PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение PCQ с MMU
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение PCQ с MMU

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

PCQ (PIMCO California Municipal Income Fund) and MMU (Western Asset Managed Municipals Fund Inc) are both Municipal Bonds funds. Over the past 10 years, PCQ returned -1.47%/yr vs 1.28%/yr for MMU. At a 0.27 correlation, their price movements are largely independent.

Доходность

Сравнение доходности PCQ и MMU

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в PIMCO California Municipal Income Fund (PCQ) и Western Asset Managed Municipals Fund Inc (MMU). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, PCQ показывает доходность 3.21%, что значительно выше, чем у MMU с доходностью 0.21%. За последние 10 лет акции PCQ уступали акциям MMU по среднегодовой доходности: -1.47% против 1.28% соответственно.

PCQ

1 день
-0.67%
1 месяц
1.44%
С начала года
3.21%
6 месяцев
3.52%
1 год
10.05%
3 года*
1.20%
5 лет*
-9.77%
10 лет*
-1.47%

MMU

1 день
-0.59%
1 месяц
1.34%
С начала года
0.21%
6 месяцев
0.64%
1 год
10.96%
3 года*
7.38%
5 лет*
-0.45%
10 лет*
1.28%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам PCQ и MMU

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
PCQ
PIMCO California Municipal Income Fund		3.21%1.50%1.48%-35.36%-14.66%7.73%-5.23%29.18%-0.96%16.34%
MMU
Western Asset Managed Municipals Fund Inc		0.21%9.19%6.58%5.63%-19.58%5.83%0.71%10.08%-4.55%8.30%

Correlation

The correlation between PCQ and MMU is 0.43, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.43

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.50

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.38

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.33

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 28 июн. 2001 г.

0.27

The correlation between PCQ and MMU shifts across timeframes, from 0.27 (all time) to 0.50 (3 years), reflecting how their relationship changes across market environments.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

PIMCO California Municipal Income Fund

Western Asset Managed Municipals Fund Inc

Часто сравнивают с PCQ:
PCQ с NMSPCQ с VWOPCQ с VTPCQ с MMDPCQ с EIMPCQ с VSSPCQ с NMT
Часто сравнивают с MMU:
MMU с MMDMMU с RFMZMMU с RMMZMMU с NIMMMU с NACMMU с EIMMMU с NAZ

Доходность на риск

PCQ vs. MMU — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
PCQ
Ранг доходности на риск PCQ: 1818
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа PCQ: 2020
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино PCQ: 2020
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега PCQ: 2020
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара PCQ: 1515
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина PCQ: 1313
Ранг коэф-та Мартина
MMU
Ранг доходности на риск MMU: 2525
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа MMU: 2121
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино MMU: 2626
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега MMU: 2525
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара MMU: 2525
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина MMU: 2727
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение PCQ c MMU - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для PIMCO California Municipal Income Fund (PCQ) и Western Asset Managed Municipals Fund Inc (MMU). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

PCQMMUDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
1.30
1.33

-0.03

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
1.88
2.14

-0.27

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.24

1.26

-0.02

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

1.35

1.87

-0.52

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

3.70

6.56

-2.86

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

PCQ vs. MMU - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа PCQ на текущий момент составляет 1.30, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа MMU равному 1.33. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа PCQ и MMU, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

PCQMMUРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

1.30

1.33

-0.03

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

-0.59

-0.04

-0.55

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

-0.09

0.10

-0.19

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.22

0.37

-0.16

Просадки

Сравнение просадок PCQ и MMU

Максимальная просадка PCQ за все время составила -56.31%, что больше максимальной просадки MMU в -34.51%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок PCQ и MMU.

Загрузка графика...

Показатели просадок

PCQMMUРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-56.31%

-34.51%

-21.80%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-7.48%

-5.88%

-1.60%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-19.78%

-12.86%

-6.92%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-54.86%

-31.89%

-22.97%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-54.86%

-34.51%

-20.35%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-45.06%

-6.81%

-38.25%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-12.65%

-6.83%

-5.82%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

2.72%

1.68%

+1.04%

Волатильность

Сравнение волатильности PCQ и MMU

PIMCO California Municipal Income Fund (PCQ) имеет более высокую волатильность в 2.79% по сравнению с Western Asset Managed Municipals Fund Inc (MMU) с волатильностью 2.39%. Это указывает на то, что PCQ испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с MMU. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

PCQMMUРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

2.79%

2.39%

+0.40%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

5.85%

7.10%

-1.25%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

7.76%

8.31%

-0.55%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

16.55%

10.68%

+5.87%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

16.85%

13.01%

+3.84%

Дивиденды

Сравнение дивидендов PCQ и MMU

Дивидендная доходность PCQ за последние двенадцать месяцев составляет около 4.89%, что меньше доходности MMU в 6.42%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
MMU
Western Asset Managed Municipals Fund Inc		6.42%6.26%6.16%4.36%4.65%3.88%4.21%4.96%5.68%5.37%5.67%5.50%
PCQ
PIMCO California Municipal Income Fund		4.89%4.95%4.78%4.64%5.29%4.20%4.39%4.65%5.72%5.35%5.89%5.89%

Часто задаваемые вопросы

PCQ and MMU have a correlation of 0.43, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

PCQ has higher volatility (2.79%) compared to MMU (2.39%). In terms of maximum drawdown, PCQ dropped -56.31% vs MMU's -34.51%.

MMU currently has the higher Sharpe Ratio (1.33 vs 1.30), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для PCQ и MMU

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор