PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение VTCIX с VHYAX
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение VTCIX с VHYAX

Последнее обновление 5 июн. 2026 г.

VTCIX (Vanguard Tax-Managed Capital Appreciation Fund Institutional Shares) and VHYAX (Vanguard High Dividend Yield Index Fund Admiral Shares) are both mutual funds - VTCIX is a Large Cap Blend Equities fund managed by BlackRock, while VHYAX is a Large Cap Value Equities fund tracking the FTSE High Dividend Yield Index. Over the past 5 years, VTCIX returned 13.13%/yr vs 11.43%/yr for VHYAX. Their correlation of 0.81 suggests significant overlap in exposure. VTCIX charges 0.06%/yr vs 0.08%/yr for VHYAX.

Доходность

Сравнение доходности VTCIX и VHYAX

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Vanguard Tax-Managed Capital Appreciation Fund Institutional Shares (VTCIX) и Vanguard High Dividend Yield Index Fund Admiral Shares (VHYAX). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, VTCIX показывает доходность 10.54%, что значительно ниже, чем у VHYAX с доходностью 12.41%.

VTCIX

1 день
-0.70%
1 месяц
4.04%
С начала года
10.54%
6 месяцев
10.38%
1 год
27.40%
3 года*
21.96%
5 лет*
13.13%
10 лет*
15.42%

VHYAX

1 день
-0.45%
1 месяц
2.59%
С начала года
12.41%
6 месяцев
11.94%
1 год
26.57%
3 года*
18.83%
5 лет*
11.43%
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам VTCIX и VHYAX

2026 (YTD)2025202420232022202120202019
VTCIX
Vanguard Tax-Managed Capital Appreciation Fund Institutional Shares		10.54%17.48%23.81%26.65%-19.05%26.92%21.09%21.07%
VHYAX
Vanguard High Dividend Yield Index Fund Admiral Shares		12.41%15.39%17.39%6.68%-0.45%26.08%1.06%16.67%

Correlation

The correlation between VTCIX and VHYAX is 0.72, which is moderate. They share some common price drivers but move independently often enough to provide real diversification benefit when combined.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.72

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.74

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.80

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 8 февр. 2019 г.

0.81

The correlation between VTCIX and VHYAX has been stable across timeframes, ranging from 0.72 to 0.81 - a consistent structural relationship.

Сравнение распределения секторов VTCIX и VHYAX

Секторы
VTCIX
VHYAX

Технологии

33.9%
17.7%

Финансовые услуги

11.9%
20.5%

Коммуникационные услуги

10.9%
3.5%

Потребительский циклический сектор

10.1%
6.7%

Промышленность

8.8%
12.1%

Здравоохранение

8.6%
12.2%

Потребительский защитный сектор

4.9%
8.1%

Энергетика

3.8%
9.8%

Коммунальные услуги

2.7%
5.7%

Сырьевые материалы

2.1%
3.5%

Недвижимость

2.0%
0.0%

Технологии

VTCIX
33.9%
VHYAX
17.7%

Финансовые услуги

VTCIX
11.9%
VHYAX
20.5%

Коммуникационные услуги

VTCIX
10.9%
VHYAX
3.5%

Потребительский циклический сектор

VTCIX
10.1%
VHYAX
6.7%

Промышленность

VTCIX
8.8%
VHYAX
12.1%

Здравоохранение

VTCIX
8.6%
VHYAX
12.2%

Потребительский защитный сектор

VTCIX
4.9%
VHYAX
8.1%

Энергетика

VTCIX
3.8%
VHYAX
9.8%

Коммунальные услуги

VTCIX
2.7%
VHYAX
5.7%

Сырьевые материалы

VTCIX
2.1%
VHYAX
3.5%

Недвижимость

VTCIX
2.0%
VHYAX
0.0%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Vanguard Tax-Managed Capital Appreciation Fund Institutional Shares

Vanguard High Dividend Yield Index Fund Admiral Shares

Часто сравнивают с VTCIX:
VTCIX с VTSAXVTCIX с VMGAXVTCIX с PRWCXVTCIX с TWCUXVTCIX с VFIAXVTCIX с VOOVTCIX с VTI
Часто сравнивают с VHYAX:
VHYAX с VDIGXVHYAX с SCHDVHYAX с VYMIVHYAX с VIHAXVHYAX с VEIPXVHYAX с VOOVHYAX с SPY

Доходность на риск

VTCIX vs. VHYAX — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
VTCIX
Ранг доходности на риск VTCIX: 6363
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа VTCIX: 6161
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино VTCIX: 5656
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега VTCIX: 5555
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара VTCIX: 6767
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина VTCIX: 7878
Ранг коэф-та Мартина
VHYAX
Ранг доходности на риск VHYAX: 7676
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа VHYAX: 7575
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино VHYAX: 7474
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега VHYAX: 6767
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара VHYAX: 8383
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина VHYAX: 7979
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение VTCIX c VHYAX - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Vanguard Tax-Managed Capital Appreciation Fund Institutional Shares (VTCIX) и Vanguard High Dividend Yield Index Fund Admiral Shares (VHYAX). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

VTCIXVHYAXDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.29
2.54

-0.25

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
3.15
3.62

-0.48

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.41

1.46

-0.04

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

3.13

3.88

-0.75

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

14.57

14.70

-0.14

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

VTCIX vs. VHYAX - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа VTCIX на текущий момент составляет 2.29, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа VHYAX равному 2.54. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа VTCIX и VHYAX, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

VTCIXVHYAXРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.29

2.54

-0.25

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.77

0.82

-0.05

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.85

—

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.46

0.71

-0.25

Просадки

Сравнение просадок VTCIX и VHYAX

Максимальная просадка VTCIX за все время составила -55.17%, что больше максимальной просадки VHYAX в -35.14%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок VTCIX и VHYAX.

Загрузка графика...

Показатели просадок

VTCIXVHYAXРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-55.17%

-35.14%

-20.03%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-8.79%

-6.75%

-2.04%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-19.01%

-14.42%

-4.59%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-24.96%

-15.87%

-9.09%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-34.56%

—

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-0.70%

-0.45%

-0.25%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-11.97%

-3.77%

-8.20%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

1.89%

1.78%

+0.11%

Волатильность

Сравнение волатильности VTCIX и VHYAX

Vanguard Tax-Managed Capital Appreciation Fund Institutional Shares (VTCIX) и Vanguard High Dividend Yield Index Fund Admiral Shares (VHYAX) имеют волатильность 2.95% и 2.81% соответственно, что указывает на схожий уровень колебаний их цен. Это говорит о том, что риск волатильности, связанный с обеими акциями, практически одинаков. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

VTCIXVHYAXРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

2.95%

2.81%

+0.14%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

9.10%

7.70%

+1.40%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

12.03%

10.32%

+1.71%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

17.22%

14.00%

+3.22%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

18.27%

17.96%

+0.31%

Сравнение комиссий VTCIX и VHYAX

VTCIX берет комиссию в 0.06%, что меньше комиссии VHYAX в 0.08%. Оба фонда имеют низкую комиссию по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов VTCIX и VHYAX

Дивидендная доходность VTCIX за последние двенадцать месяцев составляет около 0.88%, что меньше доходности VHYAX в 2.17%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
VHYAX
Vanguard High Dividend Yield Index Fund Admiral Shares		2.17%2.42%2.72%3.09%2.98%2.74%3.16%3.00%0.00%0.00%0.00%0.00%
VTCIX
Vanguard Tax-Managed Capital Appreciation Fund Institutional Shares		0.88%0.96%1.07%1.27%1.50%1.07%1.34%1.55%1.86%1.60%1.79%1.73%

Часто задаваемые вопросы

VTCIX and VHYAX have a correlation of 0.72, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

VTCIX has higher volatility (2.95%) compared to VHYAX (2.81%). In terms of maximum drawdown, VTCIX dropped -55.17% vs VHYAX's -35.14%.

VHYAX currently has the higher Sharpe Ratio (2.54 vs 2.29), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для VTCIX и VHYAX

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор