PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение CGMU с GLDM
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение CGMU с GLDM

Последнее обновление 9 июн. 2026 г.

CGMU (Capital Group Municipal Income ETF) and GLDM (SPDR Gold MiniShares Trust) are both exchange-traded funds - CGMU is a Municipal Bonds fund actively managed by Capital Group, while GLDM is a Gold fund tracking the LBMA Gold Price PM. CGMU is actively managed, while GLDM is passively managed. Over the past 3 years, CGMU returned 4.67%/yr vs 30.08%/yr for GLDM. At a 0.22 correlation, their price movements are largely independent. CGMU charges 0.27%/yr vs 0.10%/yr for GLDM.

Доходность

Сравнение доходности CGMU и GLDM

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Capital Group Municipal Income ETF (CGMU) и SPDR Gold MiniShares Trust (GLDM). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, CGMU показывает доходность 1.46%, что значительно выше, чем у GLDM с доходностью 0.30%.

CGMU

1 день
0.07%
1 месяц
0.30%
С начала года
1.46%
6 месяцев
2.01%
1 год
6.88%
3 года*
4.67%
5 лет*
—
10 лет*
—

GLDM

1 день
0.25%
1 месяц
-8.41%
С начала года
0.30%
6 месяцев
3.19%
1 год
30.55%
3 года*
30.08%
5 лет*
17.89%
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам CGMU и GLDM

2026 (YTD)2025202420232022
CGMU
Capital Group Municipal Income ETF		1.46%5.19%2.64%6.76%4.53%
GLDM
SPDR Gold MiniShares Trust		0.30%64.20%27.08%13.04%9.63%

Correlation

The correlation between CGMU and GLDM is 0.18, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.18

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.17

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 28 окт. 2022 г.

0.22

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Capital Group Municipal Income ETF

SPDR Gold MiniShares Trust

Часто сравнивают с CGMU:
CGMU с MUBCGMU с FLMICGMU с BNDCGMU с AUNYXCGMU с VYMCGMU с VCRBCGMU с JMST
Часто сравнивают с GLDM:
GLDM с GLDGLDM с IAUGLDM с IAUMGLDM с GDXGLDM с SGOLGLDM с VOOGLDM с SPY

Доходность на риск

CGMU vs. GLDM — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
CGMU
Ранг доходности на риск CGMU: 7979
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа CGMU: 9393
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино CGMU: 9393
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега CGMU: 9595
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара CGMU: 6161
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина CGMU: 5555
Ранг коэф-та Мартина
GLDM
Ранг доходности на риск GLDM: 3434
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа GLDM: 3535
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино GLDM: 3131
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега GLDM: 3939
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара GLDM: 3434
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина GLDM: 2929
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение CGMU c GLDM - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Capital Group Municipal Income ETF (CGMU) и SPDR Gold MiniShares Trust (GLDM). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

CGMUGLDMDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
3.02
1.15

+1.87

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
4.31
1.54

+2.77

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.65

1.23

+0.42

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.71

1.53

+1.17

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

8.76

3.85

+4.91

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

CGMU vs. GLDM - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа CGMU на текущий момент составляет 3.02, что выше коэффициента Шарпа GLDM равного 1.15. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа CGMU и GLDM, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

CGMUGLDMРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

3.02

1.15

+1.87

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

—

1.00

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

1.66

0.99

+0.67

Просадки

Сравнение просадок CGMU и GLDM

Максимальная просадка CGMU за все время составила -4.11%, что меньше максимальной просадки GLDM в -21.63%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок CGMU и GLDM.

Загрузка графика...

Показатели просадок

CGMUGLDMРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-4.11%

-21.63%

+17.52%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-2.55%

-20.00%

+17.45%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-3.89%

-20.00%

+16.11%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

—

-20.92%

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-0.82%

-19.80%

+18.98%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-0.84%

-6.24%

+5.40%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

0.79%

7.96%

-7.17%

Волатильность

Сравнение волатильности CGMU и GLDM

Текущая волатильность для Capital Group Municipal Income ETF (CGMU) составляет 0.82%, в то время как у SPDR Gold MiniShares Trust (GLDM) волатильность равна 5.65%. Это указывает на то, что CGMU испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с GLDM. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

CGMUGLDMРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

0.82%

5.65%

-4.83%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

1.74%

23.31%

-21.57%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.29%

26.65%

-24.36%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

3.47%

17.98%

-14.51%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

3.47%

16.89%

-13.42%

Сравнение комиссий CGMU и GLDM

CGMU берет комиссию в 0.27%, что несколько больше комиссии GLDM в 0.10%. Оба фонда имеют низкую комиссию по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов CGMU и GLDM

Дивидендная доходность CGMU за последние двенадцать месяцев составляет около 3.33%, тогда как GLDM не выплачивал дивиденды акционерам.

ПозицияTTM2025202420232022
CGMU
Capital Group Municipal Income ETF		3.33%3.32%3.21%3.08%0.49%
GLDM
SPDR Gold MiniShares Trust		0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%

Часто задаваемые вопросы

CGMU and GLDM have a correlation of 0.18, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

GLDM has higher volatility (5.65%) compared to CGMU (0.82%). In terms of maximum drawdown, CGMU dropped -4.11% vs GLDM's -21.63%.

On 3-year performance, GLDM leads with 30.08% vs 4.67% for CGMU. On fees, GLDM is cheaper at 0.10% per year. On volatility, CGMU has been the lower-risk option at 0.82%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 3-year period, GLDM has performed better with a 30.08% return vs 4.67%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

GLDM is cheaper with a 0.10% expense ratio, compared with 0.27% for CGMU.

CGMU has the higher dividend yield at 3.33%, compared with 0.00% for GLDM.

CGMU is categorized as Municipal Bonds, while GLDM is Gold. They also come from different issuers: Capital Group and State Street. Their fees differ too: 0.27% for CGMU and 0.10% for GLDM.

CGMU currently has the higher Sharpe Ratio (3.02 vs 1.15), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для CGMU и GLDM

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор