиденды.
| янв. | февр. | март | апр. | май | июнь | июль | авг. | сент. | окт. | нояб. | дек. | Total | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 3.01% | -0.92% | -4.44% | -1.17% | -3.61% | ||||||||
| 2024 | 0.62% | 4.18% | 3.08% | -4.00% | 4.43% | 2.10% | 2.11% | 2.19% | 1.81% | -1.60% | 5.22% | -2.98% | 18.02% |
| 2023 | 6.83% | -2.62% | 2.69% | 1.29% | -0.48% | 5.52% | 3.15% | -2.13% | -4.38% | -2.64% | 8.76% | 5.15% | 22.14% |
| 2022 | -5.23% | -2.35% | 2.10% | -8.15% | 0.20% | -7.58% | 7.77% | -3.95% | -8.70% | 6.57% | 6.14% | -4.65% | -18.09% |
| 2021 | -0.48% | 2.35% | 2.82% | 4.14% | 0.96% | 1.68% | 1.45% | 2.21% | -3.86% | 5.27% | -1.79% | 3.36% | 19.28% |
| 2020 | -0.29% | -6.41% | -11.97% | 10.08% | 4.58% | 2.22% | 4.48% | 5.45% | -2.71% | -2.00% | 10.50% | 4.15% | 16.86% |
| 2019 | 7.01% | 2.71% | 1.35% | 3.07% | -4.89% | 5.85% | 0.56% | -1.26% | 1.63% | 2.01% | 2.71% | 2.49% | 25.24% |
| 2018 | 4.05% | -3.61% | -1.21% | 0.40% | 1.51% | 0.10% | 2.57% | 1.96% | 0.18% | -6.63% | 1.50% | -6.71% | -6.37% |
| 2017 | 1.89% | 2.59% | 0.63% | 1.25% | 1.45% | 0.72% | 1.82% | 0.25% | 1.94% | 1.70% | 2.03% | 1.16% | 18.86% |
| 2016 | -4.28% | -0.46% | 5.77% | 0.94% | 0.96% | 0.16% | 3.31% | 0.14% | 0.47% | -1.98% | 1.84% | 1.75% | 8.61% |
| 2015 | -0.97% | 4.36% | -0.84% | 1.13% | 0.64% | -1.84% | 1.49% | -5.20% | -2.40% | 5.99% | 0.11% | -1.74% | 0.24% |
| 2014 | -2.69% | 4.18% | 0.17% | 0.57% | 1.81% | 1.73% | -1.74% | 2.63% | -2.26% | 1.64% | 1.60% | -0.82% | 6.77% |
Комиссия
Комиссия Портфель из трех фондов составляет 0.04%, что ниже среднего уровня по рынку. Ниже вы найдете коэффициенты расходов позиций портфеля для легкого сравнения их относительной стоимости.
Риск-скорректированная доходность
Ранг риск-скорректированной доходности
Текущий рейтинг Портфель из трех фондов составляет 50, что указывает на средний уровень результатов по сравнению с другими портфелей на нашем сайте. Ниже представлена разбивка по ключевым показателям эффективности.
Показатели риск-скорректированной доходности
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для позиций. Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
| Коэффициент Шарпа | Коэффициент Сортино | Коэффициент Омега | Коэффициент Кальмара | Коэффициент Мартина | |
|---|---|---|---|---|---|
VTI Vanguard Total Stock Market ETF | 0.50 | 0.84 | 1.12 | 0.52 | 2.14 |
BND Vanguard Total Bond Market ETF | 1.30 | 1.89 | 1.23 | 0.51 | 3.35 |
VEA Vanguard FTSE Developed Markets ETF | 0.67 | 1.06 | 1.14 | 0.86 | 2.60 |
Дивиденды
Дивидендный доход
Дивидендная доходность Портфель из трех фондов за предыдущие двенадцать месяцев составила 2.33%.
| TTM | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Портфель | 2.33% | 2.37% | 2.28% | 2.23% | 1.95% | 1.77% | 2.34% | 2.59% | 2.19% | 2.38% | 2.38% | 2.54% |
| Активы портфеля: | ||||||||||||
VTI Vanguard Total Stock Market ETF | 1.39% | 1.27% | 1.44% | 1.67% | 1.21% | 1.42% | 1.78% | 2.04% | 1.71% | 1.92% | 1.98% | 1.76% |
BND Vanguard Total Bond Market ETF | 3.70% | 3.67% | 3.09% | 2.60% | 1.97% | 2.22% | 2.72% | 2.81% | 2.54% | 2.51% | 2.57% | 2.79% |
VEA Vanguard FTSE Developed Markets ETF | 2.98% | 3.36% | 3.16% | 2.91% | 3.16% | 2.04% | 3.04% | 3.35% | 2.77% | 3.05% | 2.92% | 3.68% |
Просадки
График просадок
На графике просадок отображаются убытки портфеля с любого максимума на всем периоде.
Максимальные просадки
Портфель из трех фондов показал максимальную просадку в 44.82%, зарегистрированную 9 мар. 2009 г.. Полное восстановление заняло 769 торговых сессий.
Текущая просадка Портфель из трех фондов составляет 7.92%.
В таблице ниже показаны максимальные просадки. Максимальная просадка - показатель риска. Он показывает снижение стоимости портфеля от максимума после серии убыточных торгов.
Глубина | Начало | Падение | Дно | Восстановление | Окончание | Всего |
|---|---|---|---|---|---|---|
| -44.82% | 1 нояб. 2007 г. | 339 | 9 мар. 2009 г. | 769 | 26 мар. 2012 г. | 1108 |
| -29.71% | 20 февр. 2020 г. | 23 | 23 мар. 2020 г. | 99 | 12 авг. 2020 г. | 122 |
| -24.66% | 9 нояб. 2021 г. | 235 | 14 окт. 2022 г. | 317 | 22 янв. 2024 г. | 552 |
| -16.27% | 19 февр. 2025 г. | 35 | 8 апр. 2025 г. | — | — | — |
| -16.17% | 21 сент. 2018 г. | 65 | 24 дек. 2018 г. | 75 | 12 апр. 2019 г. | 140 |
Волатильность
График волатильности
Текущая волатильность Портфель из трех фондов составляет 12.71%, что отражает среднее процентное изменение стоимости инвестиций вверх или вниз за последний месяц. Ниже представлен график, показывающий скользящую волатильность за один месяц.
Диверсификация
Показатели диверсификации
Эффективное количество активов
Количество позиций в портфеле равно 3, при этом эффективное количество активов равно 2.63, отражая степень диверсификации исходя из весов активов в портфеле. Данное эффективное количество активов указывает на высокую концентрацию портфеля: несколько активов доминируют в распределении, что может увеличить риски из-за недостаточной диверсификации.
Таблица корреляции активов
| ^GSPC | BND | VEA | VTI | Portfolio | |
|---|---|---|---|---|---|
| ^GSPC | 1.00 | -0.16 | 0.83 | 0.99 | 0.97 |
| BND | -0.16 | 1.00 | -0.10 | -0.16 | -0.08 |
| VEA | 0.83 | -0.10 | 1.00 | 0.83 | 0.91 |
| VTI | 0.99 | -0.16 | 0.83 | 1.00 | 0.98 |
| Portfolio | 0.97 | -0.08 | 0.91 | 0.98 | 1.00 |