Сравнение SPHY с BDCX
SPHY (SPDR Portfolio High Yield Bond ETF) and BDCX (ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN) are both exchange-traded funds - SPHY is a High Yield Bonds fund tracking the ICE BofA US High Yield Index, while BDCX is a Leveraged Equities fund tracking the MVIS US Business Development Companies (150%). Both are passively managed. Over the past 5 years, SPHY returned 4.29%/yr vs 1.22%/yr for BDCX. At a 0.50 correlation, their price movements are largely independent. SPHY charges 0.05%/yr vs 0.95%/yr for BDCX.
Доходность
Сравнение доходности SPHY и BDCX
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, SPHY показывает доходность 1.32%, что значительно выше, чем у BDCX с доходностью -11.90%.
SPHY
- 1 день
- 0.09%
- 1 месяц
- -0.18%
- С начала года
- 1.32%
- 6 месяцев
- 1.93%
- 1 год
- 6.98%
- 3 года*
- 8.78%
- 5 лет*
- 4.29%
- 10 лет*
- 5.03%
BDCX
- 1 день
- -0.44%
- 1 месяц
- -5.50%
- С начала года
- -11.90%
- 6 месяцев
- -14.62%
- 1 год
- -18.01%
- 3 года*
- 2.98%
- 5 лет*
- 1.22%
- 10 лет*
- —
Сравнение доходности по годам SPHY и BDCX
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
SPHY SPDR Portfolio High Yield Bond ETF | 1.32% | 8.59% | 8.54% | 12.81% | -10.57% | 5.61% | 10.26% |
BDCX ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN | -11.90% | -10.42% | 15.32% | 35.33% | -17.67% | 52.70% | 24.50% |
Correlation
The correlation between SPHY and BDCX is 0.46, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | 0.46 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | 0.46 |
Корреляция (5 лет) Рассчитано за последние 5 лет | 0.52 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 4 июн. 2020 г. | 0.50 |
The correlation between SPHY and BDCX has been stable across timeframes, ranging from 0.46 to 0.52 - a consistent structural relationship.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
SPHY vs. BDCX — Ранг доходности на риск
SPHY
BDCX
Сравнение SPHY c BDCX - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для SPDR Portfolio High Yield Bond ETF (SPHY) и ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN (BDCX). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
| SPHY | BDCX | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | +2.56 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | +3.71 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.38 | 0.91 | +0.47 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 2.90 | -0.59 | +3.50 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 13.14 | -1.04 | +14.18 |
Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month. | |||
Загрузка графика...
Коэффициенты Шарпа по периодам
| SPHY | BDCX | Разница | |
|---|---|---|---|
Коэф-т Шарпа (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 1.90 | -0.66 | +2.56 |
Коэф-т Шарпа (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет | 0.60 | 0.05 | +0.56 |
Коэф-т Шарпа (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет | 0.64 | — | — |
Коэф-т Шарпа (за всё время)Рассчитано по всей доступной истории цен | 0.63 | 0.43 | +0.20 |
Просадки
Сравнение просадок SPHY и BDCX
Максимальная просадка SPHY за все время составила -21.97%, что меньше максимальной просадки BDCX в -34.96%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок SPHY и BDCX.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| SPHY | BDCX | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -21.97% | -34.96% | +12.99% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -2.41% | -30.46% | +28.05% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -4.85% | -33.39% | +28.54% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -15.29% | -34.96% | +19.67% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -21.97% | — | — |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -0.44% | -28.40% | +27.96% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -2.29% | -10.10% | +7.81% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 0.53% | 17.35% | -16.82% |
Волатильность
Сравнение волатильности SPHY и BDCX
Текущая волатильность для SPDR Portfolio High Yield Bond ETF (SPHY) составляет 1.10%, в то время как у ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN (BDCX) волатильность равна 8.65%. Это указывает на то, что SPHY испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с BDCX. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| SPHY | BDCX | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 1.10% | 8.65% | -7.55% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 2.94% | 22.81% | -19.87% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 3.69% | 27.60% | -23.91% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 7.18% | 26.59% | -19.41% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 7.88% | 26.94% | -19.06% |
Сравнение комиссий SPHY и BDCX
SPHY берет комиссию в 0.05%, что меньше комиссии BDCX в 0.95%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов SPHY и BDCX
Дивидендная доходность SPHY за последние двенадцать месяцев составляет около 7.28%, что меньше доходности BDCX в 20.31%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
BDCX ETRACS Quarterly Pay 1.5X Leveraged MVIS BDC Index ETN | 20.31% | 19.17% | 15.28% | 14.71% | 17.47% | 11.52% | 6.32% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% |
SPHY SPDR Portfolio High Yield Bond ETF | 7.28% | 7.38% | 7.80% | 7.30% | 6.47% | 5.13% | 5.63% | 5.73% | 4.09% | 4.41% | 4.27% | 4.29% |
Часто задаваемые вопросы
SPHY and BDCX have a correlation of 0.46, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
BDCX has higher volatility (8.65%) compared to SPHY (1.10%). In terms of maximum drawdown, SPHY dropped -21.97% vs BDCX's -34.96%.
On 5-year performance, SPHY leads with 4.29% vs 1.22% for BDCX. On fees, SPHY is cheaper at 0.05% per year. On volatility, SPHY has been the lower-risk option at 1.10%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 5-year period, SPHY has performed better with a 4.29% return vs 1.22%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
SPHY is cheaper with a 0.05% expense ratio, compared with 0.95% for BDCX.
BDCX has the higher dividend yield at 20.31%, compared with 7.28% for SPHY.
SPHY is categorized as High Yield Bonds, while BDCX is Leveraged Equities. SPHY tracks ICE BofA US High Yield Index, while BDCX tracks MVIS US Business Development Companies (150%). They also come from different issuers: State Street and UBS. Their fees differ too: 0.05% for SPHY and 0.95% for BDCX.
SPHY currently has the higher Sharpe Ratio (1.90 vs -0.66), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для SPHY и BDCX
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор