PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение SPHY с VLUE
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение SPHY с VLUE

Последнее обновление 9 июн. 2026 г.

SPHY (SPDR Portfolio High Yield Bond ETF) and VLUE (iShares Edge MSCI USA Value Factor ETF) are both exchange-traded funds - SPHY is a High Yield Bonds fund tracking the ICE BofA US High Yield Index, while VLUE is a Large Cap Value Equities fund tracking the MSCI USA Value Weighted Index. Both are passively managed. Over the past 10 years, SPHY returned 5.03%/yr vs 15.02%/yr for VLUE. At a 0.42 correlation, their price movements are largely independent. SPHY charges 0.05%/yr vs 0.15%/yr for VLUE.

Доходность

Сравнение доходности SPHY и VLUE

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в SPDR Portfolio High Yield Bond ETF (SPHY) и iShares Edge MSCI USA Value Factor ETF (VLUE). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, SPHY показывает доходность 1.32%, что значительно ниже, чем у VLUE с доходностью 43.65%. За последние 10 лет акции SPHY уступали акциям VLUE по среднегодовой доходности: 5.03% против 15.02% соответственно.

SPHY

1 день
0.09%
1 месяц
-0.18%
С начала года
1.32%
6 месяцев
1.93%
1 год
6.98%
3 года*
8.78%
5 лет*
4.29%
10 лет*
5.03%

VLUE

1 день
1.90%
1 месяц
7.11%
С начала года
43.65%
6 месяцев
46.05%
1 год
83.03%
3 года*
31.74%
5 лет*
15.73%
10 лет*
15.02%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам SPHY и VLUE

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
SPHY
SPDR Portfolio High Yield Bond ETF		1.32%8.59%8.54%12.81%-10.57%5.61%6.65%13.16%-3.35%7.35%
VLUE
iShares Edge MSCI USA Value Factor ETF		43.65%32.67%7.25%14.26%-14.17%28.93%-0.23%27.20%-11.13%21.95%

Correlation

The correlation between SPHY and VLUE is 0.62, which is moderate. They share some common price drivers but move independently often enough to provide real diversification benefit when combined.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.62

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.62

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.65

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.53

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 19 апр. 2013 г.

0.42

The correlation between SPHY and VLUE shifts across timeframes, from 0.42 (all time) to 0.65 (5 years), reflecting how their relationship changes across market environments.

Сравнение распределения секторов SPHY и VLUE

Секторы
SPHY
VLUE

Финансовые услуги

99.9%
10.4%

Энергетика

0.1%
3.2%

Сырьевые материалы

-

1.6%

Коммуникационные услуги

-

8.3%

Потребительский циклический сектор

-

8.3%

Потребительский защитный сектор

-

4.0%

Здравоохранение

-

8.5%

Промышленность

-

7.4%

Недвижимость

-

1.8%

Технологии

-

44.5%

Коммунальные услуги

-

2.0%

Финансовые услуги

SPHY
99.9%
VLUE
10.4%

Энергетика

SPHY
0.1%
VLUE
3.2%

Сырьевые материалы

SPHY

-

VLUE
1.6%

Коммуникационные услуги

SPHY

-

VLUE
8.3%

Потребительский циклический сектор

SPHY

-

VLUE
8.3%

Потребительский защитный сектор

SPHY

-

VLUE
4.0%

Здравоохранение

SPHY

-

VLUE
8.5%

Промышленность

SPHY

-

VLUE
7.4%

Недвижимость

SPHY

-

VLUE
1.8%

Технологии

SPHY

-

VLUE
44.5%

Коммунальные услуги

SPHY

-

VLUE
2.0%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

SPDR Portfolio High Yield Bond ETF

iShares Edge MSCI USA Value Factor ETF

Часто сравнивают с SPHY:
SPHY с SCYBSPHY с HYGSPHY с USHYSPHY с SCHDSPHY с JNKSPHY с SHYGSPHY с VWEAX
Часто сравнивают с VLUE:
VLUE с AVLVVLUE с VLUVLUE с VOOVLUE с IUSVVLUE с QVALVLUE с SCHVVLUE с SCHD

Доходность на риск

SPHY vs. VLUE — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
SPHY
Ранг доходности на риск SPHY: 6969
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа SPHY: 6363
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино SPHY: 7070
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега SPHY: 7070
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара SPHY: 6464
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина SPHY: 7676
Ранг коэф-та Мартина
VLUE
Ранг доходности на риск VLUE: 9797
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа VLUE: 9898
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино VLUE: 9797
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега VLUE: 9696
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара VLUE: 9797
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина VLUE: 9797
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение SPHY c VLUE - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для SPDR Portfolio High Yield Bond ETF (SPHY) и iShares Edge MSCI USA Value Factor ETF (VLUE). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

SPHYVLUEDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
1.90
4.65

-2.75

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
2.88
5.85

-2.97

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.38

1.79

-0.42

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.90

9.24

-6.33

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

13.14

40.39

-27.25

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

SPHY vs. VLUE - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа SPHY на текущий момент составляет 1.90, что ниже коэффициента Шарпа VLUE равного 4.65. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа SPHY и VLUE, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

SPHYVLUEРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

1.90

4.65

-2.75

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.60

0.88

-0.28

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.64

0.76

-0.12

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.63

0.74

-0.11

Просадки

Сравнение просадок SPHY и VLUE

Максимальная просадка SPHY за все время составила -21.97%, что меньше максимальной просадки VLUE в -39.47%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок SPHY и VLUE.

Загрузка графика...

Показатели просадок

SPHYVLUEРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-21.97%

-39.47%

+17.50%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-2.41%

-9.04%

+6.63%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-4.85%

-17.89%

+13.04%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-15.29%

-27.12%

+11.83%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-21.97%

-39.47%

+17.50%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-0.44%

-3.99%

+3.55%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-2.29%

-6.01%

+3.72%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

0.53%

2.06%

-1.53%

Волатильность

Сравнение волатильности SPHY и VLUE

Текущая волатильность для SPDR Portfolio High Yield Bond ETF (SPHY) составляет 1.10%, в то время как у iShares Edge MSCI USA Value Factor ETF (VLUE) волатильность равна 9.02%. Это указывает на то, что SPHY испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с VLUE. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

SPHYVLUEРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

1.10%

9.02%

-7.92%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

2.94%

14.83%

-11.89%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

3.69%

17.97%

-14.28%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

7.18%

17.91%

-10.73%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

7.88%

19.88%

-12.00%

Сравнение комиссий SPHY и VLUE

SPHY берет комиссию в 0.05%, что меньше комиссии VLUE в 0.15%. Оба фонда имеют низкую комиссию по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов SPHY и VLUE

Дивидендная доходность SPHY за последние двенадцать месяцев составляет около 7.28%, что больше доходности VLUE в 1.45%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
SPHY
SPDR Portfolio High Yield Bond ETF		7.28%7.38%7.80%7.30%6.47%5.13%5.63%5.73%4.09%4.41%4.27%4.29%
VLUE
iShares Edge MSCI USA Value Factor ETF		1.45%2.11%2.73%2.66%3.18%2.22%2.42%2.61%2.70%2.14%2.07%2.39%

Часто задаваемые вопросы

SPHY and VLUE have a correlation of 0.62, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

VLUE has higher volatility (9.02%) compared to SPHY (1.10%). In terms of maximum drawdown, SPHY dropped -21.97% vs VLUE's -39.47%.

On 10-year performance, VLUE leads with 15.02% vs 5.03% for SPHY. On fees, SPHY is cheaper at 0.05% per year. On volatility, SPHY has been the lower-risk option at 1.10%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 10-year period, VLUE has performed better with a 15.02% return vs 5.03%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

SPHY is cheaper with a 0.05% expense ratio, compared with 0.15% for VLUE.

SPHY has the higher dividend yield at 7.28%, compared with 1.45% for VLUE.

SPHY is categorized as High Yield Bonds, while VLUE is Large Cap Value Equities. SPHY tracks ICE BofA US High Yield Index, while VLUE tracks MSCI USA Value Weighted Index. They also come from different issuers: State Street and iShares. Their fees differ too: 0.05% for SPHY and 0.15% for VLUE.

VLUE currently has the higher Sharpe Ratio (4.65 vs 1.90), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для SPHY и VLUE

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор